6 problēmas ar 401 (k) plāniem

Pēdējā gadsimta ceturkšņa laikā 401 (k) plāni ir kļuvuši par dominējošo pensijas plānu shēmu lielākajai daļai ASV strādājošo. Lai gan 401 (k) plāna struktūrā un īpašībās kopš to izveidošanas ir veikti daudzi uzlabojumi, joprojām ir jārisina problēmas un jāveic dažādi uzlabojumi.

Šeit ir sešas problēmas ar pašreizējo 401 (k) plāna struktūru, kā arī veidi, kā mazināt to ietekmi.

Strukturālie trūkumi

Jums, iespējams, ir teicis, ka, ieguldot naudu, izmantojot procesu, kas pazīstams kā vidējā dolāru izmaksu vidējā vērtība, laika gaitā varēsit apdomīgi veidot savu pensijas ligzdas olu. Diemžēl, kaut arī šī koncepcija var būt patiesa, ja paredzams, ka tirgus ar laiku palielināsies, tā nav taisnība, ja tirgus svārstās salīdzinoši līdzenā veidā vai virzās uz leju. Tāpēc, lai arī jums var būt jēga pirkt arvien vairāk aktīva, kura vērtība palielinās, akcijas, nav jēgas pirkt aktīvu, kas tiek pilnībā novērtēts vai kura vērtība samazinās.

Dolāru izmaksu vidēja līmeņa koncepcija

Jūs, iespējams, esat iedziļinājies vidējo dolāru izmaksu jēdzienā, jo tas jums tika izskaidrots kā piesardzīga ieguldījumu metodika. Diemžēl vidējā dolāru izmaksu vidējā aprēķināšana ir vienkārši ērts risinājums, lai pamatotu iemaksas, kuras no jūsu darba devēja novirza jūsu 401 (k) plānam.

Lai izskaidrotu, noteiktu iemaksu plāni, piemēram, jūsu plāns 401 (k), pieprasa periodiskas iemaksas jūsu pensionēšanās kontā katrā algas čekā. Tāpēc bez tādas teorijas kā vidējā dolāru izmaksu aprēķināšana periodiski veikt naudas pārskaitīšanu no algas algas līdz ieguldījumu iespējām nebūtu jēgas. Jūsu ieguldījumu iespējas var tikt pilnībā novērtētas vai, vēl sliktāk, pārvērtētas brīdī, kad tiks veiktas iemaksas.

Par laimi, jūs varat kontrolēt savu ieguldījumu procesu, novirzot visas iemaksas konservatīvā ieguldījumu variantā, kas tiek piedāvāts jūsu pensijas plānā. Tad, kad ir īstais laiks, varat veikt stratēģisko ieguldījumu sadalījumu vienam vai vairākiem mazāk konservatīviem fondiem, kas tiek piedāvāti jūsu 401 (k) plānā. Protams, jums būs jāspēj noteikt, kad slēdzis izskatās pievilcīgs no ieguldījumu viedokļa. Neskatoties uz to, jums vajadzētu sagaidīt šāda veida atbildību, ja piedalāties noteiktu iemaksu plānā.

Ilgi investīciju laika horizonti

Jums, iespējams, arī ir teicis, ka jūsu darba devējs jūsu vārdā ir izveidojis 401 (k) plānu, lai nodrošinātu jums ilgtermiņa uzkrājumu plānu aiziešanai pensijā. Ņemot vērā šo pieņēmumu, jūs varētu domāt, ka jums vajadzētu izstrādāt ilgtermiņa stratēģisko aktīvu sadalījumu, pamatojoties uz laika periodu, kas pārsniedz desmit gadus.

Diemžēl ir ļoti maz ticams, ka portfeļa pārvaldnieki, kuri šobrīd pārvalda jūsu ieguldījumu iespējas, pārvaldīs tos 10 vai vairāk gadus pēc šī brīža. Tāpēc, veicot stratēģisku sadalījumu ar ilgtermiņa akcijām, indeksa fondi var mazināt iespējamo neatbilstību starp jūsu fondu pārvaldnieku īsāku termiņu un ilgāka termiņa ieguldījumu turēšanas periodu.

Aktīvākie kopfondi nepārspēj savu indeksu vai etalonu, un jums labāk ir ievietot savu naudu indeksa fondā. 1% ietaupījums var nozīmēt desmitiem tūkstošu dolāru, aizejot pensijā.

Ja indeksa fondi netiek piedāvāti jūsu plānā 401 (k), pašreizējie fondu pārvaldnieki daudzus gadus pārvaldīs jūsu naudu. Tomēr ir arī cita iespēja. Pirmkārt, jūs varat izveidot taktisko aktīvu sadales ārkārtas situāciju plānu gadījumā, ja kāds no jūsu portfeļa pārvaldītājiem atsakās no atbildības. Turklāt jūs varētu atvērt tradicionālo IRA vai Roth IRA un dot savu ieguldījumu līdz jūsu likumīgajam limitam, izmantojot dažādus indeksu fondus, kas nav pieejami jūsu 401 (k) plānā.

