Mainīgā vidējā konverģences atšķirība - MACD
Mainīgā vidējā konverģences atšķirība (MACD) ir tendences sekojošs impulsa indikators, kas parāda attiecības starp diviem vērtspapīra cenas mainīgajiem vidējiem rādītājiem. MACD aprēķina, no 12 periodu EMA atņemot 26 periodu eksponenciālo mainīgo vidējo (EMA).
Šā aprēķina rezultāts ir MACD līnija. Pēc tam MACD līnijas augšpusē tiek iezīmēts MACD deviņu dienu EMA, ko sauc par "signāla līniju", kas var darboties kā signālu pirkšanas un pārdošanas signāls. Tirgotāji var iegādāties vērtspapīru, kad MACD šķērso virs tā signāla līnijas, un pārdot vērtspapīru, vai arī tas ir īss, ja MACD šķērso zem signāla līnijas. Mainīgās vidējās konverģences atšķirības (MACD) rādītājus var interpretēt vairākos veidos, bet biežāk izmantotās metodes ir krustošanās, atšķirības un straujš kāpums / kritums.
0:39Mainīgā vidējā konverģences atšķirība - MACD
MACD formula:
MACD = 12-Period EMA - 26-Period EMA \ text {MACD} = \ text {12-Period EMA} - \ text {26-Period EMA} MACD = 12-Period EMA - 26 Period EMA
MACD aprēķina, no īstermiņa EMA (12 periodi) atņemot ilgtermiņa EMA (26 periodi). Eksponenciāli slīdošais vidējais (EMA) ir slīdošā vidējā (MA) veids, kas jaunākajiem datu punktiem piešķir lielāku svaru un nozīmīgumu. Eksponenciāli mainīgo vidējo lielumu sauc arī par eksponenciāli svērto mainīgo vidējo. Eksponenciāli svērtais mainīgais vidējais lielums vairāk reaģē uz nesenajām cenu izmaiņām nekā vienkāršs mainīgais vidējais (SMA), kurš visiem novērojumiem attiecīgajā periodā piemēro vienādu svaru.
Taustiņu izņemšana
- MACD aprēķina, no 12 periodu EMA atņemot 26 periodu EMA.
- MACD iedarbina tehniskos signālus, kad tas šķērso signāla līniju virs (lai nopirktu) vai zemāk (lai pārdotu).
- Crossovers ātrums tiek uzskatīts arī par signālu par tirgus pārmērīgu pirkšanu vai pārdošanu.
- MACD palīdz investoriem saprast, vai bullish vai lācīgs cenu kustība stiprina vai vājina.
Mācīšanās no MACD
MACD ir pozitīva vērtība ikreiz, kad 12 periodu EMA (zils) pārsniedz 26 periodu EMA (sarkans), un negatīva vērtība, ja 12 periodu EMA ir zemāka par 26 periodu EMA. Jo tālāks MACD atrodas virs vai zem tā bāzes līnijas, un tas norāda, ka attālums starp diviem EMA pieaug. Nākamajā diagrammā varat redzēt, kā divas cenu diagrammai piemērotās EMA atbilst MACD (zilā krāsā), šķērsojot to virs vai zem tās bāzes līnijas (sarkanā svītrainā) rādītājā zem cenu diagrammas.
MACD bieži tiek parādīts ar histogrammu (sk. Diagrammu zemāk), kurā attēlots attālums starp MACD un tā signāla līniju. Ja MACD atrodas virs signāla līnijas, histogramma būs virs MACD bāzes līnijas. Ja MACD atrodas zem tā signāla līnijas, histogramma būs zem MACD bāzes līnijas. Tirgotāji izmanto MACD histogrammu, lai noteiktu, vai bullish vai lācīgs impulss ir augsts.
MACD pret relatīvo spēku
Relatīvā stipruma rādītāja (RSI) mērķis ir norādīt, vai tirgus tiek uzskatīts par pārpārdotu vai pārpārdotu salīdzinājumā ar jaunākajiem cenu līmeņiem. RSI ir oscilators, kas aprēķina vidējo cenu pieaugumu un zaudējumus noteiktā laika posmā; noklusējuma laika periods ir 14 periodi, kuru vērtības ir robežās no 0 līdz 100.
MACD mēra attiecības starp diviem EMA, savukārt RSI mēra cenu izmaiņas attiecībā pret nesenajām augstākajām un zemākajām cenām. Šos divus rādītājus bieži izmanto kopā, lai analītiķiem sniegtu pilnīgāku tirgus tehnisko ainu.
Šie rādītāji gan mēra tirgus dinamiku, bet, tā kā tie mēra dažādus faktorus, tie dažreiz sniedz pretējas norādes. Piemēram, RSI ilgstošā laika posmā var parādīt rādījumu virs 70, norādot, ka tirgus ir pārspīlēts salīdzinājumā ar jaunākajām cenām, savukārt MACD norāda, ka tirgū joprojām palielinās pirkšanas temps. Jebkurš indikators var signalizēt par gaidāmajām tendenču izmaiņām, parādot atšķirību no cenas (cena joprojām ir augstāka, kamēr indikators kļūst zemāks, vai otrādi).
