Biržas māklera un finanšu konsultanta karjera: kāda ir atšķirība?

Tikai dažiem licencētiem speciālistiem ir atļauts izvietot klientiem vērtspapīru darījumus vai piedāvāt apmaksātu ieguldījumu konsultācijas saskaņā ar ASV vērtspapīru likumiem. Biržas mākleri un finanšu konsultanti ir divi šādi profesionāļi, lai gan viņi mēdz apkalpot dažāda veida klientus un koncentrējas uz atšķirīgiem rezultātiem.

Profesionālam nav neiespējami vienlaikus būt gan biržas māklerim, gan finanšu konsultantam, vai arī profesionālam svārstīties starp vienu un otru norīkojumu. Biržas mākleru un konsultantu iezīme ir 7. sērijas licence, kas ļauj ieguldījumu profesionālam piedāvāt klientiem pilnu līniju vispārējo vērtspapīru. Viss pārējais ir atkarīgs no tā, kāda veida attiecības tiek veidotas ar viņu klientiem.

Taustiņu izņemšana

• Biržas mākleri un finanšu konsultanti ir gan finanšu profesionāļi, kas var palīdzēt klientiem sasniegt savus ieguldījumu mērķus.
• Biržas mākleru galvenais pienākums ir veikt darījumus, panākot vislabāko izpildi klientu vārdā.
• Finanšu konsultanti par maksu sniedz vispārīgus un specifiskus finanšu padomus un var pārvaldīt klienta aktīvus un portfeļa veidošanu.

Biržas mākleri

Biržas mākleris ir finanšu speciālists, kurš veic darījumus klientu vārdā - gan mazumtirdzniecības, gan institucionāli. Biržas māklerim jādarbojas klienta interesēs, lai sasniegtu vislabāko izpildi. Brokeri ir licencēti, un viņiem ir jāatbilst akreditācijas dokumentiem, kas saistīti ar ētiku un jautājumiem.

Tiešsaistes brokeri ir interneta platformas, kas ļauj klientiem pašiem pirkt un pārdot vērtspapīrus. Biržas brokeri nesniedz ieguldījumu pārvaldības padomus vai portfeļa pārvaldību kā daļu no sava pamata apraksta. Biržas mākleri bieži nopelna komisijas maksu par katru darījumu, kurai var būt noteikta fiksētā likme.

Finanšu konsultanti

Finanšu konsultanti nodarbojas ar finanšu konsultāciju sniegšanu un naudas pārvaldīšanu klientu vārdā. Tas var būt saistīts ar portfeļa pārvaldību vai tādu ieguldījumu fondu vai ETF atlasi, kurus citi pārvaldīs. Finanšu konsultanti parasti izmantoja uz maksu balstītu struktūru, piemēram, procentos no pārvaldītajiem aktīviem (AUM), par kuriem maksā katru gadu. Jaunākie finanšu konsultantu iemiesojumi ir pazīstami kā robo-konsultanti un veido klientu portfeļus, izmantojot algoritmus.

Galvenās atšķirības

Viena kritiska juridiska atšķirība starp biržas mākleri un pilnībā reģistrētu konsultantu ir saistīta ar vārdu "uzticības persona". Fiduciārs ir profesionālis, kurš pārvalda naudu citam, ko sauc par “saņēmēju”. ASV likumi uzliek jebkuram fiduciāram pozitīvu pienākumu vispirms izvirzīt tā saņēmēja intereses.

Saskaņā ar 1940. gada Investīciju konsultantu likumu visiem reģistrētajiem investīciju konsultantiem (kuri ir daudzi finanšu konsultanti) ir uzticības saistības saviem klientiem. Ar biržas mākleriem tas tā nav. Tā vietā biržas māklerim, kas nav fiduciārs, jāievēro tikai "piemērotības" standarts, kas neprasa, lai klienta intereses tiktu liktas pirmajā vietā; biržas mākleriem jāsniedz tikai piemērotas konsultācijas, ņemot vērā klienta resursus.

Jāatzīmē viens izņēmums: biržas mākleri ir uzticēti uzticības pienākumiem saviem brokeriem-tirgotājiem. Reģistrētiem investīciju konsultantiem nav brokeru-tirgotāju. Ir svarīgi atzīmēt, ka daži finanšu konsultanti nav reģistrēti ieguldījumu konsultanti; tie ir reģistrēti pārstāvji, kuri strādā pie brokera-tirgotāja. Šiem finanšu konsultantiem ir saistošs tāds pats piemērotības standarts kā biržas mākleriem, un vienīgā atšķirība starp abiem varētu būt viņu turētās vērtspapīru licences.

Otra būtiska atšķirība ir klientiem sniegto pakalpojumu veids. Finanšu konsultanti parasti uzstājas kā pilna servisa naudas eksperti, tas nozīmē, ka viņi piedāvā nodokļu konsultācijas, palīdzību hipotēku jautājumos, veido budžetu un pat pārdod apdrošināšanu. Viņi var nopelnīt naudu, iekasējot nodevas, komisijas vai abas. Un otrādi, biržas mākleri veic daudz darījumu. Viņiem joprojām ir klienti un viņi var veidot ilgtermiņa attiecības, taču uzsvars tiek likts uz vērtspapīru produktiem, nevis uz citiem finanšu dzīves aspektiem.

