Kā atšķiras ienākumu deklarācija un bilance?

Uzņēmumi sagatavo finanšu pārskatu kopumu, kas atspoguļo viņu uzņēmējdarbību un rentabilitāti katrā pārskata periodā. Trīs galvenie finanšu pārskati ir bilance, peļņas vai zaudējumu aprēķins un naudas plūsmas pārskats. Naudas plūsmas pārskats parāda, cik labi uzņēmums pārvalda skaidru naudu, lai finansētu savu darbību un visus paplašināšanas centienus. Šajā rakstā mēs apskatīsim atšķirības starp bilanci un peļņas vai zaudējumu aprēķinu.

Bilance

Bilance atspoguļo uzņēmuma aktīvus, saistības un pašu kapitālu. Kopējiem aktīviem jābūt vienādam ar saistību un pašu kapitāla kopsummu. Bilance parāda, kā uzņēmums nodod savus aktīvus darbam un kā šie aktīvi tiek finansēti, kā uzskaitīts pasīvu sadaļā. Akcionāru pašu kapitāls ir starpība starp aktīviem un pasīviem vai akcionāriem palikušo naudu, ja visi parādi tiek atmaksāti. Investori un kreditori analizē bilanci, lai redzētu, kā uzņēmuma vadība izmanto savus resursus.

Lai vislabāk analizētu galvenās bilances jomas un to, ko viņi mums saka kā investori, apskatīsim piemēru.

Apple Inc. (AAPL)

Zemāk ir Apple bilance no 2017. gada fiskālā gada beigām no viņu ikgadējā 10K pārskata.

Apgrozāmie līdzekļi

Augšējā sadaļā ir apgrozāmie aktīvi, kas ir īstermiņa aktīvi, kas parasti tiek izmantoti mazāk nekā viena gada laikā.

• Apgrozāmo līdzekļu kopsumma fiskāla gada beigās bija USD 128, 6 miljardi (iezīmēts zilā krāsā).
• Skaidras naudas kopsumma bija vairāk nekā 20 miljardi USD.
• Tirgojami vērtspapīri ir īstermiņa ieguldījumi, kuru kopējā vērtība bija 54 miljardi USD.
• Debitoru parādi, kuru kopsumma ir USD 17, 8 miljardi, ir nauda, ​​kas pienākas Apple par viņu produktu un pakalpojumu pārdošanu. Debitoru parāds varētu būt jāsaņem 30, 60 vai pat 90 dienu laikā atkarībā no līguma noteikumiem. Investori vēlas, lai pircēju parādi laika gaitā pieaugtu, jo tas norāda uz pārdošanas apjoma pieaugumu. Tomēr mēs nevēlamies redzēt debitoru parādus, kas noveco.
• Krājumi USD 4, 8 miljardu vērtībā tās varētu būt izejvielas vai piederumi, ko izmanto savu produktu ražošanā, vai gatavas preces, kas gaida pārdošanu vai nosūtīšanu.

Ilgtermiņa aktīvi

Nākamie bilancē ir ilgtermiņa aktīvi, piemēram:

• Ilgtermiņa ieguldījumu kopsumma bija 194.7 miljardi USD
• Pamatlīdzekļu kopsumma bija 33, 7 miljardi USD, un tos sauc par pamatlīdzekļiem, jo ​​tie netiek patērēti viena gada laikā un tiek izmantoti uzņēmuma ienākumu gūšanai ilgtermiņā.
• Pārējie aktīvi un nemateriālie aktīvi, kas ietver preču zīmes un intelektuālo kapitālu, noapaļo aktīvu sadaļu.
• Kopējie Apple aktīvi 2017. gada fiskālā gada beigās bija 375 miljardi ASV dolāru.

Īstermiņa saistības

Īstermiņa saistības ir Apple īstermiņa saistības, kuru termiņš beidzas viena gada laikā un kas ietver:

• Īstermiņa saistības bija USD 100 miljardi (izceltas purpursarkanā krāsā).
• Kreditoru parādi bija 49 miljardi ASV dolāru, un tie ir Apple īstermiņa parādi saviem piegādātājiem.
• Uzkrātie izdevumi 25, 7 miljardu dolāru apmērā ir izdevumi, kas vēl ir jāmaksā, bet kuriem ir liela iespējamība, ka tie tiks samaksāti.

Ilgtermiņa saistības

Ne visas Apple ilgtermiņa saistības tiek sadalītas, bet tās parasti ietver:

• Parāds, ieskaitot ilgtermiņa parādu un bankas parādsaistības, kuru kopējais apmērs Apple bija 97 miljardi USD
• Īre, nodokļi, komunālie maksājumi
• Izmaksājamās algas
• Izmaksājamās dividendes

Pašu kapitāls

• Apple nesadalītā peļņa bija 98 miljardi ASV dolāru, un tā ir nauda, ​​kas netiek izmaksāta kā dividendes, bet ir uzņēmuma īpašumā, lai to atkārtoti ieguldītu savā uzņēmējdarbībā vai samaksātu parādu.
• Akcionāru pašu kapitāls ir vienāds ar uzņēmuma kopējiem aktīviem, atskaitot tā kopējās saistības, un tas ir noderīgs, lai aprēķinātu uzņēmuma finansiālo stāvokli. Akcionāru pašu kapitāls atspoguļo uzņēmuma tīro vērtību vai tīro vērtību, kas Apple bija 134 miljardi USD. Akcionāru pašu kapitāls ir nauda, ​​kas paliek pāri pēc visu saistību, piemēram, parāda, nomaksāšanas likvidācijas gadījumā, un tā būtu summa, kas atdota akcionāriem.

