Vērtība Vs. Izaugsmes ETF: kā jūs izvēlaties?

Ja vēlaties portfelim pievienot uz akcijām vērstu fondu (ETF), parasti jums jāizvēlas viena no divām plašajām kategorijām: izaugsme un vērtība. Vērtības ETF galvenokārt investē to uzņēmumu akcijās, kuri tiek uzskatīti par nenovērtētiem, izmantojot tādus rādītājus kā cenas un peļņas attiecība (P / E) salīdzinājumā ar vienaudžiem vai plašāku tirgu kopumā. Turpretī izaugsmes ETF koncentrējas uz ieguldījumiem nestabilākos, ātrāk augošos uzņēmumos, cerot uz peļņu, kas pārsniedz vidējo.

Abas šīs stratēģijas var dot ienesīgumu tirgū. Jūsu individuālā riska pielaide, ieguldījumu mērķi un pašreizējais portfeļa sastāvs ir vissvarīgākie faktori, nosakot, vai pievienot portfelim pieauguma vai vērtības ETF.

Vispirms apsveriet personiskā riska izvēles un mērķus

Vispārīgi runājot, ja portfelī ir gan vērtība, gan izaugsme, ETF nodrošina vērtīgus risku mazinošus diversifikācijas ieguvumus, bet jūsu individuālās riska pielaides nosaka pareizo kombināciju.

Ja jums ir grūtības apturēt regulāras tirgus svārstības, pieturieties pie konservatīvākas vērtības ETF. Ja jums patīk vairāk nepastāvības, mēģinot sasniegt atdevi virs vidējā līmeņa, jūs varat dot priekšroku lielākiem piešķīrumiem izaugsmes ETF.

Primāram apsvērumam vajadzētu būt arī laika horizontam. Parasti jūs varat uzņemties lielāku risku, ja jūsu nauda tiek ieguldīta ilgāk. Ilgāks laika posms ļauj labāk izjust īstermiņa tirgus nepastāvību. Jaunākiem investoriem, piemēram, pievienojot individuālo pensijas kontu (IRA), piemēram, ir gadu desmitiem jāpaliek ieguldītiem, un viņi var uzņemties zināmu papildu risku, lai sasniegtu lielāku atdevi.

Kad izvēlēties vērtību ETF

Liels faktors, izvēloties izaugsmi un vērtību, ir pašreizējais portfelis. Ja jūs sākat darbu pirmo reizi, izveidojiet portfeli ar augstas nominālvērtības ETF kodolu. Šos fondus parasti veido uzņēmumi, kas ražo produktus, kurus katru dienu izmanto gandrīz visi. Tradicionālās vērtības akciju piemēri ir AT&T, Procter & Gamble, General Electric un Coca-Cola.

Šie uzņēmumi vēlas nodrošināt konservatīvu ilgtermiņa izaugsmi ar salīdzinoši zemāku nepastāvību. Vēl viens ieguvums no ETF pievienotās vērtības portfelim ir to dividenžu ienesīgums. Šie uzņēmumi mēdz būt lielāki naudas plūsmas radītāji, un šī naudas plūsma bieži tiek izmaksāta dividenžu veidā. Dividendes nodrošina prognozējamu ienākumu plūsmu, kas var kļūt par ievērojamu procentuālo daļu no ETF kopējās akcionāru atdeves vērtības.

Kad izvēlēties izaugsmes ETF

Izaugsmes ETF parasti papildina galveno portfeli. Populārie izaugsmes nosaukumi, piemēram, Facebook, Amazon un Alfabēts, var sasniegt lielāku vidējo ienesīgumu, taču tie arī ir ļoti nepastāvīgi un var cīnīties, it īpaši ekonomiskā vājuma laikā. Portfelis, kas galvenokārt sastāv no pieaugošiem ETF, var pakļaut jūs pārmērīgam riskam, taču, ja to līdzsvaro ar ETF vērtību, tas var radīt pievilcīgu riska / ienesīguma profilu.

Ja jūs vēlaties saņemt regulārus ienākumus no pieaugošā ETF, jūs, iespējams, būsit vīlušies. Daudzi uz izaugsmi orientēti uzņēmumi reinvestē pieejamo naudu atpakaļ biznesa izaugsmē, nevis tieši izmaksā peļņu akcionāriem. Daudzi no šiem uzņēmumiem regulāri maksā dividendes, ja vispār kaut ko maksā.

Ko meklēt jebkurā ETF

Izvēle starp vērtību un izaugsmi ETF ir tikai daļa no lēmumu pieņemšanas procesa. Tikpat svarīgi ir izvēlēties pareizo ETF.

Pārbaudiet, kādos apstākļos fonds parasti iegulda un kā tas tiek pārvaldīts. Fonds ar pārvaldnieku, kurš vairākus gadus atrodas pie stūres, nodrošina vēsturisko darbību uzskaiti un izpratni par fonda pārvaldību. Daži fondi, piemēram, tiek klasificēti kā vērtības fondi, taču tiem ir lieli asignējumi riskantākām nozarēm, piemēram, tehnoloģijai. Pārliecinieties, ka zināt, ko pērkat.

Ņemiet vērā arī fonda izdevumu attiecību. Fonda izdevumi tiek sagriezti tieši peļņā; izvairieties no līdzekļiem, kuru izdevumu attiecība pārsniedz vidējo.