MACD ierobežojumi
Viena no galvenajām atšķirību problēmām ir tā, ka tā bieži var signalizēt par iespējamu apvērsumu, bet tad faktiski nenotiek reverss - tas rada viltus pozitīvu. Otra problēma ir tā, ka atšķirības neprognozē visus apgriezienus. Citiem vārdiem sakot, tas paredz pārāk daudz apgriezienu, kas nenotiek, un nepietiekamu reālu cenu apvērsumu.
"Viltus pozitīva" novirze bieži rodas, kad aktīva cena virzās uz sāniem, piemēram, diapazonā vai trīsstūrī, sekojot tendencei. Cenas palēnināšanās - kustība uz sāniem vai lēna tendencioza virzība - liks MACD atkāpties no iepriekšējām galējībām un virzīties uz nulles līnijām pat tad, ja nav patiesas reversijas.
Papildu MACD resursi
Vai jūs interesē MACD izmantošana jūsu darījumos "> gruntēšana MACD un Spotting Trend Reversals ar MACD, lai iegūtu vairāk informācijas.
Ja vēlaties uzzināt vairāk par rādītājiem, Investopedia tehniskās analīzes kurss sniedz visaptverošu iepazīstināšanu ar šo tēmu. Jūs uzzināsit pamata un modernu tehnisko analīzi, diagrammu lasīšanas prasmes, tehniskos rādītājus, kas jums jāidentificē, un to, kā labāk izmantot cenu tendences vairāk nekā piecu stundu video pēc pieprasījuma, vingrinājumiem un interaktīvā satura cenām.
MACD krosoveru piemērs
Kā parādīts nākamajā diagrammā, kad MACD nokrītas zem signāla līnijas, tas ir lācīgs signāls, kas norāda, ka varētu būt laiks pārdot. Un otrādi, kad MACD paceļas virs signāla līnijas, indikators dod bullish signālu, kas liek domāt, ka aktīva cena, iespējams, piedzīvos augšupejošu impulsu. Daži tirgotāji pirms ieiešanas pozīcijā gaida apstiprinātu krustojumu virs signāla līnijas, lai samazinātu iespējas tikt "izliktiem ārā" un iekļūt pozīcijā pārāk agri.
Krosoveri ir ticamāki, ja tie atbilst dominējošajai tendencei. Ja MACD pēc īsa labojuma ilgāka termiņa augšupejas laikā šķērso virs signāla līnijas, tas tiek kvalificēts kā bullish apstiprinājums.
Ja MACD šķērso zem tā signāla līnijas pēc īsa gājiena augstāk ilgtermiņa lejupslīdes laikā, tirgotāji uzskata, ka tas ir lācīgs apstiprinājums.
Atšķirības piemērs
Kad MACD veido augstākos vai zemākos rādītājus, kas atšķiras no atbilstošajiem augstākajiem un zemākajiem cenu līmeņiem, to sauc par novirzi. Bulciņa atšķirība parādās, kad MACD veido divus augošus kritumus, kas atbilst diviem cenu kritumiem. Tas ir derīgs bullish signāls, ja ilgtermiņa tendence joprojām ir pozitīva. Daži tirgotāji meklēs bullish atšķirības pat tad, ja ilgtermiņa tendence ir negatīva, jo tie var signalizēt par tendences izmaiņām, lai gan šī metode ir mazāk ticama.
Kad MACD veido divu krītošu punktu sēriju, kas atbilst diviem cenu kāpumiem, ir izveidojusies lācīga atšķirība. Lācīgs novirze, kas parādās ilgtermiņa lācīgas tendences laikā, tiek uzskatīts par apstiprinājumu tam, ka tendence, visticamāk, turpināsies. Daži tirgotāji uzraudzīs lācīgs novirzes ilgtermiņa bullish tendenču laikā, jo tie var liecināt par tendences vājumu. Tomēr tā nav tik uzticama kā lācīgs novirze lācīgas tendences laikā.
Strauju kāpumu vai kritumu piemērs
Kad MACD strauji paaugstinās vai pazeminās (īsāka laika slīdošais vidējais rādītājs atkāpjas no ilgāka termiņa slīdošā vidējā), tas ir signāls, ka drošība ir pārpirkta vai pārpārdota un drīz atgriezīsies normālā līmenī. Tirgotāji bieži apvienos šo analīzi ar relatīvā stipruma indeksu (RSI) vai citiem tehniskiem rādītājiem, lai pārbaudītu pārpirktos vai pārpārdotos apstākļus.
Nav neparasti, ka investori izmanto MACD histogrammu tāpat kā paši MACD. Histogrammā var identificēt arī pozitīvus vai negatīvus krustojumus, atšķirības un strauju kāpumu vai kritumu. Pirms izlemt, kurš ir labākais attiecīgajā situācijā, ir vajadzīga zināma pieredze, jo MACD un tā histogrammā signāli atšķiras laikā.
Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.