Ienākumu deklarācija

Peļņas vai zaudējumu aprēķins, ko bieži sauc par peļņas un zaudējumu pārskatu, parāda ieņēmumus, izmaksas un izdevumus periodā, kas parasti ir fiskālais ceturksnis vai fiskālais gads. Peļņas vai zaudējumu aprēķinā ieguldītājiem tiek norādīts, vai uzņēmums attiecīgajā periodā gūst peļņu vai zaudējumus. Arī ienākumu deklarācija sniedz vērtīgu informāciju par uzņēmuma ieņēmumiem, pārdošanu un izdevumiem.

JC Penney Company Inc. (JCP)

Zemāk ir ienākumu deklarācija par 2017. finanšu gada beigām no JC Penney ikgadējā 10K pārskata.

Augšējā sadaļā ir iekļauti kopējie perioda ieņēmumi vai pārdošanas apjomi.

• Neto apgrozījums, ko sauc arī par ieņēmumiem, 2017. gadā bija USD 12, 5 miljardi. Ieņēmumi un pārdošanas apjomi tiek uzskatīti par uzņēmuma galveno līniju, jo tie atrodas peļņas vai zaudējumu aprēķina augšdaļā.
• Pārdoto preču izmaksas bija USD 8, 1 miljards un atspoguļo preču ražošanas un pakalpojumu izmaksas attiecīgajā periodā. COGS ir tiešās izmaksas, un tās ir tikai izmaksas, kas saistītas ar ražošanas procesu.
• Pārējie izdevumi, kas nav tieši saistīti ar ražošanu, ir pārdošanas, vispārējās un administratīvās izmaksas. JC Penney SG&A bija 3, 4 miljardi USD.
• Kopējās izmaksas vai izdevumi gadā bija 12, 39 miljardi USD.
• Pamatdarbības ienākumi bija 116 miljoni ASV dolāru, no kopējiem ieņēmumiem atņemot kopējos izdevumus.
• Tīrie procentu izdevumi 325 miljonu ASV dolāru apmērā parāda parāda apkalpošanas izmaksas un liek JC Penney par gadu sarkanajam.
• Neto ienākumi gadā bija 116 miljonu zaudējumi. Tīros ienākumus bieži sauc par tīro peļņu vai zemāko vērtību, jo tas ir galīgais skaitlis un atrodas peļņas vai zaudējumu aprēķina apakšā.

JC Penney ir lielisks piemērs tam, cik svarīgi ir aplūkot pilnīgu finanšu ainu. Lai arī 12, 5 miljardu ASV dolāru ieņēmumi, šķiet, ir iespaidīgs skaitlis, rēķinot parāda rašanās izmaksas, uzņēmums gadu no gada cieta zaudējumus. Ir vērts atzīmēt, ka jebkura uzņēmuma finanšu rādītāju salīdzināšana ir vislabākā, ja salīdzina vairākus periodus un ar vienas nozares uzņēmumiem.

Izņemot

Bilance atspoguļo to, kas uzņēmumam pieder (aktīvi) un parādi (saistības), kā arī ilgtermiņa ieguldījumi. Investori pārbauda bilanci, lai uzzinātu, cik efektīvi uzņēmuma vadība izmanto savu parādu un aktīvus, lai galu galā iegūtu ieņēmumus, kas tiek pārnesti uz peļņas vai zaudējumu aprēķinu.

Peļņas vai zaudējumu aprēķins parāda uzņēmuma finansiālo stāvokli vai to, vai uzņēmums strādā ar peļņu. Gan ieņēmumi, gan izdevumi tiek rūpīgi uzraudzīti, jo tie ir svarīgi vadībai, lai palielinātu ieņēmumus, vienlaikus kontrolējot izmaksas. Piemēram, uzņēmuma ieņēmumi varētu pieaugt, bet, ja izdevumi pieaug straujāk nekā ieņēmumi, uzņēmumam galu galā var rasties zaudējumi. Parasti investori un analītiķi pievērš īpašu uzmanību peļņas vai zaudējumu aprēķina sadaļai, lai novērtētu, cik efektīvi vadība pārvalda uzņēmumu.

Tomēr var droši teikt, ka investori un analītiķi rūpīgi pārbauda abus paziņojumus, jo tie precīzi norāda jebkura uzņēmuma pašreizējo stāvokli un nākotnes izredzes.