Finanšu noteikumi: Stikls-Steagalli līdz Dodžam-Frankam

Tirgus regulēšanai ir dažādas idejas. Daudzi saka, ka tirgum vajadzētu sevi regulēt, savukārt citi apgalvo, ka valdībai vajadzētu regulēt finanšu tirgus. Daži apgalvo, ka labākais risinājums ir pašregulācija.

Gadu gaitā ir bijis daudz finanšu noteikumu. Tos izmanto, lai palīdzētu mazināt akciju tirgus sabrukumus, nodrošinātu godīgu izturēšanos pret klientu un atturētu tos, kas ir ieinteresēti sistēmas krāpšanā. Šeit ir norādīti nozīmīgi finanšu noteikumi no pagājušā gadsimta vai tā, un kā tie palīdz tirgum un indivīdiem.

1933. gada Banku likums: Stikla Steagala akts

1929. gada 29. oktobris ir draņķīgi pazīstams kā Melnā otrdiena. Lielā avārija, kas notika šajā datumā, darbojās kā katalizators lielajai depresijai, kas skāra miljoniem cilvēku dzīvību visā ASV. Tā kā valsts cīnījās, lai panāktu ekonomikas atgriešanos uz ceļa, tika pieņemti daudzi noteikumi, lai apturētu vēl vienu depresiju. Viens no tiem bija 1933. gada Banku likums, plašāk pazīstams kā Stikla-Steagala akts (GSA).

Daudzi cilvēki bija vienisprātis, ka akciju tirgus sabrukums, kas noveda Dow no augstākā līmeņa 381, 17 1929. gada 3. septembrī līdz zemākajam līmenim 41, 22 1932. gada 8. jūlijā, bija iemesls tam, ka bankas bija pārmērīgi lielas pret ieguldījumiem. Ideja bija tāda, ka komercbankas uzņēmās pārāk daudz riska ar savu naudu un klientu naudu.

GSA apgrūtināja komercbanku, kas nodarbojas ar naudas aizdošanu, spekulatīvus ieguldījumus. Bankām bija jāiegūst tikai 10% no ienākumiem no ieguldījumiem (izņemot valdības obligācijas). Mērķis bija šīm bankām uzlikt ierobežojumus, lai novērstu vēl vienu sabrukumu. Regula tika pakļauta daudzām pretreakcijām, taču tā bija stingra līdz atcelšanai 1999. gadā.

1935. gada Banku likums

Daļa no GSA bija izveidot Federālo noguldījumu apdrošināšanas korporāciju (FDIC). FDIC tika izveidots par pastāvīgu struktūru 1935. gada Banku likumā. Tomēr ar šo nozīmīgo regulu tika izdarīts vairāk. Tas palīdzēja izveidot Federālo atvērtā tirgus komiteju (FOMC), galveno lomu monetārās politikas veidošanā, un pārstrukturēja rezerves bankas valdes locekļus un to, kā šīs komitejas tika vadītas.

Šīs sekas ir tik iesakņojušās mūsu pašreizējā naudas un finanšu politikā, ka ir grūti redzēt, kā sistēma funkcionē bez šī akta. Izveidojot šīs padomes, lēmumi par naudas pieņemšanu tiek noņemti no politikas. Tas nozīmē, ja republikāņi, demokrāti, neatkarīgie vai cita partija galu galā kontrolē Balto namu, viņi nevar kontrolēt nācijas naudas politiku.

1950. gada Federālais noguldījumu apdrošināšanas likums

Lai gan FDIC tika izveidots 1933./1935. Gadā, apdrošināšana, par kuru mēs zinām, ka šodien mūsu noguldījumi tiek iegūta, nebija pilnībā izstrādāta līdz 1950. gadam. 1950. gada Federālais noguldījumu apdrošināšanas likums to padarīja tā, ka noguldījumu apdrošināšanu nodrošina pilnīga Amerikas Savienoto Valstu ticība un kredīts. Štatu valdība.

Tas nenozīmē, ka noguldījumi nebija apdrošināti 1933. gadā. Drīzāk tie tika apdrošināti atšķirīgi. Laika gaitā apdrošināšanas summa ir mainījusies, lai neatpaliktu no inflācijas. 1934. gadā, kad stājās spēkā sākotnējā apdrošināšana, cilvēkiem tika segti 2500 USD. Mūsdienās šī summa ir palielināta līdz USD 250 000.

