4 faktori, kas ietekmē tirgus tendences

Tendences ļauj tirgotājiem un investoriem gūt peļņu. Neatkarīgi no tā, vai īstermiņa vai ilgtermiņa laika posmā notiek tendence tirgū kopumā vai dažādās vidēs, peļņu un zaudējumus rada plūsma no vienas cenas uz otru. Ir četri galvenie faktori, kas izraisa gan ilgtermiņa tendences, gan īstermiņa svārstības. Šie faktori ir valdība, starptautiski darījumi, spekulācijas un gaidas, kā arī piedāvājums un pieprasījums.

Apmācība: ekonomiskie rādītāji, kas jāzina

Galvenie tirgus spēki

Uzzinot, kā šie galvenie faktori veido tendences ilgtermiņā, var gūt ieskatu par to, kā var veidoties nākotnes tendences. Šeit ir četri galvenie faktori:

1. Valdība
   Valdība daudz ietekmē brīvajos tirgos. Fiskālā un monetārā politika, ko īsteno valdības un to centrālās bankas, būtiski ietekmē finanšu tirgu. Palielinot un samazinot procentu likmes, ASV federālās rezerves var efektīvi palēnināt vai mēģināt paātrināt izaugsmi valstī. To sauc par monetāro politiku. Ja valdības izdevumi palielinās vai slēdz līgumus, to sauc par fiskālo politiku, un to var izmantot, lai palīdzētu mazināt bezdarbu un / vai stabilizēt cenas. Mainot procentu likmes un atvērtā tirgū pieejamo dolāru daudzumu, valdības var mainīt investīciju plūsmu uz un no valsts. (Uzziniet vairāk mūsu apmācībā par federālo rezervju sistēmu .)
2. Starptautiski darījumi
   Līdzekļu plūsma starp valstīm ietekmē valsts ekonomikas un tās valūtas stiprumu. Jo vairāk naudas aiziet no valsts, jo vājāka ir valsts ekonomika un valūta. Valstis, kuras pārsvarā eksportē fiziskas preces vai pakalpojumus, pastāvīgi ienes naudu savās valstīs. Pēc tam šo naudu var atkārtoti ieguldīt, un tā var stimulēt finanšu tirgus šajās valstīs.
3. Spekulācija un gaidīšana
   Spekulācijas un cerības ir neatņemama finanšu sistēmas sastāvdaļa. Patērētājiem, investoriem un politiķiem ir atšķirīgs viedoklis par to, kur, viņuprāt, ekonomika nonāks nākotnē un kas ietekmē to, kā viņi rīkojas šodien. Gaidīšana par turpmāko rīcību ir atkarīga no pašreizējiem aktiem un nosaka gan pašreizējās, gan nākotnes tendences. Noskaņojuma rādītājus parasti izmanto, lai novērtētu, kā noteiktas grupas izjūt pašreizējo ekonomiku. Šo rādītāju analīze, kā arī citi fundamentālas un tehniskas analīzes veidi var radīt neobjektivitāti vai cerības uz nākotnes cenu likmēm un tendenču virzienu.
4. Piedāvājums un pieprasījums
   Produktu, pakalpojumu, valūtu un citu ieguldījumu piedāvājums un pieprasījums rada cenu dinamisko virzību. Cenas un likmes mainās, mainoties piedāvājumam vai pieprasījumam. Ja kaut kas ir pieprasīts un piedāvājums sāk sarukt, cenas pieaugs. Ja piedāvājums palielināsies virs pašreizējā pieprasījuma, cenas kritīsies. Ja piedāvājums ir samērā stabils, pieprasījums palielinoties vai samazinoties, cenas var svārstīties augstāk un zemāk.

Šie faktori var izraisīt gan īstermiņa, gan ilgtermiņa tirgus svārstības, taču ir svarīgi arī saprast, kā visi šie elementi apvienojas, lai radītu tendences. Lai arī visi šie galvenie faktori ir kategoriski atšķirīgi, tie ir cieši saistīti viens ar otru. Valdības mandāti var ietekmēt starptautiskos darījumus, kuriem ir nozīme spekulācijā, un piedāvājuma un pieprasījuma izmaiņām var būt nozīme visos šajos faktoros.

4 faktori, kas ietekmē tirgus tendences

Valdības ziņu izlaidumi, piemēram, ierosinātās izmaiņas tēriņos vai nodokļu politikā, kā arī Federālo rezervju lēmumi mainīt vai saglabāt procentu likmes var arī dramatiski ietekmēt ilgtermiņa tendences. Procentu likmju un nodokļu pazemināšana var veicināt tēriņus un ekonomisko izaugsmi. Tam, savukārt, ir tendence paaugstināt tirgus cenas. Tomēr tirgus ne vienmēr reaģē šādā veidā, jo spēlē var būt arī citi faktori. Piemēram, augstākas procentu likmes un nodokļi var atturēt no tēriņiem un izraisīt tirgus cenu samazināšanos vai ilgtermiņa kritumu.

