Piemērots (piemērotība)
Ieguldījumam ir jāatbilst FINRA 2111. noteikumā noteiktajām piemērotības prasībām, pirms uzņēmums to iesaka ieguldītājam. Lielākajā pasaules daļā finanšu profesionāļu pienākums ir veikt pasākumus, kas nodrošina, ka ieguldījums ir piemērots klientam. Piemēram, Amerikas Savienotajās Valstīs šos noteikumus pārrauga un ievieš Finanšu nozares pārvaldes iestāde (FINRA). Piemērotības standarti nav tādi paši kā fiduciārām prasībām.
Taustiņu izņemšana
- Ieguldījumam ir jāatbilst FINRA 2111. noteikumā noteiktajām piemērotības prasībām, pirms uzņēmums to iesaka ieguldītājam.
- Piemērotība ir atkarīga no investora situācijas, pamatojoties uz FINRA vadlīnijām.
- Piemērotības standarti nav tādi paši kā fiduciārām prasībām.
Izpratne par piemērotību (piemērotību)
Jebkurai finanšu firmai vai privātpersonai, kas nodarbojas ar investoru, ir jāatbild uz jautājumu: "Vai šis ieguldījums ir piemērots manam klientam?" Firmai vai asociētai personai jābūt juridiski pamatotam pamatam vai augsta līmeņa pārliecībai, ka drošība, ko tie piedāvā ieguldītājam, atbilst ieguldītāja mērķiem, piemēram, riska tolerancei, kā norādīts viņu ieguldījumu profilā.
Gan finanšu konsultantiem, gan brokeru tirgotājiem ir jāpilda piemērotības pienākums, kas nozīmē ieteikumu sniegšanu, kas atbilst pamata klienta interesēm. Finanšu nozares pārvaldes iestāde (FINRA) regulē abu veidu finanšu vienības saskaņā ar standartiem, kas tām prasa sniegt attiecīgus ieteikumus klientiem. Tomēr brokeris vai brokeris-tirgotājs darbojas arī brokeru-tirgotāju firmas vārdā, tāpēc bija jādefinē piemērotības jēdziens, lai aizsargātu investorus no plēsonīgas prakses.
FINRA noteikumos Nr. 2111 noteikts, ka klienta ieguldījumu profils “ ietver, bet ne tikai, klienta vecumu, citas investīcijas, finansiālo stāvokli un vajadzības, nodokļu statusu, ieguldījumu mērķus, ieguldījumu pieredzi, ieguldījumu laika horizontu, likviditātes vajadzības un [un] riska toleranci. ”Starp citu informāciju. Brokera vai jebkura cita regulēta uzņēmuma ieguldījumu ieteikums automātiski aktivizētu šo noteikumu.
Neviens ieguldījums, izņemot tiešu izkrāpšanu, pēc būtības ir piemērots vai nepiemērots ieguldītājam. Piemērotība ir atkarīga no investora situācijas, pamatojoties uz FINRA vadlīnijām. Lai ilustrētu, 95 gadus vecai atraitnei, kura iztiek ar fiksētu ienākumu, spekulatīvas investīcijas, piemēram, iespējas līgumi un nākotnes līgumi, pensu krājumi utt., Ir ārkārtīgi nepiemēroti. Atraitnei ir zema riska tolerance pret ieguldījumiem, kas var zaudēt pamatsummu. No otras puses, izpilddirektoram ar ievērojamu tīro vērtību un ieguldījumu pieredzi varētu būt ērti veikt šos spekulatīvos ieguldījumus sava portfeļa ietvaros.
Neatkarīgi no investora veida, piemērotības prasības sedz neparasti augstas darījumu izmaksas un pārmērīgu portfeļa apgrozījumu, ko sauc par kuļšanu, lai radītu komisijas maksas.
Piemērotība salīdzinājumā ar fiduciārajām prasībām
Cilvēki var sajaukt terminus piemērotība un uzticības vārdi. Abu mērķis ir aizsargāt investoru no paredzamā kaitējuma vai pārmērīga riska. Tomēr investoru aprūpes standarti ir atšķirīgi. Investīciju uzticības persona ir jebkura persona, kurai ir juridiska atbildība par kāda cita naudas pārvaldīšanu. Investīciju konsultantiem, kuri parasti balstās uz maksu, ir jāievēro fiduciārie standarti. Brokeru tirgotājiem, par kuriem parasti maksā komisiju, parasti ir jāizpilda tikai pienākums piemērotību.
Finanšu konsultanta pienākums ir ieteikt piemērotus ieguldījumus, vienlaikus ievērojot fiduciāros standartus. Standarti pieprasa konsultantiem, lai viņu klientu intereses būtu augstākas par viņu vai viņu firmas interesēm. Piemēram, konsultants nevar iegādāties vērtspapīrus savam kontam, pirms tos ieteikt vai iegādāties klienta kontā. Fiduciārie standarti arī aizliedz veikt darījumus, kuru rezultātā konsultantam vai viņu ieguldījumu sabiedrībai var būt jāmaksā lielāka komisijas maksa.
Sniedzot klientam ieguldījumu konsultācijas, konsultantam ir jāizmanto precīza un pilnīga informācija un analīze. Lai izvairītos no interešu konfliktiem, uzticības persona klientam atklāj iespējamos konfliktus un pēc tam klienta intereses nostādīs viņu pašu priekšā. Turklāt konsultants iniciē darījumus saskaņā ar vislabākā izpildes standartu, kur viņi strādā, lai veiktu darījumu ar viszemākajām izmaksām un ar visaugstāko efektivitāti.
Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.