1989. gada Likums par finanšu iestāžu reformu, atgūšanu un izpildi

Astoņdesmitajos gados ASV piedzīvoja uzkrājumu un aizdevumu krīzi. Šī krīze ir viens no lielākajiem finanšu skandāliem ASV vēsturē, un tas ir milzīgs 80. gadu augsto procentu likmju veicināšanas faktors. Šajā desmitgadē cilvēki pārvietoja savu naudu no uzkrājumu un aizdevumu institūcijām un pārvietoja to uz naudas tirgus fondiem, lai izvairītos no Regulas Q (regula, kas ierobežoja procentu summu, ko noguldītājs var nopelnīt uzkrājumu un aizdevumu institūtā). Lai mēģinātu atgūt noguldītājus, uzkrājumi un aizdevumi sāka ieguldīt riskantākās investīcijās, kamēr to atbalstīja Federālā uzkrājumu un aizdevumu apdrošināšanas korporācija (krājumu un aizdevumu institūciju FDIC). Rezultātā radās finanšu krīze.

Reakcija bija pieņemt Finanšu iestāžu reformas, atgūšanas un izpildes likumu (FIRREA). Šis akts palīdzēja nodibināt Resolution Trust Corporation, lai aizvērtu taupību, kas vairs nebija maksātspējīga. Tas arī palīdzēja atmaksāt noguldītājiem, kuri procesa laikā zaudēja naudu.

Kopumā tas pilnveidoja uzkrājumu un aizdevumu procesu un palīdzēja noteikt, kā mūsu nauda tiek noguldīta un nopelnīt procentus šodien.

1991. gada Federālās noguldījumu apdrošināšanas korporācijas uzlabošanas akts

Daļai FIRREA bija jābūt uzkrājumiem un aizdevumiem, ko nodrošināja FDIC. Šis 1991. gada akts palīdzēja nostiprināt FDIC spēku, ļaujot tiem garantēt noguldījumus krājbankās un aizdevumu institūcijās. Tas arī ļāva FDIC aizņemties no Valsts kases, ja viņiem bija liela prasība.

2010. gada Dodda-Franka akts

Lielā lejupslīde ir finanšu krīze, kuru daudzi no mums ļoti labi pārzina. Tieši nesenākā krīze ir izraisījusi daudzus noteikumus, ievērojamu pretreakciju un spiedienu uz lielāku enerģijas patērētāja rīcību. Lielo lejupslīdi veicināja hipotēku krīze, un, neskatoties uz tās apmēru, tā tika salīdzinoši ātri pabeigta.

Viens no krīzes rezultātiem bija 2010. gada Dodda-Franka Volstrītas reformas un patērētāju aizsardzības likums. Akts ietver ļoti daudz dažādu likumu un likumu, kas visi tiecas uz vienu mērķi: “Veicināt Amerikas Savienoto Valstu finanšu stabilitāti uzlabojot finanšu sistēmas pārskatatbildību un pārredzamību, izbeigt “pārāk lielu, lai bankrotētu”, aizsargāt Amerikas nodokļu maksātājus, pārtraucot krāpšanu, aizsargāt patērētājus no ļaunprātīgas finanšu pakalpojumu prakses un citiem mērķiem. ”

Patērētāju finanšu aizsardzības biroja (CFPB) izveidošanai ir būtiska ietekme uz patērētājiem. Šī nodaļa ir patērētāja aizstāve. Viņi ir sargsuņi, lai palīdzētu novērst likumu ļaunprātīgu izmantošanu un pārliecinātos, ka patērētājs netiek izmantots.

Grunts līnija

Šie ir daži no galvenajiem noteikumiem, kas ir stājušies spēkā visā pagājušajā gadsimtā. Tie ir vieni no lielākajiem noteikumiem, kas ir palīdzējuši veidot mūsu monetāro politiku, ekonomikas politiku, ieguldījumu politiku un to, kā nauda kopumā darbojas Amerikas Savienotajās Valstīs. Kā patērētāji mēs varam uzticēties mūsu finanšu konsultantiem, baņķieriem, Federālajām rezervēm un CFPB, jo tiek nodrošināta šo noteikumu pārraudzība.

Pat ja daži nedarbojas kā paredzēts, tos var atcelt, pielāgot vai pārveidot. Rezultātā šo noteikumu mērķis ir padarīt ekonomiku stabilāku un pārliecināties, ka patērētājs ir virzošais spēks. (Plašāk par tēmu lasiet šeit: Kas bija The Glass-Steagall Act?).