3 populārākie alumīnija ETF (IYM, AA)

Biržā tirgotie fondi jeb ETF nodrošina alternatīvus piekļuves veidus ieguldītājiem, kas meklē potenciālu peļņu alumīnija tirgū. Fiziskais alumīnijs nav pieejams kā ieguldījumu aktīvs tāpat kā metāli, piemēram, zelts, sudrabs un platīns. Alumīnija fjūčeri tiek tirgoti; tomēr daudziem ieguldītājiem nav pazīstami ar tirdzniecību nākotnes līgumu tirgos un jāuzmanās izmantot šādus ļoti piesaistītus ieguldījumus. Daži alumīnija ETF nodrošina piekļuvi alumīnija nākotnes līgumiem, izmantojot neizsvērtu ieguldījumu, kas tiek tirgots tāpat kā biržas akcijas.

ETF nodrošina arī līdzekļus, lai iegūtu globāli diversificētu portfeli. Viena no galvenajām ETF priekšrocībām ir tā, ka tie nodrošina daudz vieglāku piekļuvi ārvalstu kapitāla tirgiem, nekā tas ir tradicionāli pieejams. Tas var būt īpaši svarīgi ieguldītājiem, kuri meklē iespējas tādās precēs kā alumīnijs, kur lielākā daļa ieguves un ražošanas notiek valstīs ārpus Amerikas Savienotajām Valstīm. Pasaulē lielākie alumīnija rūdas ražotāji ir Ķīna, Austrālija un Krievija.

Alumīnijs visplašāk tiek izmantots būvniecības un iepakošanas rūpniecībā, kā arī automobiļu nozarē. Pieaugošais pieprasījums pēc viegla alumīnija automašīnās, lai uzlabotu degvielas efektivitāti, ir viens no tirgus cenu noteicošajiem faktoriem.

Trumpa administrācija 2018. gada 1. martā paziņoja, ka prezidents Trump oficiāli parakstīs tirdzniecības pasākumus nākamajā nedēļā, kas uzliks 25 procentu tarifus tērauda importam un 10 procentu tarifu alumīnija importam.

Ir gan uz biržā tirgoti, gan uz biržā balstīti biržā tirgoti ETF, kas piedāvā ekspozīciju alumīnija tirgū. Divi primārie ETF, kas pieejami šajā aktīvu klasē, faktiski ir biržā tirgotas obligācijas (ETN) jeb ETN. Lai gan ETN ir iekļauti tradicionālajos ETF, tie ir parāda vērtspapīri, un tāpēc tie ir pakļauti kredītriskam saskaņā ar emitenta finanšu stabilitāti.

Starp populārākajiem ETF, ko investori izmanto, lai iegūtu ekspozīciju alumīnija tirgū, ir iShares Dow Jones ASV pamatmateriālu sektora indeksa fonds (IYM), iPath Dow Jones-UBS alumīnija apakšindekss Total Return ETN (JJU) un Pure Beta Aluminium ETN ( FOIL).

iShares ASV pamatmateriālu nozares indeksa fonds (IYM)

IShares ASV pamatmateriālu ETF darbība nav vērsta tikai uz alumīniju, bet tā piedāvā priekšrocības, dodot investoriem uz akciju balstītu ETF, kas satur zināmu ekspozīciju alumīnija tirgū, izmantojot lielus fondu turējumus, piemēram, Alcoa (AA) un Newmont Mining (NEM). Šī ETF mērķis ir atkārtot Dow Jones pamatmateriālu indeksa darbību. Tirgus maksimālais svērtais indekss ir Dow Jones ASV kopējā tirgus indeksa apakšindekss, un tas ir paredzēts, lai atspoguļotu vispārējos rezultātus uzņēmumiem, kas nodarbojas ar pamatmateriālu nozari.

Šī BlackRock fonda izdevumu attiecība ir 0, 44%, un tas piedāvā pieticīgu dividenžu ienesīgumu - 1, 38%. Tas ir vispiemērotākais ieguldītājiem, kuri vēlas dažāda veida alumīnija ekspozīciju kopā ar citiem pamatmateriālu nozares krājumiem, bet dod priekšroku tikai un vienīgi kapitāla ieguldījumiem.

iPath Dow Jones-UBS alumīnija subindex kopējais ienesīgums ETN (JJU)

Investoriem, kas vēlas tiešākas investīcijas alumīnijā, ir iPath Dow Jones Aluminium Subindex ETN. Šī ETN mērķis ir atspoguļot potenciāli pieejamo peļņu, izmantojot ieguldījumus bez samazināta apjoma alumīnija nākotnes līgumos, kā arī ienākumus no ķīlas, kas ieguldīta ASV valsts iekšējā aizņēmuma parādzīmēs (parādzīmēs). Pamata indekss apzīmē vienu alumīnija fjūčeru līgumu, kas tiek nepārtraukti pārnestas uz nākamo tuvējo tirdzniecības mēnesi.

Fonda izdevumu attiecība ir 0, 75%. Tā kā šis ir uz nākotnes līgumu balstīts produkts, dividenžu ienesīgums netiek nodrošināts.
Barclays Capital ir šī ETN emitents.

Pure Beta Aluminium ETN (FOIL)

Alternatīvs ETN iPath Dow Jones alumīnija apakšindeksam ETN ir Pure Beta Aluminium ETN. Šis ETN, ko arī izdevusi Barclays Bank, un kas saistīts ar Barclays Capital Aluminium Pure Beta TR indeksu, ir raksturīgs ieguldījums bez samazināta apjoma alumīnija fjūčeru līgumos. Tomēr pamatā esošajā indeksā tiek izmantota atšķirīga ieguldījumu stratēģija nekā iPath fondā. Indekss izvēlas nākotnes līgumu mēnešus, izmantojot Barclays Pure Beta 2. sērijas metodi, kuras mērķis ir ierobežot contango ietekmi, kur fjūčeru cenas saplūst, lai sasniegtu tūlītējās cenas līguma termiņa beigās. Fonds piedāvā arī peļņu, kas pieejama no skaidras naudas ķīlas, kas tiek uzturēta ASV parādzīmēs.

Fonda izdevumu attiecība ir 0, 75%. Tāpat kā JJU, FOIL fonds ir salīdzinoši augstāka riska ieguldījums, vispiemērotākais ieguldītājiem, kuri vēlas spekulēt ar alumīnija fjūčeru cenām.