Taustiņu izņemšana

• Kaut arī 401 (k) plāni ir vērtīga un galvenā pensijas plānošanas sastāvdaļa lielākajai daļai ASV strādājošo, tie nav bez trūkumiem.
• 401 (k) plānu vērtība ir balstīta uz vidējo dolāra izmaksu jēdzienu, taču tā ne vienmēr ir uzticama teorija.
• Var būt labāki veidi, kā ilgtermiņā pārvaldīt savus ieguldījumus, nekā 401 (k) plāna piedāvātās iespējas.
• Ar 401 (k) plāniem ir saistītas lielas dalības maksas, kas saistītas ar augstām administratīvajām un lietvedības izmaksām.
• 401 (k) plāni tiek bieži ņemti vērā uztverto nodokļu priekšrocību dēļ, taču ieguvumi ilgtermiņā, iespējams, nerealizējas, mainoties nodokļu likumiem.

Administratīvās izmaksas

Kvalificēts 401 (k) plāns ir dārgs darbinieka pabalsts. 401 (k) plāni ir saistīti ar daudzām atbilstības problēmām, kuras ir jāuzrauga, kā arī ar pastāvīgu apkalpošanu un administrēšanu. Turklāt dalībnieku plānošanai ir jāpiedāvā vairāki izglītības un komunikācijas pakalpojumi.

Ņemot vērā šos mandātus, ļoti iespējams, ka jūs par tiem maksājat, izmantojot dalības maksu; uz aktīviem balstītas papildu maksas; detalizētas izmaksas par pakalpojumiem, piemēram, aizdevumiem, grūtību izņemšanu, kvalificētiem iekšējo attiecību rīkojumiem un, kas ir vēl svarīgāk, lielāki fonda izdevumi. Izmaksas ir īpaši lielas mazākiem darba devējiem un plāniem, ja apjomradītu ietaupījumu trūkums rada daudz lielākus izdevumus.

Par laimi, jūs varat mazināt sava 401 (k) plāna negatīvās izmaksas, izstrādājot pielāgotu pensijas plāna stratēģiju. Pirmkārt, jums vienmēr jāiegulda 401 (k) plānā līdz vietai, kurā saņemat 100% no jūsu darba devēja atbilstošās iemaksas. Pēc tam jums vajadzētu atvērt tradicionālo IRA vai Roth IRA un dot savu ieguldījumu, nepārsniedzot jūsu likumīgo limitu. Pēc tam, kad esat iztērējis visu naudu, ko varat ieguldīt IRA, jums vajadzētu palielināt iemaksu likmi savā 401 (k) plānā, lai sasniegtu vēlamo ietaupījumu līmeni.

Jūs varat atvērt zemu izmaksu IRA ar brokeru firmas starpniecību vai caur vietējo banku. Pārskatot savas iespējas, jūs, iespējams, redzēsit, ka ieguldījumu iespējas, kas jums pieejamas, izmantojot IRA, būs daudz lielākas un lētākas nekā investīciju iespējas, kas jums pieejamas caur darba devēja sponsorētu 401 (k) plānu. Tādējādi ietaupījumi, kas rodas, izmantojot IRA, ir tieša rezultāts mazāk stingriem atbilstības pienākumiem, mazākam pakalpojumu un administrēšanas pienākumam un mazāk izglītības un komunikācijas pakalpojumiem, ko piedāvā plāns. Ja jums nav nepieciešams neviens no šiem pakalpojumiem, ieguldīšana IRA ir ideāls veids, kā ietaupīt ilgtermiņa pensijas gadījumā.

Vēl viens iemesls IRA iegūšanai: "Jūsu 401 (k) dažreiz var tikt iesaldēts, ja jūs pārceļaties uz ārzemēm. Tā kā jūs nedarbojaties ASV vai tajā pašā uzņēmumā, kas izveidoja 401 (k), tas var būt neiespējami. pārsūtīt to ārzemju darba devējam un / vai veikt tajā iemaksas. IRA ieguvēji ir daudz labāki tiem, kas pārvietojas uz ārzemēm, un, par laimi, aptuveni 401 (k) var pārveidot par IRA, ja atrodaties darbā citā valstī, "saka IRA. Treijs Arčers, finanšu konsultants, Infinity Financial Solutions Ltd., Šanhaja, Ķīna.

