Kapitāla saglabāšana
Kapitāla saglabāšana ir konservatīva ieguldījumu stratēģija, kuras galvenais mērķis ir kapitāla saglabāšana un portfeļa zaudējumu novēršana. Šī stratēģija prasītu ieguldījumus drošākajos īstermiņa instrumentos, piemēram, parādzīmēs un noguldījumu sertifikātos.
Kapitāla saglabāšanu sauc arī par kapitāla saglabāšanu.
Kapitāla saglabāšanas pārtraukšana
Investori tur savus fondus dažāda veida ieguldījumos atbilstoši saviem ieguldījumu mērķiem. Ieguldītāja mērķi vai portfeļa stratēģiju nosaka vairāki faktori, ieskaitot vecumu, ieguldījumu pieredzi, ģimenes pienākumus, izglītību, gada ienākumus utt. Šie faktori parasti norāda, cik liels ir ieguldītājs, kurš izvairās no riska. Pie kopīgiem ieguldījumu mērķiem pieder pašreizējie ienākumi, izaugsme un kapitāla saglabāšana.
Pašreizējā ienākumu stratēģija ir vērsta uz ieguldījumiem vērtspapīros, kas var ātri radīt atdevi. Tie ietver tādus vērtspapīrus kā augsta ienesīguma obligācijas un akcijas, kas maksā lielas dividendes. Izaugsmes stratēģija ietver tādu akciju atrašanu, kurās uzsvērts kapitāla vērtības pieaugums, minimāli ņemot vērā pašreizējos ienākumus. Izaugsmes investori ir gatavi paciest lielāku risku un ieguldīs izaugsmes akcijās, kurām ir augsta cenu un peļņas (P / E) attiecība. Vēl viens izplatīts portfeļa ieguldījumu mērķa veids ir kapitāla saglabāšana.
Vērtspapīriem, kurus izmanto kapitāla saglabāšanai, ir mazs risks vai nav nekāda riska, un faktiski tie ir mazāki, salīdzinot ar pašreizējām ienākumu un izaugsmes stratēģijām, kas minētas iepriekš. Kapitāla saglabāšana ir prioritāte pensionāriem un tiem, kas tuvojas pensijai, jo viņi var paļauties uz saviem ieguldījumiem, lai gūtu ienākumus iztikas izdevumu segšanai. Šāda veida ieguldītājiem ir ierobežots laiks, lai atgūtu zaudējumus, ja tirgos rodas lejupslīde un viņi atsakās no lielām peļņas iespējām apmaiņā pret esošā kapitāla drošību. Tā kā pensionāri vēlas pārliecināties, ka viņiem neizdodas pārsniegt pensijas uzkrājumus, viņi parasti izvēlas ieguldījumus ar minimālu risku, piemēram, ASV Valsts kases vērtspapīrus, augsta ienesīguma krājkontus, naudas tirgus kontus un bankas noguldījumu sertifikātus (CD). Lielāko daļu investīciju līdzekļu, kurus investori izmanto kapitāla saglabāšanai, apdrošina Federālā noguldījumu apdrošināšanas korporācija (FDIC) līdz USD 250 000. Dažos gadījumos, bet ne visos gadījumos šie investori var ieguldīt savu naudu tikai īstermiņa.
Kapitāla saglabāšanas stratēģijas būtisks trūkums ir mānīga inflācijas ietekme uz "drošu" ieguldījumu atdeves likmi ilgstošā laika posmā. Lai arī inflācija īstermiņā var nebūt būtiska ietekme uz ienesīgumu, laika gaitā tā var ievērojami mazināt ieguldījuma reālo vērtību. Piemēram, pieticīgs 3% gada inflācijas līmenis 24 gadu laikā var samazināt ieguldījumu reālo vai ar inflāciju koriģēto vērtību par 50%. Jūsu saglabātā summa tiek saglabāta, taču dažos gadījumos procentu uzkrājumi, ko nopelnījat krājkontā, diez vai palielināsies pietiekami, lai kompensētu pakāpenisku pirktspējas zudumu, kas rodas pat mērenas inflācijas rezultātā. Tā rezultātā “reālā” izteiksmē jūs varētu zaudēt vērtību, pat ja jums ir vienāds skaidrās naudas daudzums. Šī iemesla dēļ ieguldītājiem, kas izmanto kapitāla vērtības pieauguma stratēģiju, ir labāk ieguldīt tādos ieguldījumos, kas koriģēti ar inflāciju, piemēram, ASV valdības emitētos vērtspapīros, kas aizsargāti no inflācijas (TIPS).
Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.