Kā izskatās ideāls pensionēšanās portfelis?

Lai arī ideāla pensionēšanās portfeļa jēdziens ir nedaudz relatīvs, daudzi finanšu plānotāji to definētu, ņemot vērā tā iespējas. Šajā ziņā “ideāls” plāns ir tāds, kas apmierinātu jūsu finansiālās vajadzības līdz nāvei. Veids, kādā faktiskie līdzekļi tiek piešķirti, lai to paveiktu, var ievērojami atšķirties, atkarībā no vairākiem faktoriem. Vispiemērotākajiem portfeļiem, lai pārnēsātu kādu pensijā, būs vismaz kaut kāds no šiem raksturlielumiem.

Taustiņu izņemšana

• Ideālā portfelī jāietver izaugsmes komponents, it īpaši, ja portfeļa īpašnieks ir jauns.
• Portfeļa aktīvu pārdomāta diversifikācija ir galvenā.
• Ļoti svarīgi ir arī pareizi novērtēt riska toleranci.

Izaugsmes komponents

Pensijas plāni ir izstrādāti, lai augtu ilgā laika posmā, un tādi izaugsmes instrumenti kā krājumi un nekustamais īpašums parasti veido veiksmīgāko pensiju portfeļu kodolu, vismaz tad, kad tie ir izaugsmes fāzē. Ir ārkārtīgi svarīgi, lai vismaz daļa no jūsu pensijas uzkrājumiem augtu straujāk nekā inflācija, jo tas laika gaitā ļauj palielināt savu pirktspēju.

Kiplinger.com dati rāda, ka krājumi laika gaitā ir izteikuši līdz šim labāko atdevi no jebkuras aktīvu klases. Laikā no 1926. gada līdz 2018. gadam akciju vidējais pieaugums ir aptuveni 10.1% gadā, savukārt obligāciju pieaugums ir bijis tikai uz pusi zemāks, un skaidrās naudas pieaugums ir bijis aptuveni 3.3%. Šī iemesla dēļ pat pensionēšanās portfeļi, kas galvenokārt ir vērsti uz kapitāla saglabāšanu un ienākumu gūšanu, bieži uztur nelielu procentuālo daļu no kapitāla daļām, lai nodrošinātu aizsardzību pret inflāciju.

10, 1%

Krājumu gada vidējais pieaugums gadā no 1926. gada līdz 2018. gadam.

Adekvāta dažādība

Tuvojoties pensijas vecumam, dažādošana laika gaitā būs citāda. Kad esat 20 gadu vecumā, jums var nākties dažādot savu portfeli tikai starp dažāda veida akcijām, piemēram, lieliem, vidējiem un maziem uzņēmumiem un, iespējams, nekustamajiem īpašumiem.

Tomēr, sasniedzot 40 gadu vecumu un 50 gadu vecumu, jums, iespējams, ir jāsāk pārcelt dažus savus īpašumus uz konservatīvākiem sektoriem, piemēram, korporatīvās obligācijas, vēlamie akciju piedāvājumi un citi mēreni instrumenti, kas joprojām var radīt konkurētspējīgu atdevi, bet ar mazāku risku nekā tīri akcijas. Alternatīvas investīcijas, piemēram, dārgmetāli, atvasinājumi, naftas un gāzes noma un citi ar korporāciju nesaistīti aktīvi, var arī samazināt jūsu portfeļa kopējo nepastāvību un palīdzēt radīt labāku atdevi periodos, kad tradicionālās aktīvu klases var palikt stagnējošas.

Ideāls pensionēšanās portfelis arī nebūs pārāk lielā mērā atkarīgs no uzņēmuma akciju akcijām, kuras tiek iegādātas jūsu 401 (k) vai citā akciju pirkšanas plānā vai ārpus tā. Būtisks šo akciju vērtības kritums var krasi mainīt jūsu pensijas plānu, ja tie veido ievērojamu procentuālo daļu no jūsu kopējiem pensijas uzkrājumiem.

Investīcijas pēc zelta laikmeta

Pietiekama drošība

Kad esat sasniedzis pensijas vecumu vai tuvu tam, jūsu riska tolerance mainās, un jums vairāk jākoncentrējas uz kapitāla saglabāšanu un ienākumiem, nevis izaugsmi. Tas nozīmē, ka tādi instrumenti kā noguldījumu sertifikāti (CD), valsts vērtspapīri, kā arī fiksēti un indeksēti mūža renti var kļūt piemēroti, ja jums nepieciešama pamatsummas vai ienākumu garantija.

Tomēr parasti jūsu portfelis netiks ieguldīts vienīgi garantētos instrumentos, līdz sasniegsiet 80 vai 90 gadus. Ideālā pensijas portfelī tiks ņemts vērā jūsu izņemšanas risks, kas nosaka, cik ilgs laiks būs nepieciešams, lai jūs atgūtu no lieliem portfeļa zaudējumiem.

Aktīva un pasīva vadība

Investoriem šodien ir vairāk izvēles nekā jebkad agrāk, kad runa ir par to, kurš var pārvaldīt savu naudu. Viena no šīm izvēlēm ir aktīva vai pasīva portfeļa pārvaldība. Daudzi plānotāji ekskluzīvi iesaka pasīvi pārvaldītu indeksu fondu portfeļus, savukārt citi piedāvā aktīvi pārvaldītus portfeļus, kas, iespējams, sniedz lielāku atdevi no plašākiem tirgiem ar mazāku svārstīgumu.

Ir pieejami arī robo-konsultanti, kuri var sadalīt un pārvaldīt portfeļus saskaņā ar iepriekš iestatītiem algoritmiem, kurus aktivizē tirgus darbība. Šie automatizētie konsultanti parasti maksā daudz mazāk nekā cilvēku vadītāji, lai gan dažos gadījumos viņu nespēja būtiski atkāpties no savām programmām var būt neizdevīga, un viņu izmantotie tirdzniecības modeļi parasti ir mazāk sarežģīti nekā tie, kurus nodarbina viņu kolēģi.

Robo-konsultanti var nebūt labākā izvēle, ja jums nepieciešami uzlaboti pakalpojumi, piemēram, nekustamā īpašuma plānošana, sarežģīta nodokļu pārvaldība, trasta fonda administrēšana vai pensijas plānošana.

Grunts līnija

Konceptuālā izteiksmē vairums cilvēku definētu “ideālu” pensiju portfeli kā tādu, kas ļaus viņiem dzīvot relatīvā komfortā pēc aiziešanas no darba pasaules un segt visus izdevumus, kas rodas ceļa gaitā. Jūsu portfelī vienmēr vajadzētu būt atbilstošai izaugsmes, ienākumu un kapitāla saglabāšanas bilancei. Tomēr katras no šīm īpašībām nozīme vienmēr ir balstīta uz jūsu riska toleranci, ieguldījumu mērķiem un laika periodu.

Kopumā jums galvenokārt vai pilnībā jākoncentrējas uz izaugsmi līdz vidēja vecuma sasniegšanai, kurā laikā jūsu mērķi var sākt virzīties uz ienākumiem un zemāku risku. Tomēr dažādiem investoriem ir atšķirīga riska pielaide, un, ja jūs plānojat strādāt līdz vēlākam vecumam, jūs varētu vēlēties uzņemties lielāku risku ar savu naudu. Tāpēc ideālais portfelis vienmēr ir atkarīgs no tevis un tā, ko tu vēlies darīt savu mērķu sasniegšanai.