Lackluster lietvedība

401 (k) plānā uzkrāto aktīvu uzskaite ir sarežģīta un laikietilpīga pat ar mūsdienu tehnoloģijām. Tāpēc tikai daži pensiju plānu sniedzēji izplata ieguldītājiem draudzīgus paziņojumus. Tā vietā pakalpojumu sniedzēji ģenerē tikai to, ko pieprasa likums, kas nav pietiekams, lai jūs varētu veikt savu ieguldījumu stratēģijas lietderīgu finanšu novērtējumu.

Lai veiksmīgi plānotu aiziešanu pensijā, jums katru mēnesi jāzina, kāds ir sākuma konta atlikums, cik daudz jūs un jūsu darba devējs esat iemaksājuši pensijas plāna kontā, cik pārskaitījumu vai izņemšanu esat veicis attiecīgajā periodā, kā arī ieguvumi vai zaudējumi, un jūsu beigu bilance. Diemžēl jūsu lietvedis, iespējams, nesniedz jums šo informāciju lietotājam draudzīgā veidā. Lai iegūtu datus, jums, iespējams, būs jāizņem informācija no mēneša vai ceturkšņa pārskatiem un pašiem jāizveido izklājlapa, lai izsekotu informāciju.

Kad esat pareizi apkopojis informāciju, jums manuāli jāaprēķina gada peļņas norma. Lai iegūtu precīzu pārskatu par saviem ieguldījumu instrumentiem, ir vērts meklēt padomu no ārpuses.

"Bieži vien ir grūti izpētīt jūsu ceturkšņa pārskatu un atšifrēt, cik labi darbojas jūsu ieguldījumu stratēģija. Konsultējoties ar konsultantu, kurš darbojas tikai par ārpuses maksu, jūs varat redzēt, kā jūsu 401 (k) ieguldījumi patiesībā darbojas un kādas izmaiņas var būt. izgatavots, nenododot to IRA, "saka Karloss Diass, Jr, bagātību pārvaldnieks, Excel Tax & Wealth Group, Lake Mary, Fla.

Sub-Par investīciju plāna modeļi un marginālas kvalitātes ieguldījumu iespējas

Runājot par pensijas plāna izstrādi, 401 (k) plāna ieguldījumu nozarē parasti tiek uzskatīts, ka "mazāk ir vairāk". Piemēram, visaptverošs pensijas plāna dizains piedāvā ieguldījumu iespēju grupu, kas aptver aptuveni piecas aktīvu klases kategorijas. Šīs kategorijas teorētiskā riska secībā ir naudas tirgus fondi vai stabilas vērtības fondi, obligāciju pamata fondi, lielkapitāla fondi, mazkapitāla fondi un starptautiski fondi.

Mazāka jēdziena pamatā ir racionalizēt savu ieguldījumu lēmumu pieņemšanas atbildību, lai samazinātu ieguldījumu izvēles sarežģītību. Diemžēl, lai arī jūs varat attīstīt diversificētu portfeli, ieguldot fondos, kas ietilpst šajās piecās aktīvu klases kategorijās, ļoti iespējams, ka jums būs nepieciešama arī pieeja Valsts kases ar inflāciju aizsargātiem vērtspapīriem (TIPS fondiem), augstas ienesīguma fondiem, REIT fondi, vidējās kapitalizācijas akciju fondi, jaunattīstības valstu tirgi un preču fondi, lai izveidotu visaptverošu portfeli jūsu ilgtermiņa finanšu vajadzībām.

"Kad es uzskatu, ka klienta 401 (k) ir ierobežota (vai mazāka) ieguldījumu izvēle, es vienmēr skatos, vai viņiem ir pieejams pašpārvaldīts starpniecības logs. Tas ļauj viņiem atvērt kontu" brokeru logā ". Pēc tam klientam regulāri jāveic iemaksas šajā kontā, salīdzinot ar “parasto” 401 (k) izvēli, ”saka Karols Bergers, CFP® Berger Wealth Management, Peachtree City, Ga.

Jūsu plānā piedāvāto ieguldījumu iespēju kvalitāte var būt krietni zem vidējā līmeņa, it īpaši, ja jūs piedalāties nelielā pensijas plānā. Tāpēc jums jānovērtē, cik visaptverošs ir jūsu 401 (k) pensijas plāna dizains, un pirms jebkāda veida ieguldījumu veikšanas jāveic rūpīga likumības pārbaudes analīze. Kad šis novērtējums ir pabeigts, labākais veids, kā rīkoties, ir paziņot personāla departamentam par visiem uzlabojumiem, kas jāveic. Turklāt jums vajadzētu kompensēt visus 401 (k) plāna trūkumus, ieguldot daudzos indeksa fondos caur atsevišķu IRA.

