Izmaksas un izdevumi

Izmaksu un izdevumu definīcija

Izmaksas un izdevumi ir izdevumi, kas saistīti ar kopfonda pārvaldīšanu. Izmaksas un izdevumi ir vieni no galvenajiem kritērijiem, lai novērtētu kopfonda ieguldījumu kvalitāti. Pasīvi pārvaldītajiem fondiem parasti ir zemākas izmaksas un izdevumi nekā to aktīvi pārvaldītajiem kolēģiem. "Izmaksu faktors" ir noteicošais faktors, kas nosaka fonda ieguldījumu atdevi akcionāriem.

Izmaksu un izdevumu sadalīšana

Kā jebkuram biznesam, savstarpēja fonda pārvaldīšana maksā naudu. Ar ieguldītāja darījumiem saistītas noteiktas izmaksas (piemēram, ieguldījumu fondu daļu pirkšana, pārdošana vai apmaiņa), kuras parasti sauc par “akcionāru maksām”, un pastāvīgās fonda darbības izmaksas (piemēram, ieguldījumu konsultāciju maksa par fonda daļu pārvaldīšanu, mārketings un izplatīšanas izdevumi, kā arī glabāšanas, pārsūtīšanas aģentūras, juridiskie, grāmatvedības un citi administratīvie izdevumi).

Kādas izmaksas un izdevumi maksā

Daži fondi var segt izmaksas, kas saistītas ar jūsu darījumiem un kontu, iekasējot nodevas un nodevas tieši jums darījumu veikšanas brīdī. Turklāt fondi parasti sedz savus regulāros un regulāros fonda darbības darbības izdevumus no fonda aktīviem. Tā kā šie izdevumi tiek apmaksāti no fonda aktīviem, jūs tos maksājat netieši. Ir svarīgi saprast, ka kopieguldījumu fondi šīs nodevas un izdevumus neuzliek patvaļīgi. Drīzāk fonda direktoru padome ir atbildīga par fonda darbības un pārvaldības pārraudzību. Fonda direktori un jo īpaši tā neatkarīgie direktori darbojas kā “sargi”, kuriem ir jāpievērš uzmanība fonda akcionāru interesēm. Viens no nozīmīgākajiem fonda direktoru padomes pienākumiem ir apspriest un pārskatīt konsultatīvo līgumu starp fondu un fonda investīciju konsultantu, ieskaitot maksas un izdevumu attiecības.

Izmaksu un izdevumu ietekme

Izmaksas un izdevumi dažādos fondos ir atšķirīgi. Fondam ar augstām izmaksām ir jābūt labākai nekā zemu izmaksu fondam, lai iegūtu tādu pašu peļņu. Pat nelielas atšķirības starp dažādiem fondiem dažādās fondos var radīt ievērojamas atšķirības jūsu ieguldījumu atdevē laika gaitā.

Jo vairāk jūs maksājat nodevās un izdevumos, jo mazāk naudas būs jūsu ieguldījumu portfelī. Un šīs nodevas un izdevumi laika gaitā patiešām tiek summēti.

Izmaksu un izdevumu veidi

Akcionāru maksa

Kā akcionāra maksa var parādīties šādas maksas:

• Pārdošanas slodzes
• Pārdošanas maksa par pirkumiem
• Atliktā pārdošanas maksa
• Atpirkšanas maksa
• Maiņas maksa
• Konta maksa
• Pirkuma maksa

Ikgadējie fonda darbības izdevumi

Par fonda gada darbības izdevumiem var parādīties šādi:

• Pārvaldības maksas
• Izplatīšanas (un / vai apkalpošanas) maksa par 12b-1

Citi izdevumi

Par citiem izdevumiem var parādīties šādi:

• Kopējie gada darbības izdevumi (vai fonda izdevumu attiecība)

Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.

Saistītie noteikumi

Izmaksu attiecību ārējie un ārējie rādītāji Izdevumu attiecība (ER), ko dažreiz dēvē arī par pārvaldības izdevumu koeficientu (MER), mēra, cik liela fonda līdzekļu daļa tiek izmantota administratīvajiem un citiem darbības izdevumiem. vairāk Ieguldījumu fonda definīcija Ieguldījumu fonds ir ieguldījumu veida tips, kas sastāv no akciju, obligāciju vai citu vērtspapīru portfeļa, kuru pārrauga profesionāls naudas pārvaldītājs. vairāk Kopējo izmaksu attiecība (TER) Kopējā izdevumu attiecība (TER) izsaka procentus, kas nepieciešami fonda pārvaldīšanai. vairāk 12B-1 plāns 12B-1 plāns ir kopfondu uzņēmumu izveidots plāns līdzekļu sadalei ar starpnieku palīdzību. vairāk Servisa akciju Servisa akcijas ir kopfonda akcijas, par kurām tiek iekasēta papildu maksa, lai atlīdzinātu kompensācijas personām, kuras atbild uz ieguldītāju jautājumiem. vairāk Izmaksu ierobežojums Izmaksu ierobežojums ir ierobežojums, kas noteikts darbības izdevumiem, kas radušies kopfondam. vairāk partneru saišu