Piektdienas tirdzniecības vadīts rallijs sniedz padomus par dziļāku Bullishness

Manuprāt, seši mazi skaitļi var pateikt, kurp virzās šis tirgus.

Es mīlu tādus stāstus kā "Moneyball". Tā ir Maikla Lūisa grāmata, kas pārvērtēja Breda Pita filmu par Biliju Beāni, pārvēršot zaudētāju Oakland A par čempioniem. Viņš to izdarīja, piemērojot jaunu metodiku beisbolam: izmantojot statistiku vai sabermetriku. Viņš ielika dalībnieku vārdus, kuriem nav vārdu, jo viņi varēja nokļūt uz bāzes. Tas darbojās tik labi, ka viņš mainīja visu spēli. Viņš arī tika iecelts NetSuite valdē, lai palīdzētu uzņēmumam darboties efektīvāk, un galu galā to nopirka Oracle Corporation (ORCL) par 9, 3 miljardiem dolāru.

Krājumiem izmantoju līdzīgu metodi. Ideja ir novērot daudz datu un nākt klajā ar uzticamu veidu, kā paredzēt atkārtojamus notikumus. Šie notikumi varētu būt tādas lietas kā nokļūšana uz bāzes un uzvarētu spēles, taču tie var ietvert arī rītdienas nākamās Amazon.com, Inc. (AMZN) vai Netflix, Inc. (NFLX) atlasīšanu un izdomāšanu, kur tuvākajā laikā varētu atrasties tirgus un ne tik tuvā nākotnē.

Vai akciju tirgus sabruks? Vai tas planēs? Šeit es jums pastāstīšu, kas, manuprāt, notiks nākamo trīs, sešu, deviņu un divpadsmit mēnešu laikā, balstoties uz vēsturi, kāpēc es zinu un kur es ievietoju mikroshēmas.

Mūsdienās ir grūti pateikt, kādi jaunumi ir svarīgi, un kas ne. Es varu jums pateikt, ka tirgus vēlas, lai Trump paliktu par prezidentu, bet ne tik daudz, cik tas vēlas Ķīnas darījumu. Tirgus reakcija uz jaunumiem par impulsiem nav tik slikta, kā vajadzētu domāt par nopietniem draudiem. Bet tirgus reakcija uz pozitīvajām ziņām Ķīnas tirdzniecības karā skaidri parāda apstiprinājumu.

Piemēram, piektdien rezolūcijas "1. fāzes" laikā dienā tika novērota liela ASV akciju tirgus sula, kā to sauca Trump. Visi plašie tirgi tika slēgti ievērojami augstāk, taču dienas laikā daži izaugsmes intensīvie indeksi, piemēram, Russell 2000, pirms gandrīz atdeva gandrīz 3%. Tā ir briesmīga diena, bet vai tā ir īsta vai tikai viltus galva?

Par šo atbildi atgriezīsimies pie beisbola. Es izmantoju statistikas un uz datiem balstītu pieeju krājumiem. Metode man labi kalpoja visā Volstrītas karjerā un kopš tā laika. Katru dienu es apskatīju vairāk nekā 5500 akciju un izmantoju īpašus algoritmus, lai mēģinātu noteikt, kad lielie naudas investori pērk labākos krājumus. Tas darbojas patiešām labi un ir ļāvis maniem lasītājiem un klientiem rezervēt milzīgus ieguvumus no tajā laikā zināmajiem krājumiem. Bet es arī izmantoju datus, lai iegūtu skaidru priekšstatu par tirgus virsotnēm, dibeniem un nākotnes virzieniem. Tas arī darbojas ļoti labi.

Jūs redzat, ka tirgus nākotnes stāsts, tāpat kā daudzas lietas, ne vienmēr, bet bieži ir uzrakstīts pagātnē. Kad mans modelis katru dienu skenē 5500 krājumus, mēs saņemam "dzeltenus karodziņus". Tas ir tad, kad liela nauda lielā mērā pārvietojas krājumos vai aiziet no tiem. Dzeltenais karogs ir vienu soli zem signāla pirkt (zaļš karogs) vai pārdot (sarkanais karogs). Lai tos iegūtu, jums ir nepieciešama papildu cena ar augstu cenu vai zemu cenu, lai tā kļūtu par pārtraukumu vai sadalījumu.

No visiem šiem krājumiem mēs iegūstam tikai nedaudz dzeltenu, zaļu un sarkanu karogu. Man ir 30 gadu dati, bet, atskatoties uz pēdējiem 10 gadiem, parasti katru dienu mēs saņemam 477 dzeltenus karogus. Vidējie zaļo karogu pirkumi ir 62, bet sarkano karogu - 44. No tiem 62 pirkumiem mēs tos apkopojam nedēļu un šķirojam pēc stiprākajiem. Tā es atrodu labākos krājumus.

Pagājušajā piektdienā mums bija liels akciju tirgus rallijs ar 666 dzelteniem karodziņiem - tas ir par 40% vairāk nekā vidēji 10 gadu laikā jeb 2518 tirdzniecības dienas. Bet mums bija tikai 40 zaļo pirkumu karodziņi - tas ir par 35% zem vidējā līmeņa. Vai tas nozīmē, ka Ķīnas ziņu apstiprināšana tirgū ir tikai vēl viens viltus fakts, lai ignorētu "

Nu, es atskatījos uz pēdējiem 10 gadiem dienās, kad tirgus dienā - tāpat kā piektdien, 11. oktobrī - mēs saņēmām dzeltenus karogus, kas ir vidējie, un zemākus, nekā vidēji, - vidēji 140 reizes. Kopš 2009. gada 12. oktobra vidējais pieaugums šajās 140 dienās bija 0, 96%. Tas, ko redzēju, lika man plaši izplesties acīm. Šeit tas ir apkopots tabulā:

Tas stāsta mums, ka liels īss pārsegs, piemēram, piektdiena, tirgū izskatās lieliski. Vidējā atdeve par visām sešām reizēm ir pozitīva. Un grūti ticēt, kā tas varētu būt, S&P 500 gadu vēlāk bija palielinājies 135 no 140 reizēm, vidēji par 13%. Tas ir 96% laika.

Tas man saka, ka ir lielisks laiks tirgus iegādei. To var panākt, nopērkot plašu biržas fondu (ETF), piemēram, SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY). Pēc nesenajiem sodiem par tehnoloģiju akcijām tirdzniecības rezolūcijai vajadzētu par labu atlīdzināt tehnoloģiju pieauguma akcijām, tāpēc agresīvāka spēle pret SPY būtu iShares Global Tech ETF (IXN) pirkšana. Tas izseko S&P Global 1200 tehnoloģiju akciju tirgus maksimālo svērto indeksu. Protams, var cerēt pārspēt arī labākos krājumus. Par laimi, jūs esat īstajā vietā.

Jaunumi var būt mulsinoši, tāpat kā tirgus darbība. Lai uzzinātu, kas šodien notiek, meklējiet lielo naudu. Ja vēlaties uzzināt nākotni, paskatieties uz pagātni. Šodien tas mums saka kļūt bullish. "Izglītība ir nākotnes pase, jo rītdiena pieder tiem, kas šodien tam gatavojas." -Malcolm X

Grunts līnija

Mēs (Mapsignals) ilgtermiņā turpinām uzlūkot ASV akcijas, un mēs uzskatām, ka jebkāds atsaukums ir pirkšanas iespēja. Vājie tirgi var piedāvāt akciju pārdošanu, ja investors ir pacietīgs.

Informācijas atklāšana: autoram nav pozīciju nevienā krājumā, kas minēts publikācijas laikā.

Investīciju pētījumu atruna