Vairāku aktīvu klase
Vairāku aktīvu klase, kas pazīstama arī kā vairāku aktīvu kategorija vai vairāku aktīvu fonds, ir aktīvu klašu (piemēram, naudas, kapitāla vai obligāciju) kombinācija, ko izmanto kā ieguldījumu. Vairāku aktīvu klases ieguldījums satur vairāk nekā vienu aktīvu klasi, tādējādi izveidojot aktīvu grupu vai portfeli. Klases svari un veidi atšķiras atkarībā no individuālā ieguldītāja.
1:48Aktīvu klase
Daudzu aktīvu klases sadalīšana
Vairāku aktīvu klases ieguldījumi palielina kopējā portfeļa diversifikāciju, sadalot ieguldījumus vairākās klasēs. Tas samazina risku (nepastāvību), salīdzinot ar vienas klases aktīviem, bet arī var kavēt potenciālo atdevi. Piemēram, vairāku aktīvu klases ieguldītājam varētu būt obligācijas, akcijas, skaidra nauda un nekustamais īpašums, savukārt vienas klases ieguldītājam varētu būt tikai krājumi. Viena aktīvu klase noteiktā laika posmā var pārspēt pārsvaru, taču vēsturiski neviena aktīvu klase nepārspēs katru periodu.
Riska pielaides fondi
Daudzas savstarpējo ieguldījumu sabiedrības piedāvā aktīvu sadales fondus, kas ir izstrādāti, lai darbotos atbilstoši investora iecietībai pret risku. Līdzekļi var būt no agresīva līdz konservatīvam. Agresīva stila fondam būtu daudz lielāks piešķīrums akcijām ar varbūt pat 100%. Fidelity Asset Manager 85% fonds (“FAMRX”) ir agresīva fonda piemērs. Fonds ir paredzēts, lai saglabātu 85% no fonda piešķīruma akcijās un 15% no fiksēta ienākuma un naudas. Konservatīvajiem ieguldītājiem fonda asignējumā būtu ievērojami lielāka koncentrācija fiksētajos ienākumos. Fidelity Asset Manager 20% fondam (“FASIX”) ir 20% akciju, 50% ar fiksētu ienākumu un 30% īstermiņa naudas tirgus fondiem.
Mērķa datuma fondi
Mērķa datuma fondi ir vairāku aktīvu fondi, kas maina sadalījumu atbilstoši investora laika horizontam. Investori izvēlas fondu, kas precīzi atspoguļo viņu laika horizontu. Piemēram, investoram, kurš neiet pensijā vairāk nekā 30 gadus, jāizvēlas viens no 2045. gada vai jaunākiem mērķa fondiem. Jo vēlāk datums ir fonds, jo agresīvāks fonds ir ilgāka laika perioda dēļ. 2050. gada mērķa datuma fondam ir vairāk nekā 85 līdz 90% akciju, bet atlikušie - fiksēta ienākuma vai naudas tirgū.
Investors, kura laika posms ir ievērojami īsāks, izvēlas vienu no pēdējiem fondiem, kuru termiņš beidzas. Kādam, kurš aiziet pensijā piecu gadu laikā, būtu mērķa datuma fonds ar augstāku fiksēto ienākumu līmeni, lai samazinātu kopējo risku un koncentrētos uz kapitāla saglabāšanu.
Fondi uz mērķa datumu ir izdevīgi ieguldītājiem, kuri nevēlas iesaistīties piemērota aktīvu sadalījuma izvēlē. Investoram novecojot un laika periodam samazinoties, samazinās arī mērķa datuma fonda riska līmenis. Laika gaitā fonds automātiski pāriet no akcijām uz fiksētu ienākumu un naudas tirgu.
Vairāku aktīvu klases fondu priekšrocības
Atšķirībā no līdzsvarotajiem fondiem, kas parasti koncentrējas uz etalona sasniegšanu vai pārspēšanu, vairāku aktīvu klases fondi tiek veidoti, lai sasniegtu noteiktu ieguldījumu rezultātu, piemēram, inflācijas pārsniegšanu. Viņu plašās investīciju iespējas, sākot ar dažādiem vērtspapīriem, sektoriem, nekustamo īpašumu un cita veida vērtspapīriem, dod viņiem milzīgu elastību, lai sasniegtu savus mērķus. Šis fonds piedāvā arī lielāku diversifikāciju nekā vairums bilances fondu, kas var apvienot galvenokārt fiksētu ienākumu un akcijas. Daudzi tiek aktīvi pārvaldīti, tas nozīmē, ka persona vai cilvēku grupa pieņem lēmumus, balstoties uz tirgus dinamiku, lai palielinātu atdevi un ierobežotu risku.
Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.