"Viens no ieguldītājiem, kuriem ir slikta fondu izvēles iespēja, bieži tiek ignorēts, ir runāt ar jūsu darba devēju. Bieži vien darba devēji apzināti nemēģina jums piedāvāt sliktas izvēles iespējas. Daudzas reizes viņiem plāna padomdevējs dod šādas izvēles. .Ja jūs pieprasīsit dažādas vai papildu iespējas, iespējams, jūsu darba devējs pateiks jā. Daudzi darba devēji meklē šāda veida atsauksmes, "saka Kirk Chisholm, Novatorisko padomdevēju grupas bagātību vadītājs Leksingtonā, Masačūsetsā.

Sarežģīta nodokļu ietekme

Iespējams, ka visiecienītākais 401 (k) plāna atribūts ir ieguldīto naudas plūsmu uzskaite pirms nodokļu nomaksas. Šī funkcija ir svarīga, jo, ja jums ir vairāk naudas, lai ieguldītu sākumā, jums vajadzētu būt lielākai iespējai uzlabot savu peļņu. Tomēr, pirms pieņemt pieņēmumu, ka pirmsnodokļu ieguldīšana ir ieguldījumu priekšrocība, atcerieties, ka, izņemot naudu no 401 (k) plāna, visa izņemtā summa tiks aplikta ar nodokļiem jūsu iedzīvotāju ienākuma nodokļa līmenī. Retrospektīvi, tas var būt trūkums, jo ir ļoti iespējams, ka ar jūsu ilgtermiņa ieguldījumu stratēģiju būtu panākts būtisks ilgtermiņa ieguvums, kam vajadzēja uzlikt nodokļus daudz zemākā kapitāla pieauguma nodokļa likmes līmenī. Tā kā šie ienākumi tiks aplikti ar nodokli kā ienākumi saskaņā ar 401 (k) plāna struktūru, jūsu uztvertās priekšrocības pirms nodokļu nomaksas priekšpusē zināmā mērā tiks kompensētas ar nodokļu neizdevīgumu aizmugurē.

Nodokļu ietekmes novērtēšana ir sarežģīta, jo laika gaitā mainīsies nodokļu statuss un nodokļu likumi. Turklāt nākotnē tiks izstrādātas jaunas pensijas plāna shēmas. Tāpēc tas, kas šodien izskatās labs darījums, ļoti iespējams, rīt būs slikts darījums. Ņemot vērā visas neskaidrības, kas saistītas ar nodokļiem, jums, iespējams, nevajadzētu balstīt lēmumu par ieguldījumu 401 (K) plānā ar uztvertajām nodokļu priekšrocībām.

Ātrs fakts

Aktīvākie kopieguldījumu fondi, uz kuriem balstās 401 (k) plāni, nepārspēj to indeksu vai etalonu, un jums labāk ir ievietot savu naudu indeksa fondā.

Grunts līnija

Kaut arī 401 (k) plāni ir svarīga jūsu darbinieku pabalstu paketes sastāvdaļa, jautājumi, kas saistīti ar dažiem to noteikumiem, ir problemātiski. Atcerieties, ka tādu noteiktu iemaksu pensiju plānā kā 401 (k) plāna dalībnieks (ti, darbinieks) uzņemas visu ieguldījumu risku. Skaidras naudas daudzums, kas ir fondā, kad plāna dalībnieks aiziet pensijā, ir tas, ko šī persona saņems kā pensiju. Tādējādi nav garantijas, ka plāna dalībnieks kaut ko saņems no šī noteikto iemaksu plāna. Fonds var zaudēt visu savu vērtību (vai būtisku tās daļu) tirgos, tiklīdz dalībnieks ir gatavs sākt izplatīšanu. Lai arī tas attiecas uz visiem finanšu ieguldījumiem, risku papildina 401 (k) naudas relatīvā nepieejamība konta un visa jūsu dzīves laikā.

"Pēdējā problēma ir tā, ka jūsu 401 (k) aktīvi nav likvīdi. Labā ziņa ir tā, ka tas ir paredzēts ilgtermiņā, bet sliktā ziņa ir tā, ka tas ir paredzēts ilgtermiņa un nav viegli pieejams. Tāpēc pārliecinieties, ka: jūs joprojām ietaupāt pietiekami daudz ārpuses ārkārtas situācijām un izdevumiem, kas jums varētu būt pirms aiziešanas pensijā. Nelieciet visus ietaupījumus 401 (k), kur vajadzības gadījumā nevarat viegli tiem piekļūt, "saka Dan Stewart, CFA® prezidents, Revere Asset Management, Inc., Dalasa, Teksasa.

Apsveriet šos jautājumus un aktīvi iesaistieties, gatavojoties savai finansiālajai nākotnei. Rūpīgi plānojot, jums vajadzētu spēt mazināt 401 (k) plāna negatīvās iezīmes un sasniegt savus pensijas plāna mērķus. (Papildinformāciju lasiet sadaļā "Kāpēc jūsu 401 (k) nebūtu pieejams pēc darba atstāšanas")