Sociāli atbildīgā ETF pieaugums

Daudz ir runāts par tūkstošgadu paaudzes ieguldījumu praksi (vai varbūt par tās trūkumu). Pietiek pateikt; tūkstošgadu investori saviem finanšu lēmumiem bieži pieiet citādi, nekā paaudzes pirms viņiem. Savulaik standartizētais akciju un obligāciju portfelis ne vienmēr ir ideāla pieeja šiem jaunajiem investoriem. Drīzāk, daudzas tūkstošgades ir parādījušas tendenci ņemt vērā ārējos faktorus, piemēram, sociālos cēloņus un ietekmi uz vidi, izvēloties visu, sākot no ieguldījumu stratēģijām līdz konkrētiem uzņēmumiem, kuros koncentrēt savus ieguldījumus.

Sociāli atbildīgi ieguldījumi (SRI) ir finanšu pasaules joma, kas strauji paplašinās. Patiešām, Morgana Stenlija Ilgtspējīgu investīciju institūta ziņojums, par kuru ziņo USA Today, liek domāt, ka amerikāņi viņu 20 un 30 gados tagad ir divreiz biežāk nekā vispārējie investori, lai koncentrētos uz SRI ieguldījumiem.

Varbūt tas bija tikai laika jautājums, pirms SRI krustojās ar citu investīciju visuma filiāli, kas arī strauji aug. Biržā tirgotie fondi (ETF) ātri kļūst par iecienītākajiem ieguldījumu instrumentiem gadu tūkstošiem, kā arī citu paaudžu investoriem. Tagad investoriem, kuri vēlas gūt peļņu, vienlaikus gūstot pozitīvas pārmaiņas pasaulē, ir simtiem ETF un kopfondu, no kuriem izvēlēties.

234 SRI fondi

Saskaņā ar fondu izsekotāja Morningstar teikto, līdz 2017. gada beigām bija 234 ETF un kopieguldījumu fondi, kuru mērķis bija ieguldīt uzņēmumos, kuri tika pārbaudīti attiecībā uz faktoriem, kas saistīti ar sociāli atbildīgiem ieguldījumu principiem, piemēram, ietekmi uz vidi un sociālo jomu. Ziņojumā norādīts, ka kopš 2012. gada šādu fondu skaits ir vairāk nekā divkāršojies un starplaikā šo fondu aktīvi ir palielinājušies par 142%. Līdz 2018. gada sākumam SRI ETF un kopējie fondi bija nozare, kuras aktīvi bija vairāk nekā 100 miljardi USD.

PNC Asset Management Group atbildīgu ieguldījumu vadītājs Deivids Alts, CFA, CFP, norāda, ka ilgtspējīgu ETF pieaugums ir cieši saistīts ar dramatisko izaugsmi ETF jomā plašākā mērogā. "Visi investori piesaista pasīvos ETF to zemo izmaksu un ikdienas pārredzamības dēļ, " viņš norāda, piebilstot, ka "ilgtspējīgiem ETF, kas ir pietiekami plaši, lai līdzinātos pilnīgi diversificētam indeksam, ir līdzīgas iezīmes kā tradicionālajiem pasīvajiem ETF", ieskaitot "piekļuvi ieguldījumu stratēģijām zemu izmaksu veidā. "

Koncentrēšanās jomas

Kas padara ETF par sociāli atbildīgu vai ilgtspējīgu ieguldījumu portfeli? Wealthsimple, kas ir Toronto bāzēts tiešsaistes ieguldījumu pārvaldības pakalpojums, ir noteikts stingrs pārbaudījums. Līdzdibinātājs Maikls Kačens norāda, ka "aktīvi, kas nonāk sociāli atbildīgos portfeļos, ir pārbaudīti, lai pārliecinātos, ka tie atbilst noteikta fonda prasībām."