Īstermiņā šie ziņu izlaidumi var izraisīt lielu cenu svārstības, jo tirgotāji un investori pērk un pārdod, reaģējot uz informāciju. Pastiprināta rīcība saistībā ar šiem paziņojumiem var radīt īstermiņa tendences, savukārt ilgtermiņa tendences var attīstīties, jo investori pilnībā izprot un absorbē informācijas ietekmes nozīmi tirgos.

Starptautiskais efekts

Starptautiskos darījumus, maksājumu bilanci starp valstīm un ekonomisko spēku katru dienu ir grūtāk novērtēt, taču tiem ir arī liela nozīme daudzu tirgu ilgtermiņa tendencēs. Valūtas tirgi ir rādītājs tam, cik labi vienas valsts valūta un ekonomika veicas salīdzinājumā ar citām. Liels valūtas pieprasījums nozīmē, ka valūta palielināsies salīdzinājumā ar citām valūtām.

Valsts valūtas vērtībai var būt nozīme arī tam, kā šajā valstī veiks citi tirgi. Ja kādas valsts valūta ir vāja, tas atturēs no ieguldījumiem šajā valstī, jo vājā valūta mazinās potenciālo peļņu.

Dalībnieka efekts

Tirgotāju un investoru veiktā analīze un no tām izrietošās pozīcijas, pamatojoties uz saņemto informāciju par valdības politiku un starptautiskajiem darījumiem, rada spekulācijas par cenu virzību. Kad pietiekami daudz cilvēku vienojas par vienu virzienu, tirgus nonāk tendencē, kas varētu saglabāties daudzus gadus.

Tendences iemūžina arī tirgus dalībnieki, kuri savā analīzē ir kļūdījušies. Kad viņi ir spiesti iziet no zaudēošajiem darījumiem, tas turpina virzīt cenas pašreizējā virzienā. Kad vairāk investoru kāpj uz klāja, lai gūtu labumu no tendences, tirgus kļūst piesātināts un tendence vismaz uz laiku mainās.

Piedāvājuma un pieprasījuma efekts

Piedāvājums un pieprasījums ietekmē privātpersonas, uzņēmumus un finanšu tirgus kopumā. Dažos tirgos, piemēram, preču, piegādi nosaka fizisks produkts. Naftas piedāvājums un pieprasījums pastāvīgi mainās, koriģējot cenu, kuru tirgus dalībnieks ir gatavs maksāt par naftu šodien un nākotnē.

Piedāvājumam sarūkot vai pieaugot pieprasījumam, naftas cenu ilglaicīgs pieaugums var notikt, tirgus dalībniekiem savstarpēji pārspējot cenu, lai panāktu šķietami ierobežotu preču piegādi. Piegādātāji vēlas augstāku cenu par to, kas viņiem ir, un lielāks pieprasījums piespiež cenu, kuru pircēji ir gatavi maksāt.

Finanšu tirgiem ir līdzīga dinamika. Krājumi svārstās īstermiņā un ilgtermiņā, radot tendences. Piedāvājuma izkrišanas draudi par pašreizējām cenām piespiež pircējus pirkt par augstākām un augstākām cenām, radot lielu cenu pieaugumu. Ja tirgū ienāktu liela pārdevēju grupa, tas palielinātu pieejamo krājumu piedāvājumu un, iespējams, pazeminātu cenas. Tas notiek visos laika periodos.

Grunts līnija

Kā minēts iepriekš, tendences parasti rada četri galvenie faktori: valdība, starptautiskie darījumi, spekulācijas / cerības un piedāvājums un pieprasījums. Visas šīs jomas ir savstarpēji saistītas, jo paredzamie nākotnes apstākļi veido pašreizējos lēmumus, un šie pašreizējie lēmumi veido pašreizējās tendences. Valdība tendences ietekmē galvenokārt ar monetārās un fiskālās politikas palīdzību. Šī politika ietekmē starptautiskos darījumus, kas savukārt ietekmē ekonomisko spēku. Spekulācijas un cerības virza cenas, pamatojoties uz to, kādas varētu būt nākotnes cenas. Visbeidzot, izmaiņas piedāvājumā un pieprasījumā rada tendences, tirgus dalībniekiem cīnoties par labāko cenu.