Tesla saskaras ar milzu 17% akciju šūpoles uz priekšu

(Piezīme: Šīs fundamentālās analīzes autors ir finanšu autors un portfeļa pārvaldnieks. Viņam un viņa klientiem pieder TSLA akcijas.)

Uzņēmuma Tesla Inc. (TSLA) krājumi pēdējā gada laikā jau ir bijuši kalniņi. Investori labāk turēt šīs drošības jostas piestiprinātās un gatavoties vēl lielākai zarnu trakta nepastāvībai. Opciju tirgus ierosina, ka Tesla nākamo divu mēnešu laikā var pieaugt vai samazināties pat par 17%, vienlaikus izvietojot akcijas plašā tirdzniecības diapazonā. (Plašāku informāciju skatiet arī: Tesla Stock sākas 2018. gadā Lāča tirgus teritorijā .)

Elektrisko autoražotāju akcijas jau ir tirgojušās plašā diapazonā 2018. gadā no USD 252 līdz USD 370 no aprīļa līdz jūnijam. Nepastāvība rodas no daudzām bažām, sākot ar sava jaunākā auto ražošanu - četrdurvju sedans 3. modelis. Investori ir koncentrējušies uz uzņēmuma spēju sasniegt transportlīdzekļa masveida ražošanu. Turklāt problēmas rada arī bažas par uzņēmuma milzīgo naudas apdegumu un nepieciešamību piesaistīt vairāk kapitāla turpmāko darbību finansēšanai. Visas šīs bažas ir smagi ietekmējušas akciju.

YCharts TSLA dati

Mežonīgais brauciens

Garā statīvu opcija, kuras derīguma termiņš beidzas 18. septembrī, liek domāt, ka akcijas var pieaugt vai samazināties par aptuveni 17% no 320 ASV dolāru bāzes cenas. Tas novieto Tesla akcijas plašā tirdzniecības diapazonā nākamo 65 dienu laikā no 265 līdz 375 USD, 110 USD attālumā. Viena zvana un viena pirkuma izmaksas ir aptuveni 55 USD, un straddle pircējam, lai stratēģija būtu rentabla, krājumam vajadzētu pieaugt vai samazināties par 55 USD.

Arī netiešā svārstīgums ir ārkārtīgi augsts Tesla septembra iespējām - aptuveni 50 procenti. Tas ir gandrīz piecas reizes lielāks nekā S&P 500 paredzētā nepastāvība tikai 10%. Vēl viens krājums ar lielām cenu svārstībām reizēm ir Amazon.com, un tā netiešā svārstīgums ir gandrīz uz pusi mazāks nekā Tesla - tikai 27%, arī beidzoties septembrim.

Ieņēmumu korekcijas

Liela daļa nenoteiktības atspoguļojas analītiķu aplēsēs. Analītiķi ir samazinājuši ieņēmumu aplēses par otro ceturksni par aptuveni 2%. Bet tajā pašā laikā analītiķi ir palielinājuši ieņēmumu prognozi 2019. gadam par gandrīz 2%.

YLA pārskats par TSLA ieņēmumu tāmi par pašreizējā ceturkšņa datiem

Peļņas korekcijas

To pašu var teikt par ienākumiem, analītiķiem atstājot pašreizējā ceturkšņa ieņēmumu aprēķinus nemainīgus, bet redzot, ka zaudējumi visu gadu palielinās par 2%. (Plašāku informāciju skatiet arī: Vai Elons Musks padara lietas Tesla sliktākas ")

YCharts sastādīja TSLA EPS pašreizējā fiskālā gada datus

Šķiet, ka nākotnē joprojām ir daudz jautājumu par Tesla un tā krājumiem. Ienākumu rezultāti, kas nāk pēc dažām nedēļām, visticamāk, būs ļoti svarīgi, lai noteiktu, vai krājumi palielinās vai krītas un vai lielās cenu svārstības, visticamāk, turpināsies vai nē.

Maikls Kramers ir uzņēmuma Mott Capital Management LLC dibinātājs, reģistrēts investīciju konsultants un uzņēmuma aktīvi pārvaldītā, tikai ilgtermiņa tematiskā izaugsmes portfeļa pārvaldnieks. Kramers parasti pērk un glabā krājumus uz laiku no trim līdz pieciem gadiem. Noklikšķiniet šeit, lai skatītu Kramera biogrāfiju un viņa portfeļa turējumus. Piedāvātā informācija paredzēta tikai izglītības vajadzībām, un tā nav paredzēta, lai izteiktu piedāvājumu vai aicinājumu pārdot vai iegādāties konkrētus vērtspapīrus, ieguldījumus vai ieguldījumu stratēģijas. Investīcijas ir saistītas ar risku un netiek garantētas, ja vien nav norādīts citādi. Pirms jebkādas šeit apspriestās stratēģijas ieviešanas noteikti konsultējieties ar kvalificētu finanšu konsultantu un / vai nodokļu speciālistu. Pēc pieprasījuma konsultants sniegs visu pēdējo divpadsmit mēnešu laikā sniegto ieteikumu sarakstu. Iepriekšējie rezultāti neliecina par turpmāko darbību.