Galvenie naftas ETF

Naftas biržā tirgoto fondu (ETF) laikposms ir grūts. Jēlnaftas cenas pagājušajā gadā skāra lāču teritoriju, un naftas piedāvājums joprojām pārsniedz pieprasījumu. OPEC lēmums nepalielināt ražošanu ir palīdzējis arī pazemināt cenas, un daudzi eksperti gadiem ilgi negaida ievērojamu atsitienu.

Neskatoties uz to, šī ir nozare, kas ieguldītājiem ar ilgu laika posmu būtu jāapsver, jo cenas nepaliks nomāktas mūžīgi. Turklāt, lai arī vides speciālisti gadu desmitiem ir apgalvojuši, ka nafta ir ierobežots resurss, uzņēmumi turpina atrast vairāk šo produktu. Tikai ASV vien ASV Enerģētikas informācijas administrācija lēš, ka pierādīto naftas un dabasgāzes rezervju krājumi ir pieauguši piecus taisnus gadus. Šis svētīgums ir kompensējis ražošanas kritumu OPEC dalībnieku vidū.

ETF investori var izvairīties no atsevišķu akciju iedarbības riskiem, kuriem ir tendence svārstīties atkarībā no naftas cenu virziena. Tāpat kā citās investīcijās, naftas ETF atslēga ir to maksa. Jo zemāki tie ir, jo labāk. Jums vajadzētu arī izvairīties no pakaļdzīšanās dažu fondu piedāvātajam augstajam ienesīgumam, kas var nebūt ilgtspējīgs. Īpaši svarīgi ir apzināties dividenžu ilgtspēju.

Zemāk ir piecu lielāko naftas ETF saraksts, pamatojoties uz pārvaldītajiem aktīviem, kā arī komentāri par fonda turējumiem. Nav pārsteidzoši, ka daudzi tika ievainoti 2015. gadā, un arī 2016. gadā viņiem nebūs viegli. Mēs esam iekļāvuši gan enerģijas akcijas, gan preču fondus un uzskaitījuši tos samazinošā secībā, pamatojoties uz pārvaldītajiem aktīviem.

Enerģijas ETF

Enerģijas izvēles sektors SPDR ETF (XLE)

Pārvaldītie aktīvi: 13 miljardi USD

2015. gada veiktspēja: -21, 47%

Kopējie izdevumi: 0, 14%

XLE ir labi diversificēts portfelis ar līdzdalību tādos lielos uzņēmumos kā Exxon Mobil Corp. (XOM) un ConocoPhilips Co. (COP), kā arī ar pakalpojumu sniedzēju, ieskaitot Schlumberger NC (SLB).

Alerian MLP ETF (AMLP)

Pārvaldītie aktīvi: 6, 96 miljardi USD

2015. gada veiktspēja: -25, 86%

Kopējie izdevumi: 0.72%

AMLP, kas koncentrējas uz enerģijas pārvaldīšanas komandītsabiedrībām, ir dīvains fonds. Tās izmaksas ir ne tikai augstas, bet arī ir pirmais ETF, kas veidots kā C korporācija, padarot to apliekamu ar ienākuma nodokli.

Amerikas Savienoto Valstu Naftas fonds (USO)

Pārvaldītie aktīvi: 3, 94 miljardi USD

2015. gada veiktspēja: -45, 97%

Kopējie izdevumi: 0.72%

Tas ir apmēram tikpat saprotams, kā jūs varat saņemt. Tas izseko naftas cenu svārstībām, izmantojot nākotnes līgumus par vieglo saldo jēlnaftu, kas ir galvenais etalons, ko izmanto ASV. Pat ja tā, tik vienkāršam fondam izdevumi šķiet pārāk lieli.

Vanguard Energy ETF (VDE)

Pārvaldītie aktīvi: USD 3, 55 miljardi

2015. gada veiktspēja: -23, 23%

Kopējie izdevumi: 0, 10%

VDE piedāvā plašu ekspozīciju maziem, vidējiem un lieliem uzņēmumiem, kas iesaistīti visos naftas rūpniecības aspektos, sākot no platformu būvēšanas līdz produktu rafinēšanai un jaunu naftas atradņu izpētei.

Invesco DB Oil ETF (DBO)

Pārvaldītie aktīvi: 459, 99 miljoni USD

2015. gada veiktspēja: -42, 66%

Kopējie izdevumi: 0.75%

Šis ir vēl viens fonds, kas izseko naftas cenu caur tā bāzes indeksu, lai gan tas arī nopelna naudu no procentiem par valstij piederošajām valsts iekšējā aizņēmuma parādzīmēm. Atkal izdevumi ir pārāk lieli.

Invesco DB Energy ETF (DBE)

Pārvaldītie aktīvi: USD 81, 01 miljoni

2015. gada veiktspēja: -35, 91%

Kopējie izdevumi: 0.75%

Šis ETF izseko visdažādākajām enerģijas precēm, ieskaitot Brent Crude, mazutu, WTI Crude, benzīnu un dabasgāzi.

Grunts līnija

Naftas ETF, nevis derības tikai par naftu vai naftas kompānijām, piedāvā investoriem lētu un ērtu veidu, kā dažādot enerģijas ieguldījumu portfeli. Tikai pirms ieguldīšanas kādā no šiem fondiem noteikti veiciet pats savus pētījumus un pievērsiet uzmanību maksām.

Jonathan Berr nepieder neviena no šajā rakstā uzskaitītajiem ETF akcijām.