Īpaši apsvērumi

Kāda veida izglītība un pieredze ir nepieciešama?

Gandrīz ikviens var kļūt par biržas mākleri vai finanšu konsultantu. Tas palīdz iegūt bakalaura grādu, vēlams finanšu, ekonomikas vai kāda veida saistītā jomā. Liels pluss var būt arī iepriekšēja pieredze darbā ar ieguldījumiem vai pārdošanas darījumos, lai gan tas nav priekšnoteikums.

Vienīgā reālā prasība, lai panāktu karjeru, ir vērtspapīru licenču eksāmenu nokārtošana, ko pārvalda Finanšu nozares pārvaldes iestāde (FINRA). Ir viena nozveja; FINRA pieprasa, lai jums būtu sponsorēšanas struktūra, pirms jūs varat piedalīties lielākajā daļā tās eksāmenu. Tas nozīmē, ka padomdevējam vai brokerim, kurš vēlas kļūt, jāatrod firma, kas tos sponsorē.

Kopējās vērtspapīru licencēs ietilpst:

• 6. sērija, kas dod iespēju veikt darījumus ar kopfondiem
• 22. sērija, kas piešķir iespēju tikt galā ar tiešās dalības programmām
• 7. sērija, kas ir visizplatītākā un aptver plašu vērtspapīru klāstu
• 65. sērija, kuru vairākums valstu pieprasa tiem, kas vēlas darboties kā investīciju konsultanti
• Sērija 63, kas dažām valstīm ir nepieciešama oficiāla reģistrēta pārstāvja statusam
• 66. sērija, kas aptver 63. un 65. eksāmenu, neatkārtojot 7. sērijas materiālu

FINRA eksāmeni nav bez maksas. Lielākā cena ir no USD 1005 līdz USD 305 par mēģinājumu, taču tos izturēt nav pārāk grūti. FINRA izveido savus mācību materiālus, un lielākajai daļai indivīdu ir jāmācās tikai dažus mēnešus, lai izturētu 7. sēriju, ko daudzi uzskata par visgrūtāko pārbaudījumu.

Arī konsultantiem un brokeriem ir svarīgi attīstīt efektīvas komunikācijas un starppersonu prasmes. Panākumi un neveiksmes ir atkarīgi no spējas tirgot, atrast klientus un pēc tam sagremojamā veidā izskaidrot sarežģītas finanšu tēmas.

Kā notiek darba un privātās dzīves līdzsvars?

Kopumā biržas mākleriem un finanšu konsultantiem ir ļoti elastīgs grafiks, un viņiem ir izcils darba un privātās dzīves līdzsvars. Daudzi no viņiem strādā patstāvīgi un sastāda savus grafikus. Pat tie, kas strādā firmās un strādā birojā, var strādāt pie relatīvas pašnoteikšanās.

Tomēr uzmanieties no mentalitātes “zāle vienmēr ir zaļāka”. Pirmie brokera vai konsultanta gadi bieži ir piepildīti ar zemu atalgojumu un ilgām stundām, līdz tiek izveidota biznesa grāmata. Daudzi lauka darbinieki neizdzīvo šo ievadperiodu, un tie, kas bieži ierodas brīvdienās vai strādā vēlu vakarā, lai pielāgotos klientu grafikiem.

Citi apsvērumi

Rūpniecības perspektīva

Kaut arī ir sagaidāms, ka nākamajā desmitgadē pieaugs finanšu nozares izaugsme, investīciju konsultēšanas karjeras būtība mainās. Tirgus virzās prom no klasiskajiem, uz maksu balstītajiem konsultāciju pakalpojumiem un virzās uz attālām, pat automatizētām un lētākām alternatīvām. Robo konsultanti un tiešsaistes brokeri atvieglo konsultāciju par investīcijām saņemšanu nekā jebkad agrāk. Vairāk iespēju ir izdevīgas patērētājiem, taču tās izspiež brokeri un konsultantus.

Veiksmīgiem biržas mākleriem un finanšu konsultantiem divdesmit pirmajā gadsimtā ir jābūt plāniem, kā risināt mainīgo pakalpojumu dinamiku, iekļaujot jaunas platformas vai izveidojot skaidru pievienotās vērtības pakalpojumu diferenciāciju.

Būt biržas māklerim salīdzinājumā ar finanšu konsultantu

Starp šīm divām profesijām notiek ļoti daudz crossoveru. Veiksmīgs biržas mākleris, iespējams, varētu būt veiksmīgs finanšu konsultants un otrādi, pat ja mērķa klientu bāze ir nedaudz atšķirīga.

Tie, kam patīk visaptverošas, plaša mēroga stratēģijas, iespējams, vairāk izbauda pilna servisa finanšu plānu veidošanu, nevis tikai vērtspapīru pārdošanu. Un otrādi - biržas starpniecība ir labāk piemērota tiem, kas izvēlas koncentrēties tikai uz tirgus produktiem.

Abi darbi ir prasīgi un prasa daudz pašmārketinga, iniciatīvas un spēcīgas komunikācijas prasmes. Vislabākais lēmums, visticamāk, tiek pieņemts, balstoties uz ērtībām, ar darba devēju, nevis ar konkrēto darbu saistīto titulu.