Kas ir panikas pārdošana un kā no tā gūt peļņu

Panikas pārdošana notiek tad, kad akciju cena strauji pazeminās lielā apjomā. Tas bieži notiek, ja kāds notikums liek investoriem pārvērtēt akciju patieso vērtību vai kad īstermiņa tirgotāji spēj piespiest akciju cenu pietiekami tālu, lai izraisītu ilgtermiņa pārtraukšanas zaudējumus.

Viss process rada milzīgu iespēju grunts makšķerniekiem ierosināt garas pozīcijas, it īpaši, ja notikums, kas norisinājās pēc panikas pārdošanas, bija nemateriāla vai spekulatīva rakstura (piemēram, SEC veikta izmeklēšana vai analītiķa atzinums). Šeit mēs izgaismojam panikas pārdošanas procesu un ieviešam modeli, kas var palīdzēt jums paredzēt īsto laiku, lai ieņemtu garu pozīciju pēc panikas pārdošanas.

Kā notiek panikas pārdošana?

Panikas pārdošana notiek vairākos posmos. 1. attēlā parādīts tipisks panikas pārdošanas scenārijs, kas radās SEC izmeklēšanas rezultātā. Uzņēmums šajā piemērā ir Doral Financial, korporācija, kuras pamatnodarbošanās bija hipotēku bankas pirms bankrota 2015. gadā. Šo diagrammu var lasīt kā vispārīgu ilustrāciju tam, kas notiek panikas pārdošanas situācijās.

1. attēls

Avots: Tradecision

Nodalīsim to, kas notiek katrā diagrammas numurētajā solī:

1. solis - notiek kaut kas tāds, kas izraisa akciju cenu strauju pazemināšanos lielā apjomā.

2. solis - galu galā notiek liela apjoma diena, kad pircēji un pārdevēji cīnās par tendences kontroli. Pēc tam uzvarētājs ņem vērā tendenci uz zemu sekošanas apjomu.

3. solis - ja 2. punktā nenotiek būtiskas tendences izmaiņas (ti, turpinājums), tad parasti ir vēl viens liela apjoma punkts, kurā var notikt būtiska reversija (ilgtermiņa vai īstermiņa).

4. solis - Šis process turpinās, līdz tiek noteikta ilgtermiņa tendence un apstiprināta ar tehniskiem vai fundamentāliem faktoriem.

Tagad mēs apskatīsim, kā mēs varam paredzēt, kad notiks tendenču maiņa.

Izsmelts pārdošanas modelis

Izsmeļošais pārdošanas modelis (ESM) tika izstrādāts, lai noteiktu, kad ir sasniegta cenu minimālā robeža. To var izdarīt, izmantojot šādu tendenču, apjoma un apgrozījuma rādītāju kombināciju:

• Tendences līnijas
• Apjoms
• Mainīgie vidējie lielumi
• Diagrammas paraugi

2. attēls parāda, kā šis modelis darbojas.

2. attēls. Izsmelts pārdošanas modelis

Avots: ChartSetups.com

Ievērojiet, ka, lai apstiprinātu tendences maiņu, tiek izmantoti dažādi rādītāji. Kā tirgotājs jūs varat izvēlēties, cik daudz apstiprināšanas indikatoru vēlaties izmantot. Jo mazāk apstiprināšanas indikatoru, jo lielāks risks un augstāks atalgojums (tas nozīmē, jo ilgāk jūs gaidāt apstiprinājumu, jo mazāks potenciālais ieguvums jums būs, lai to iegūtu), un otrādi.

ESM lietošanas noteikumi ir:

• Akciju cenai vispirms strauji jāsamazinās lielam apjomam.
• Notiks apjoma pieaugums, radot jaunu zemāko, un šķiet, ka tas mainīs tendenci. Meklējiet svečturu modeļus, kas parāda cīņu starp pircējiem un pārdevējiem (ti, šķērsgriezuma modeļus vai aizraušanās).
• Jābūt augstākam zemajam vilnim.
• Jābūt pārtraukumam dominējošajā lejupejošajā virzienā.
• 40 un / vai 50 dienu mainīgais vidējais lielums jāsadala.
• Pēc tam 40 un / vai 50 dienu mainīgais vidējais rādītājs ir jāpārtestē un jāuztur.

Ņemiet vērā, ka jūs varat izmantot citus mainīgos vidējos rādītājus - ideālā gadījumā tādus, kas savieno augstākos vai zemākos rādītājus. Parasti lielāka slīdošā vidējā līmeņa pārtraukums vairāk norāda uz tendences pārtraukumu nekā mazāks slīdošais vidējais.

Kā redzat, ESM apvieno vairākas metodes, lai nodrošinātu tendences maiņu ilgtermiņā.

Tagad apskatīsim 3. attēlu, kas praksē parādīs ESM.

Čikāgas tilts un dzelzs (CBI) paziņoja, ka tās ienākumi tiks kavēti, un tas dažu stundu laikā samazināja akciju daudzumu par 16 procentiem. Pirmkārt, mēs redzam, ka zemākais tika veikts lielā apjomā tieši pirms pulksten 11:26. Tālāk cena nedaudz palielinās, bet galu galā veido dilstošu trīsstūri, no kura mēs novirzījām tendences līniju (šeit apzīmēta ar sarkano līniju). Tālāk cena iziet caur tendenču līniju un mainīgajiem vidējiem rādītājiem (ko norāda ar zaļo punktu kreisajā pusē). Pēc tam tas pārvietojas uz mainīgajiem vidējiem rādītājiem (parādīts ar zaļo punktu labajā pusē) pirms pārvietošanās uz augšu.

3. attēls

Avots: ChartSetups.com

Visbeidzot, mēs redzam, ka CBI apgriežas un atgriežas iepriekšējā līmenī pēc tam, kad ir klāt visi apstiprinājumi. Ņemiet vērā: ja jūs būtu ievadījis tikai vienu vai divus rādītājus, jūs būtu guvis lielāku peļņu, bet palielinājis tirdzniecības risku.

Grunts līnija

Panikas pārdošana, protams, rada lieliskas pirkšanas iespējas labi informētiem tirgotājiem un investoriem. Tie, kas zina, kad pārdošana ir beigusies, var gūt labumu no atkārtotiem darījumiem / pavērsieniem, kas bieži notiek pēc tam. Šeit paskaidrotais ESM nodrošina drošu un efektīvu metodi, lai noteiktu, kur ir vislabākais ieejas punkts, un ESM vairāku rādītāju izmantošana var palīdzēt izvairīties no dārgām kļūdām.

(Lai uzzinātu vairāk, izlasiet rakstu Kā masu spēks virza tirgu.)