Nodokļu fonds

Kas ir bezslodzes fonds?

Bezkravu fonds ir kopfonds, kurā akcijas tiek pārdotas bez komisijas maksas vai pārdošanas maksas. Šī maksas neesamība rodas tāpēc, ka akcijas tieši izplata ieguldījumu sabiedrība, tā vietā, lai veiktu starpnieka darbību. Tas, ka nepastāv pārdošanas maksa, ir pretstats slodzes fondam - vai nu sākotnējam, vai aizmugurējam -, kas iekasē komisiju fonda pirkšanas vai pārdošanas laikā. Daži kopieguldījumu fondi ir arī līmeņu noslogojuma fondi, par kuriem maksājumi tiek turpināti tik ilgi, kamēr ieguldītājam ir fonds.

1:31

Nodokļu fonds

Nodokļu fonda pamati

Tā kā bezslodzes fonda iegādei nav darījuma izmaksu, visa ieguldītā nauda tiek ieguldīta ieguldītāja labā. Piemēram, ja investors iegādājas 10 000 ASV dolāru vērtu ieguldījumu fondu bez kravas, visi 10 000 USD tiks ieguldīti fondā.

No otras puses, ja persona pērk slodzes fondu, kas iekasē priekšapmaksu (pārdošanas komisiju) 5% apmērā, fondā ieguldītā summa ir tikai 9500 USD. Ja fondam pieder iespējamā atliktā pārdošanas maksa (CDSC), izdevumi, kas samaksāti fonda pārdošanas laikā, un pārdošanas cena 500 ASV dolāru apmērā rodas no pārdošanas peļņas. CDSC katru gadu zaudē fondu. Ja jums ir līmeņa slodzes kopfonds, maksa par 12b-1 var būt aptuveni 1% no fonda kopējās bilances. Šī maksa tiek ieturēta katru gadu, kamēr investoram pieder fonds.

• Bezkravu fonds ir kopfonds, kurā akcijas tiek pārdotas bez komisijas maksas vai pārdošanas maksas.
• Fondi bez slodzes ir iespējami, jo akcijas tieši izplata ieguldījumu sabiedrība, tā vietā, lai izietu otrreizēju pusi.
• Fonds bez slodzes ir pretstats slodzes fondam, kurš iekasē komisijas maksu fonda iegādes brīdī, tā pārdošanas laikā vai kā “līmeņa slodze” tik ilgi, kamēr ieguldītājs tur fondu.

Kāpēc ir kravas?

Kravas fonda pamatojums ir tāds, ka investori kompensē pārdošanas starpnieku, piemēram, brokeri, finanšu plānotāju, investīciju konsultantu vai citus speciālistus par viņu laiku un kompetenci piemērota fonda izvēlē. Daži investori uzskata, ka šo maksu samaksa ir apgrūtinoša. Tomēr ir pierādījumi, kas liecina, ka rezerves fondi dažos portfeļos dažreiz var pārspēt bezslodzes līdzekļus. Investoriem pirms ieguldīšanas rūpīgi jāizlasa visa informācija par fondiem un jāsalīdzina līdzīgi fondi.

Pat bezslodzes fondos būs jāiekasē maksa, kas investoram ir jāmaksā. Visiem kopfondiem ir noteikta šāda veida maksa vai izdevumi, un atšķirība ir saistīta ar to, kā un kad šie maksājumi tiek veikti. Tā vietā, lai iekasētu ieguldītāju avansā, pirkšanas laikā nopelnītās maksas par iekraušanu bez kravas ir daļa no fonda vidējiem izdevumiem (ER).

Izdevumu attiecība mēra darbības un administratīvās izmaksas par kopfonda darbību, un tā ir procentuālā daļa, kas balstīta uz fonda pārvaldītajiem aktīviem (AUM). Lielākā šīs maksas daļa ir samaksa par fonda pārvaldnieka un konsultanta darbu. Katrs fonda ieguldītājs maksās savu daļu no šiem izdevumiem, samazinot peļņu, kas sadalīta kopfonda ieguldījumos.

Izmaksu koeficienti dažādiem ieguldījumu fondiem var būt ļoti atšķirīgi, taču diezgan parasts ir atrast bezslodzes fondus ar izdevumu koeficientiem, kas ir par 5% mazāki nekā līdzvērtīgs nesošais fonds. Izmantojot saliktos procentus un neveicot pamatlīdzekļu vērtības samazināšanos, izvēloties bezslodzes fondu, laika gaitā ieguldītājs var ietaupīt tūkstošiem dolāru.

Īstās pasaules piemēri

Lielākais bezkontakta ieguldījumu fondu piegādātājs ir The Vanguard Group. Atrodas Malvernā, Pensilvānijā un pārvalda vairāk nekā 5, 1 triljonus USD globālo aktīvu. Uzņēmums piedāvā investoriem 130 kopieguldījumu fondus, no kuriem izvēlēties. Ieguldītājs, kurš pats rīkojas, kurš izvairās no finanšu konsultantiem un viņu komisijas struktūrām, var izvēlēties no dažādām aktīvu klasēm, sākot ar īpaši konservatīviem naudas tirgus fondiem un beidzot ar riskantākiem portfeļiem, piemēram, Explorer fondu. Explorer fonds iegulda mazkapitāla akcijās, kuru vidējais ienesīgums pēdējo piecu gadu laikā no 2019. gada janvāra ir 6, 00%.

T. Rowe Price, kas dibināts 1937. gadā, piedāvā vienu no vecākajiem bezkontakta kopieguldījumu fondiem. Sākot ar darbību 1939. gadā, uzņēmuma Sabalansētais fonds nepieprasa nekādas sākotnējās vai aizmugures pārdošanas izmaksas, saglabājot gada izmaksu attiecību 0.57% no 2019. gada janvāra. investori, kuri izvairās no pārdošanas slodzes un cenšas katru ieguldīto dolāru izmantot darbam. USD 3, 81 miljardu līdzsvarotā fonda vidējais gada ienesīgums pēdējo piecu gadu laikā no 2019. gada janvāra ir 4, 85%.

Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.

Saistītie noteikumi

Slodzes definīcija Slodze ir pārdošanas komisijas maksa, kas tiek iekasēta no ieguldītāja, pērkot vai atpirkot kopfonda akcijas. vairāk Ieguldījumu fonda definīcija Noguldījumu fondi iekasē maksu, kas ir mazāka par 1%, lai atlīdzinātu kompensāciju brokerim vai fonda pārvaldītājam, kas saistīts ar fondu. vairāk Kad jums vajadzētu iegādāties C klases ieguldījumu apliecības? C klases akcijas ir kopfondu akcijas, par kurām gadā tiek iekasēta noteikta procentu likme. Tomēr atšķirībā no citām akciju šķirām tie neietver pārdošanas maksu, kad tos pērk vai kad tie tiek pārdoti pēc noteikta laika. vairāk Vai ir vērts maksāt fonda priekšapmaksu? Sākotnējā slodze ir pārdošanas maksa vai komisijas nauda, ​​ko ieguldītājs maksā "uzreiz" - tas ir, iegādājoties aktīvu, parasti ir kopieguldījumu fonds vai apdrošināšanas produkts. vairāk savstarpējā fonda līmeņa maksas par maksu ir fiksētas procentu likmes gadā. Līmeņu slodze ir procentos noteikta gada maksa ieguldītāja kopfonda turējumā, lai segtu izplatīšanas un mārketinga izmaksas. vairāk Back-End Load Back-end slodze attiecas uz naudu, ko kopfonds iekasē no klienta par naudas izņemšanu. vairāk partneru saišu