Kaijas variants
Jūras kaijas opcija ir trīspakāpju opciju tirdzniecības stratēģija, kas ietver vai nu divas pirkšanas iespējas un pārdošanas iespējas, vai divus pirkšanas un pirkšanas variantus. Tikmēr pārdošanas pieprasījums tiek saukts par dalītu iespēju.
Bullish jūras kaijas stratēģija ietver vērša samazinājumu (debeta pieprasījuma starpību) un izpārdotās naudas pārdošanas pārdošanu. Lācīgs stratēģija ietver lāča pārdošanas starpību (debeta pārdošanas starpību) un naudas pieprasījuma beigu pārdošanu.
Opciju starpības jau ir nodrošinātas pozīcijas, kas ierobežo risku, bet ierobežo potenciālo peļņu. Īsās pozīcijas pievienošana citām iespējām vēl vairāk palīdz finansēt pozīciju un, iespējams, novest izmaksas līdz nullei. Tomēr tas ievieš paaugstinātu zaudējumu potenciālu, ja bāzes aktīvs pārāk tālu virzās nepareizā virzienā.
Citiem vārdiem sakot, kaijas variants ir aizsargājošs paņēmiens vienvirziena virzienā, ar kura palīdzību var atgūt kustības uz leju vai uz augšu, bet ne abas. Kaut arī kaiju stratēģija parasti ietver buļļu izsaukumu un lāču izplatības starpības, tās var ietvert arī pretējo, izmantojot lāču izsaukumu un buļļu izplatības starpības.
Kaijas izvēles pamati
Opciju līgumiem jābūt vienādās summās, un parasti to cena ir tāda, lai uzrādītu nulles prēmiju. Šī struktūra ir piemērota, ja nepastāvība ir augsta, taču paredzams, ka tā samazināsies, un paredzams, ka cena mainīsies, nepastāvot skaidrībai par virzienu.
Otrajā iepriekš minētajā piemērā hedžieris izmanto jūras kaijas iespēju, kas veidota kā depozīta starpības (divu pirkumu) pirkšana un kuru finansē, pārdodot vienu no iepludinātās naudas, ideālā gadījumā - lai izveidotu nulles prēmijas struktūru. To sauc arī par “garo kaiju”. Hedžeris gūst labumu no bāzes aktīva cenas pieauguma, kuru ierobežo īstermiņa pirkuma cena.
Taustiņu izņemšana
- Jūras kaijas opcija ir trīs posmu valūtas opciju tirdzniecības stratēģija, lai mazinātu risku. Tas tiek ieviests, izmantojot divus likumus un zvanu vai otrādi.
- Ja valūtas kurss nemainās, tad peļņa, izmantojot šo tirdzniecības stratēģiju, var būt neliela.
Kā izveidot kaijas variantu
Šis ir piemērs, kad nepastāvība ir salīdzinoši augsta un tirgotājs sagaida, ka bāzes aktīva cena palielināsies, kamēr svārstīgums samazinās.
Šajā piemērā eiro kurss ir 1.2303.
Vispirms iegādājieties bullish zvanu starpību, iegādājoties 1, 2300 zvanu (par 0, 0041) un pārdodiet 1, 2350 zvanu (par 0, 0020). Gan par to pašu pamatā esošo aktīvu, gan pēc derīguma termiņa beigām.
Pēc tam pārdodiet 1, 2250 izpārdošanu (par 0, 0017) ar tādu pašu derīguma termiņu. Šīs tirdzniecības neto izmaksas būtu 0, 0041 - 0, 0020 - 0, 0017 = 0, 0004
Visbeidzot, pielāgojiet streikus pēc nepieciešamības, lai prēmija (izmaksas) būtu tuvu nullei.
Tāpat kā jebkura veida tirdzniecības stratēģijā, ir obligāti jāizvēlas pareiza pirkšanas un izsaukšanas kombinācija. Ir arī svarīgi pārliecināties, ka opciju derīguma termiņi atbilst gaidāmajām iespējamām cenu un nepastāvības izmaiņām. Lai gan šī konkrētā izvēles stratēģija palīdzēs samazināt tirgotāja uzņemto riska līmeni, vienošanās pilnībā nenoņem visas nepastāvības. Joprojām pastāv iespēja, ka ienesīgums būs pieticīgāks, nekā paredzēts, it īpaši, ja valūtas kursa svārstības nav tik ievērojamas kā paredzēts.
Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.