Kādas ir galvenās ienākumu deklarācijas attiecības?

Neatkarīgi no tā, vai esat finanšu profesionālis vai ieguldītājs, finanšu pārskatu informācijas analīzei ir izšķiroša nozīme. Bet ir tik daudz dažādu numuru, ka tas viss var šķist apgrūtinoši un ļoti iebiedējoši. Bet, ja jūs zināt, kādi ir daži no svarīgākajiem skaitļiem šajos paziņojumos, piemēram, finanšu rādītāji, jūs, iespējams, ejat uz pareizā ceļa.

Šie finanšu rādītāji ir iegūti no kopējiem ienākumu pārskatiem un tiek izmantoti dažādu uzņēmumu salīdzināšanai vienā nozarē. Ir arī citi koeficienti, kas tiek ņemti vērā no ienākumu pārskata, lai gan zemāk minētie ir daži no visizplatītākajiem.

Taustiņu izņemšana

• Finanšu rādītājus izmanto, lai salīdzinātu uzņēmumus vienā nozarē.
• Šīs attiecības tiek atvasinātas no ienākumu pārskatiem.
• Daži no visizplatītākajiem rādītājiem ir bruto peļņa, peļņas norma, pamatdarbības peļņa un peļņa uz vienu akciju.
• Vienas peļņas cenas attiecība var palīdzēt investoriem noteikt, cik daudz viņiem jāiegulda, lai iegūtu viena dolāra peļņu no šī uzņēmuma.

Bruto peļņa

Bruto peļņa norāda, cik lielu daļu no uzņēmuma pārdošanas ieņēmumiem uzņēmums patur pēc tiešajām izmaksām, kas saistītas ar tā preču un pakalpojumu ražošanu. Tāpēc šī attiecība ir procentos no pārdošanas ieņēmumiem, kas pieejami peļņai vai atkārtotai ieguldīšanai pēc pārdoto preču izmaksām (COGS). Tātad, ja uzņēmuma bruto peļņa ir 40%, tas nozīmē, ka tas saglabā 40 centus par katru nopelnīto dolāru. Atlikušo daļu tā izmanto darbības izdevumiem.

Bruto peļņu var aprēķināt divējādi - dalot bruto peļņu ar neto apgrozījumu vai atņemot COGS no uzņēmuma neto pārdošanas.

Finanšu rādītāji tiek izmantoti, lai analizētu dažādas kategorijas, ieskaitot uzņēmuma parādu, likviditāti un rentabilitāti.

Peļņas norma

Peļņas normas koeficients ir viens no visizplatītākajiem rādītājiem, ko izmanto, lai noteiktu uzņēmējdarbības rentabilitāti. Tas parāda peļņu par pārdošanu pēc visu citu izdevumu atskaitīšanas. Turklāt tas norāda, cik centus uzņēmums gūst peļņā par katru pārdošanas dolāru. Tātad, ja uzņēmums X ziņo par 35% peļņas normu, tas nozīmē, ka tā tīrie ienākumi bija 35 centi par katru radīto dolāru.

Lai izdomātu peļņas normu, neto ienākumi pēc nodokļu nomaksas ir jāsadala ar neto apgrozījumu.

Darbības rezerve

Uzņēmuma pamatdarbības peļņa ir vienāda ar pamatdarbības ienākumiem, kas dalīti ar neto apgrozījumu. To izmanto, lai parādītu, cik daudz ieņēmumu paliek pāri pēc mainīgo izmaksu, piemēram, algu un izejvielu, samaksas. Tas ir tāds pats kā uzņēmuma pārdošanas ienākums un norāda, cik labi šī atdeve tiek pārvaldīta.

Peļņa uz vienu akciju

Šis ir viens no visplašāk minētajiem rādītājiem finanšu pasaulē. Tīro ienākumu mīnus dividendes par vēlamajām akcijām, kas pēc tam tiek dalītas ar vidējām apgrozībā esošajām akcijām, peļņa uz vienu akciju ir būtisks uzņēmuma akciju cenas noteicējs, jo tas tiek izmantots, aprēķinot peļņas cenu.

Augstāks EPS nozīmē lielāku vērtību, jo investori, visticamāk, maksās par uzņēmumu, kura peļņa ir augstāka.

Daudzi investori aplūko peļņu uz akciju kā veidu, kā noteikt, kuriem akcijām viņi dod priekšroku, salīdzinot attiecību ar akcijas cenu. Tas viņiem palīdz noskaidrot ienākumu vērtību, dodot priekšstatu par uzņēmuma turpmāko izaugsmi.

Cenu un ieņēmumu attiecība

Cenu un peļņas attiecību (P / E) aprēķina, tirgus vērtību uz vienu akciju dalot ar peļņu uz vienu akciju. Šis ir viens no visizplatītākajiem akciju novērtējumiem un kopumā parāda, cik daudz investori maksā par peļņas dolāru. Vienkārši sakot, šī attiecība norāda investoram, cik daudz viņam jāiegulda uzņēmumā, lai saņemtu vienu dolāru no šī uzņēmuma peļņas. Šī iemesla dēļ to bieži sauc par cenu daudzkārtīgu.

Ja uzņēmumam ir augsts P / E koeficients, tas var nozīmēt, ka tā akcijas cena ir augsta salīdzinājumā ar peļņu, potenciāli padarot to pārvērtētu. No otras puses, zems P / E var norādīt, ka tā akciju cena ir zema attiecībā pret tā ieņēmumiem.

Times nopelnījis

Nopelnītie procenti (TIE) norāda uz uzņēmuma spēju segt parāda maksājumus. Sadaliet ieņēmumus pirms procentiem un nodokļiem vai EBIT ar kopējiem gada procentu izdevumiem un iegūstiet nopelnītās procentu likmes reizinājumu.

Akciju kapitāla atdeve

Pašu kapitāla atdeve ir vēl viens kritisks akcionāru un potenciālo investoru novērtējums, un to var aprēķināt, dalot tīros ienākumus pēc nodokļiem ar vidējo svērto pašu kapitālu, lai gan ir arī vairākas citas variācijas. Tas norāda peļņas procentu pēc nodokļiem, ko nopelnījusi korporācija.