IShares MSCI ACWI zema oglekļa satura mērķa ETF (CRBN) ir viens īpaši ilgspējīgs ETF, kas koncentrējas uz uzņēmumiem, kuriem ir interese par zemu oglekļa izmešu daudzumu, piedāvājot piekļuvi krājumam no visas pasaules, kas atspoguļo šo mērķi. Uzņēmumi šajā grozā ir mazāk atkarīgi no fosilā kurināmā nekā viņu vienaudži, kas nozīmē, ka viens atradīs Apple Inc. (AAPL), bet, piemēram, nevis naftas urbēju Transocean Ltd. (RIG).

Vēl viena uzmanības joma, kas izplatīta ilgtspējīgā ETF pasaulē, ir mājokļi par pieņemamu cenu. IShares GNMA obligāciju ETF (GNMA) piedāvā investoriem iespēju "veicināt mājokli par pieņemamu cenu", veicot ieguldījumus ASV valdības emitētās mājokļu hipotēku nodrošinātajās obligācijās.

Tiem ieguldītājiem, kas vēlas koncentrēties uz uzņēmumiem, kuri apņemas ievērot dzimumu daudzveidību un taisnīgumu, ir tādi ETF kā SPDR SSGA dzimumu daudzveidības indekss (SHE). Uzņēmumos, kas pārstāvēti šajā ETF akcijās, direktoru padomē var būt lielāks sieviešu skaits nekā viņu vienaudžiem. Saskaņā ar fonda kopsavilkuma prospektu ETF koncentrējas uz uzņēmumiem, kas ir “līderi sieviešu attīstībā, izmantojot dzimumu daudzveidību”.

Īpaši daudzi tūkstošgadu investori ir ieinteresēti vietējās iniciatīvās. Šajā gadījumā populārs ir tāds ETF kā Invesco Nodokļu Pamatfondu Portfolio ETB (BAB). Šis fonds ļauj ieguldītājiem palīdzēt videi draudzīgu projektu finansēšanā, vienlaikus pārvaldot arī risku, izmantojot vietējo pašvaldību emitētās obligācijas.

Parasti SRI ETF koncentrējas uz tā saucamajiem sociāli atbildīgajiem jautājumiem. MSCI šo krājumu kopumu sauc par tiem, kuriem ir "pozitīvas vides, sociālās un pārvaldības īpašības". IShares MSCI KLD 400 sociālais ETF (DSI) piedāvā pakļauties to uzņēmumu lokam, kuri nav saistīti ar alkoholu, tabaku, azartspēlēm, militāriem ieročiem, pieaugušo izklaidi un citām ar karodziņiem apvītām teritorijām. Investoriem, kuriem ir šis ETF, tā vietā būs pakļauti tādi uzņēmumi kā Facebook, Inc. (FB) un The Walt Disney Company (DIS).

Grunts līnija

Lai arī varētu būt vilinoši aplūkot ETF, kas īpaši koncentrējas uz vienu interešu jomu sociāli atbildīgā investīciju pasaulē, Deivs Alts, rīkojoties ar šiem fondiem, iesaka ievērot piesardzību. Viņš saka, ka "tematisko ETF, kas ir raksturīgi vienai tēmai vai stratēģijai, problēma ir tā, ka bieži vien tie saņem daudz augstākas maksas nekā tradicionālās pasīvās stratēģijas, kaut arī šīs stratēģijas ir arī pasīvas. Jūs bieži maksājat aktīva menedžera nodevas par pasīvu Jums arī jāaplūko pamatā esošie vērtspapīri tematiskajā ETF. "

Viens no svarīgiem pasākumiem ir tas, ka ieguldītājiem, kurus interesē SRI ETF, joprojām ir jāveic savi pētījumi; Alts ierosina, ka ETF "varētu tikt pārdots kā tāds, kas seko īpašai tēmai, piemēram, " ūdens ", bet ieguldītājiem ir jāaplūko pamatā esošie krājumi, lai noteiktu, vai uzņēmumi ir pietiekami pakļauti ūdens projektiem". Turklāt "ieguldītājiem procesa laikā vienmēr vajadzētu apskatīt pamatā esošos uzkrājumus un izdevumus, lai noteiktu, vai ilgtspējīgs ETF vai tematiska stratēģija ir piesardzīgs ieguldījums", Alt ierosina.