Ar nodokli apliekamā obligācija
Ar nodokli apliekamā obligācija ir parāda vērtspapīrs, kura atdošana ieguldītājam tiek aplikta ar nodokļiem vietējā, štata vai federālā līmenī, vai arī to kombināciju. Investoram, kurš mēģina izlemt, vai ieguldīt ar nodokli apliekamā obligācijā vai ar nodokli neapliekamā obligācijā, jāapsver, kas viņam / viņai būs palicis ienākumos pēc nodokļu iekasēšanas.
Ar nodokli apliekamas obligācijas sadalīšana
Lielākā daļa emitēto obligāciju ir ar nodokli apliekamas obligācijas, kas ir vērtspapīri, kuru procentu maksājumi ieguldītājiem tiek aplikti ar nodokļiem federālā un / vai štata līmenī. Fiksētie vai mainīgie procenti par obligāciju ir ienākumi, kas tiek izmaksāti obligāciju turētājiem kā kompensācija par emitenta naudas aizdošanu uz noteiktu laiku. Kupona maksājumus parasti veic katru gadu, pusgadu vai reizi ceturksnī atkarībā no obligāciju pirkšanas līgumā norādītajiem noteikumiem.
Gada beigās procentu ienākumu saņēmējiem jāiekļauj par obligācijām saņemto procentu summa. Ja obligācijas tika emitētas ar atlaidi un turētas līdz termiņa beigām, kurā brīdī tās tika atpirktas par nominālvērtību, obligāciju īpašnieks būs atbildīgs par nodokļiem par starpību. Apsveriet nulles kupona obligāciju un valsts parādzīmju, kas nemaksā procentus par obligācijas darbības laiku. Tā vietā tos piedāvā ar atlaidēm un dzēš par nominālvērtību termiņa beigās. Piemēram, ieguldītājs var iegādāties obligāciju par USD 950 un termiņa beigās saņem USD 1000 nominālvērtību. Starpība 50 ASV dolāru apmērā parāda ieguldījumu atdevi un tiek aplikta ar nodokli kā procentu ienākumi. Pat ja obligācijas īpašnieks pats par sevi nesaņem ienākumus no procentiem, Iekšējā ieņēmumu dienesta (IRS) atlaides tiek uzskatītas par aprēķinātajām procentu likmēm, un par tām jāziņo taksācijas gada beigās. Tomēr, ja diskonta obligācija tiek pārdota pirms termiņa beigām, rodas kapitāla pieaugums vai zaudējumi, par kuriem jāziņo, lai tiem attiecīgi uzliktu nodokli.
Visas korporatīvās obligācijas un dažas valdības obligācijas ir ar nodokli apliekamas obligācijas. Piemēram, valsts kases vērtspapīriem tiek uzlikti nodokļi federālā līmenī, bet tie ir atbrīvoti no nodokļiem no vietējiem un valsts nodokļiem. Savukārt pašvaldību obligācijas netiek apliktas ar nodokļiem federālā līmenī, un tās var atbrīvot arī no valsts nodokļiem, ja obligāciju turētājs dzīvo valstī, kurā obligācijas tiek emitētas.
Dažas pašvaldību valdības emitē ar nodokli apliekamas obligācijas, lai finansētu projektus, kas nedod labumu visai sabiedrībai. Procenti no pašvaldību obligācijām, kas emitētas, lai finansētu projektus, kuriem nav acīmredzamu sabiedrisku labumu, tiek aplikti ar nodokli, jo federālā valdība nesubsidē šo projektu finansēšanu. Tā kā ienākumi no šādām obligācijām tiek aplikti ar nodokli investora rokās, ar nodokli apliekamās pašvaldību obligācijas piedāvā ar risku koriģētu ienesīgumu, kas ir salīdzināms ar ienākumiem, kas pieejami no citiem ar nodokli apliekamiem uzņēmumiem, piemēram, korporatīvajām obligācijām un citām valdības aģentūru obligācijām. Piemēram, dažas universitātes ar pašvaldību iestāžu starpniecību var emitēt ar nodokli apliekamas obligācijas, lai finansētu jaunu ēku celtniecību vai dažu departamenta spārnu paplašināšanu. Šīs obligācijas tomēr atdod tirgus likmi pretstatā zemākajai peļņas likmei, ko piedāvā beznodokļu obligācijas.
Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.