Rentabilitātes koeficientu definīcija

Kādas ir rentabilitātes attiecības?

Rentabilitātes koeficienti ir finanšu rādītāju klase, ko izmanto, lai novērtētu uzņēmuma spēju gūt ienākumus attiecībā pret tā ieņēmumiem, darbības izmaksām, bilances aktīviem un akcionāru kapitālu laika gaitā, izmantojot datus no noteikta laika.

1:47

Rentabilitātes vērtības vērtība

Taustiņu izņemšana

• Rentabilitātes koeficienti sastāv no rādītāju grupas, kas novērtē uzņēmuma spēju gūt ieņēmumus attiecībā pret tā ieņēmumiem, darbības izmaksām, bilances aktīviem un pašu kapitālu.
• Rentabilitātes rādītāji arī parāda, cik labi uzņēmumi izmanto esošos aktīvus, lai iegūtu peļņu un vērtību akcionāriem.
• Augstāka koeficienta rezultāti bieži ir labvēlīgāki, taču koeficienti sniedz daudz vairāk informācijas, salīdzinot ar citu, līdzīgu uzņēmumu rezultātiem, paša uzņēmuma vēsturiskajiem rādītājiem vai nozares vidējiem rādītājiem.

Kādas ir rentabilitātes pakāpes?

Lielākajai daļai rentabilitātes rādītāju augstākas vērtības salīdzinājums ar konkurentu attiecību vai attiecībā pret to pašu koeficientu no iepriekšējā perioda norāda, ka uzņēmumam klājas labi. Rādītāji ir visinformatīvākie un noderīgākie, ja tos izmanto, lai salīdzinātu subjektu ar citiem, līdzīgiem uzņēmumiem, paša uzņēmuma vēsturi vai vidējiem rādītājiem uzņēmuma nozarē kopumā.

Piemēram, bruto peļņas norma ir viena no rentablākajām vai maržas attiecībām, ko visbiežāk izmanto. Dažas nozares, piemēram, mazumtirdzniecības nozare, savā darbībā piedzīvo sezonalitāti. Parasti mazumtirgotāji gūst ievērojami lielākus ieņēmumus un ienākumus svētku gada beigās. Nebūtu lietderīgi salīdzināt mazumtirgotāja ceturtā ceturkšņa bruto peļņas normu ar pirmā ceturkšņa bruto peļņas normu, jo tā neatklātu tieši salīdzināmu informāciju. Daudz informatīvāks būtu salīdzināt mazumtirgotāja ceturtā ceturkšņa peļņas normu ar ceturtā ceturkšņa peļņas normu no tā paša perioda iepriekšējā gadā.

Rentabilitātes koeficientu piemēri

Rentabilitātes koeficienti ir vispopulārākie rādītāji, ko izmanto finanšu analīzē, un tos parasti iedala divās kategorijās: starpības koeficienti un ienesīguma koeficienti. Maržinālie koeficienti sniedz ieskatu no vairākiem dažādiem aspektiem par uzņēmuma spēju pārvērst pārdošanu peļņā.

Atdeves koeficienti piedāvā vairākus dažādus veidus, kā pārbaudīt, cik labi uzņēmums gūst atdevi saviem akcionāriem. Daži rentabilitātes rādītāju piemēri ir peļņas norma, aktīvu atdeve (ROA) un pašu kapitāla atdeve (ROE).

Maržinālās attiecības: Peļņas norma

Uzņēmuma rentabilitātes noteikšanai dažādos izmaksu līmeņos tiek izmantotas dažādas peļņas normas, ieskaitot bruto peļņu, darbības peļņas normu, pirmsnodokļu starpību un neto peļņas normu. Rezerves sarūk, jo tiek ņemti vērā papildu izmaksu līmeņi, piemēram, pārdoto preču izmaksas (COGS), darbības un nedarbojošās izmaksas un samaksātie nodokļi.

Bruto marža mēra, cik daudz uzņēmums var apzīmēt pārdošanas apjomus virs COGS. Darbības rezerve ir pārdošanas procentuālā daļa, kas palikusi pēc papildu darbības izdevumu segšanas. Pirms nodokļu nomaksas robeža parāda uzņēmuma rentabilitāti pēc turpmāku ar darbību nesaistīto izdevumu uzskaites. Neto peļņas norma attiecas uz uzņēmuma spēju gūt ienākumus pēc nodokļu nomaksas.

Atdeves koeficienti: Aktīvu atdeve

Rentabilitāte tiek novērtēta attiecībā pret izmaksām un izdevumiem, un tā tiek analizēta, salīdzinot ar aktīviem, lai noskaidrotu, cik efektīvs ir uzņēmums, izvietojot aktīvus, lai radītu pārdošanas apjomus un, iespējams, arī peļņu. Termins ROA koeficients parasti norāda uz tīro peļņu vai neto ienākumiem, ieņēmumiem no pārdošanas pēc visām izmaksām, izdevumiem un nodokļiem.

Jo vairāk aktīvu uzņēmums ir uzkrājis, jo vairāk pārdošanas un potenciāli lielāku peļņu uzņēmums var radīt. Tā kā apjomradīti ietaupījumi palīdz samazināt izmaksas un uzlabot peļņu, ienesīgums var pieaugt straujāk nekā aktīvi, galu galā palielinot aktīvu atdevi.

Atdeves koeficienti: Kapitāla atdeve

ROE ir attiecība, kas visvairāk skar uzņēmuma kapitāla daļu turētājus, jo tā mēra viņu spēju nopelnīt peļņu no pašu kapitāla ieguldījumiem. ROE var dramatiski palielināties, neveicot nekādu kapitāla palielināšanu, ja tas var vienkārši gūt labumu no lielākas atdeves, ko veicina lielāka aktīvu bāze.

Tā kā uzņēmums palielina savu aktīvu apmēru un iegūst labāku atdevi ar lielākām peļņas likmēm, kapitāla daļu turētāji var saglabāt lielu daļu atdeves pieauguma, ja papildu aktīvi rodas parāda izmantošanas rezultātā.

Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.

Saistītie noteikumi

Darbības koeficienti Darbības koeficienti mēra uzņēmuma spēju konvertēt dažādus kontus tās bilancēs naudā vai pārdošanas apjomos. vairāk Kā izmantot DuPont analīzi uzņēmuma ROE novērtēšanai DuPont analīze ir pamats DuPont Corporation popularizētās pamatdarbības analīzei. DuPont analīze ir noderīgs paņēmiens, ko izmanto, lai sadalītu dažādus kapitāla atdeves (ROE) virzītājus. vairāk Vai šis uzņēmums pelna naudu? Peļņas normas aprēķināšana Peļņas norma nosaka, cik lielā mērā uzņēmums vai uzņēmējdarbība nopelna naudu. To izsaka procentos, norādot, cik procentus peļņas bizness ir radījis par katru pārdošanas dolāru. vairāk Kas ir finanšu atdeve? Finansēs atdeve ir peļņa vai zaudējumi, kas gūti no ieguldījumiem vai ietaupījumiem. vairāk Izpratne par pārdošanas atdevi (ROS) Atdeve no pārdošanas (ROS) ir finanšu attiecība, ko izmanto, lai novērtētu uzņēmuma darbības efektivitāti. vairāk Kā darbojas koeficienta analīze Attiecības analīze attiecas uz metodi uzņēmuma likviditātes, darbības efektivitātes un rentabilitātes analīzei, salīdzinot finanšu pārskatu posteņus. vairāk partneru saišu