Morālo kaitējumu

Kas ir morālais apdraudējums?

Morālais risks ir risks, ka puse nav godprātīgi noslēgusi līgumu vai ir sniegusi maldinošu informāciju par saviem aktīviem, pasīviem vai kredītspēju. Turklāt morālais kaitējums var nozīmēt arī to, ka pusei ir stimuls uzņemties neparastu risku, izmisīgi mēģinot nopelnīt peļņu pirms līguma noslēgšanas. Morālas briesmas var rasties jebkurā laikā, kad divas puses savstarpēji vienojas. Katrai līguma pusei var būt iespēja gūt labumu no rīcības, kas ir pretrunā ar nolīgumā noteiktajiem principiem.

Jebkurā laikā, kad vienošanās pusei nav jācieš iespējamās riska sekas, palielinās morālā kaitējuma iespējamība.

1:26

Morālo kaitējumu

Galvenās izņemtās preces:

• Morālas briesmas var rasties, ja līguma puse var uzņemties risku, neciešot no sekām.
• Morālais risks ir izplatīts kreditēšanas un apdrošināšanas nozarē, bet tas var būt arī darbinieku un darba devēju attiecībās.
• Gatavojoties 2008. gada finanšu krīzei, dažu māju īpašnieku vēlme iet prom no hipotēkas bija iepriekš neparedzēts morāls risks.

Izpratne par morālo bīstamību

Morāls risks rodas, ja vienai darījuma pusei ir iespēja uzņemties papildu riskus, kas negatīvi ietekmē otru pusi. Lēmuma pamatā ir nevis tas, kas tiek uzskatīts par pareizu, bet gan tas, kas nodrošina visaugstāko labumu, tātad atsauce uz morāli. Tas var attiekties uz darbībām finanšu nozarē, piemēram, ar līgumu starp aizņēmēju vai aizdevēju, kā arī uz apdrošināšanas nozari. Piemēram, kad īpašuma īpašnieks iegūst īpašuma apdrošināšanu, līguma pamatā ir ideja, ka īpašuma īpašnieks izvairīsies no situācijām, kas var sabojāt īpašumu. Pastāv morālais risks, ka īpašuma īpašnieks apdrošināšanas pieejamības dēļ var būt mazāk tendēts uz īpašuma aizsardzību, jo apdrošināšanas sabiedrības maksājums katastrofas gadījumā samazina īpašuma īpašnieka slogu.

Morālas briesmas var rasties arī darba devēju un darbinieku attiecībās. Ja darbiniekam ir uzņēmuma automašīna, par kuru viņam nav jāmaksā par remontu vai tehnisko apkopi, darbinieks varētu būt mazāk ticams, ka būs uzmanīgs un, visticamāk, riskēs ar transportlīdzekli.

Kad morālie draudi ieguldījumos rada finanšu krīzes, bieži palielinās pieprasījums pēc stingrākiem valdības noteikumiem.

Morālas bīstamības piemērs

Pirms 2008. gada finanšu krīzes, kad eksplodēja mājokļu burbulis, noteiktas darbības no aizdevēju puses varēja kvalificēt kā morālu kaitējumu. Piemēram, hipotēku brokeris, kas strādā pie aizdevēja, kas strādā ar izcelsmi, iespējams, tika pamudināts, izmantojot stimulus, piemēram, komisijas maksas, lai iegūtu pēc iespējas vairāk aizdevumu neatkarīgi no aizņēmēja finanšu līdzekļiem. Tā kā aizdevumus bija paredzēts pārdot ieguldītājiem, novirzot risku no kreditēšanas iestādes, hipotēku brokeris un sākotnējais kreditors no palielināta riska guva finansiālus ieguvumus, savukārt iepriekšminētā riska slogs galu galā gulstas uz ieguldītājiem.

Aizņēmēji, kuri sāka cīnīties par hipotēkas maksājumu veikšanu, arī piedzīvoja morālus draudus, lemjot, vai mēģināt izpildīt finansiālās saistības vai aiziet no aizdevumiem, kuru atmaksa kļuva arvien grūtāka. Samazinoties nekustamā īpašuma vērtībai, aizņēmēji aizņēmumiem nonāca dziļāk zemūdens telpā. Mājas bija mazākas par summu, kas pienākas par saistīto hipotēku. Iespējams, ka daži māju īpašnieki to uzskatīja par stimulu aiziet prom, jo, atsakoties no īpašuma, viņu finansiālais slogs tiks samazināts.

Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.

Saistītie noteikumi

Zemūdens definīcija Zemūdens aktīva vērtība ir mazāka par tā nosacīto vērtību, piemēram, mājas, kuras vērtība ir mazāka par tās nenomaksāto hipotēku. Saukta arī par otrādi vai bez naudas. vairāk Kas ir zemūdens hipotēka? Zemūdens hipotēka ir mājas pirkuma aizdevums, kura pamatsumma ir lielāka par mājas brīvā tirgus vērtību. vairāk apdrošināms procents aizsargā pret finanšu zaudējumiem Apdrošināms procents ir ekonomiska interese gadījumā, kad persona vai uzņēmums iegādājas apdrošināšanas polisi, lai mazinātu zaudējumu risku. vairāk Brīvprātīga norobežošana Brīvprātīga norobežošana ir ierobežošanas procedūra, ko sāk aizņēmējs, nevis aizdevējs, cenšoties izvairīties no turpmākiem maksājumiem. vairāk Mājokļu pieejamu refinansēšanas programma (HARP) Mājokļu pieejamu refinansēšanas programma (HARP) ir hipotēku refinansēšanas programma, kas tiek piedāvāta aizņēmējiem, kuri šobrīd atrodas zem ūdens hipotēkā. vairāk atbrīvošanas akts: kad un kāpēc jūs to vēlaties? Atbrīvošanas akts ir juridisks dokuments, ar kuru tiek noņemta iepriekšējā prasība par aktīvu vai saistošā līgumā sniegta dokumentācija par atbrīvošanu no līguma. vairāk partneru saišu