Aizmugurējā slodze
Aizmugurējā slodze ir maksa (pārdošanas maksa vai slodze), ko investori maksā, pārdodot kopfondu akcijas, un šī maksa ir procentos no pārdotās akcijas vērtības. Aizmugurējā slodze var būt fiksēta maksa vai laika gaitā tā var pakāpeniski samazināties, parasti piecu līdz 10 gadu laikā. Pēdējā gadījumā maksas procents ir visaugstākais pirmajā gadā un samazinās katru gadu, līdz beidzas norādītais turēšanas periods, un šajā laikā tas nokrītas līdz nullei.
PĀRKLĀŠANA LEJUPIELĀDĒ
Aizmugurējo slodzi var dēvēt arī par iespējamo atlikto pārdošanas maksu.
Fonda rezerves parasti parādās, ja fonds piedāvā dažādas akciju klases. A klases akcijas parasti iekasē no priekšpuses, savukārt B un C klases akcijas parasti uzliek rezerves daļas. Būtībā fondiem ar akciju klasēm tiek piemērota pārdošanas maksa (pretstatā bezslodzes fondiem). Izvēlētā šķira nosaka maksas struktūru, kuru maksā ieguldītājs.
Pārdošanas izmaksas vai slodzes parasti izmanto kopfondi, un tas ir veids, kā finanšu konsultanti nopelnīt komisiju par fonda daļu pārdošanu investoriem. Šie kopieguldījumu fondi piedāvā dažādas akciju klases ar atšķirīgu maksas struktūru, no kuras investori var izvēlēties. Aizmugurējo slodzi nevajadzētu sajaukt ar izpirkšanas maksu, ko daži kopējie fondi iekasē, lai atturētu no biežas tirdzniecības, kas dažkārt var traucēt fonda ieguldījumu mērķim.
Maksas struktūras dažādās akciju klasēs
A klases akcijas parasti iekasē no sākuma cenas, kas tiek ņemta no ieguldītāja sākotnējā ieguldījuma. B klases akcijām parasti nav priekšējās slodzes, bet tā vietā tām var būt rezerves slodze, kas tiek iekasēta, kad ieguldītājs izpirks savas kopfonda akcijas. C klases akcijas tiek uzskatītas par tāda līmeņa fondu, kurā parasti netiek iekasēta maksa, bet tiek iekasētas zemas rezerves izmaksas. Tomēr C klases akcijām parasti ir lielāki darbības izdevumi. Visos gadījumos slodze tiek samaksāta finanšu starpniekam un nav iekļauta fonda darbības izdevumos.
Fondu piemēri ar rezerves slodzēm
Putnam Equity Income Fund B klase ir viens piemērs fondam ar rezerves slodzi. Šī 12 miljardu dolāru fonda šķiras maksimālā atliktā pārdošanas maksa ir 5%, un tā pakāpeniski samazinās, līdz pavisam pazūd septītajā gadā. Fonda izdevumu attiecība arī ir 1, 66% no 2018. gada 30. marta.
Kā darbojas aizmugurējās kravas
Apsveriet 5000 USD ieguldījumu fondā ar 5% rezerves slodzi, kas katru gadu samazinās par 1%, līdz tas beidzas sestajā gadā. Ja ieguldījums ir palielinājies līdz USD 5500 līdz otrajam gadam, ieguldītājs ir parādā 200 USD jeb 4% no USD 5000 kā rezerves kravas maksu. Rezultātā ieguldītājs savāc 5300 USD. Tādā veidā kopfondi attur ieguldītājus no naudas izņemšanas īstermiņā.
Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.