Pārpārdota definīcija un piemērs

Kas ir Oversold?

Termins “pārdots” attiecas uz stāvokli, kad aktīvs ir pārdots par zemāku cenu un tam ir potenciāla cenu atlēciena. Pārdots stāvoklis var saglabāties ilgu laiku, un tāpēc pārdots nenozīmē, ka drīz vai drīz notiks cenu rallijs. Daudzi tehniskie rādītāji identificē pārpārdoto un pārpirkto līmeni. Šie rādītāji balstās uz novērtējumu par to, kur šobrīd tiek tirgota cena salīdzinājumā ar iepriekšējām cenām. Pamatprincipus var izmantot arī, lai novērtētu, vai aktīvs ir potenciāli pārdots un vai tas ir atkāpies no tā tipiskās vērtības metrikas.

Taustiņu izņemšana

• Oversold ir subjektīvs termins. Tā kā visi tirgotāji un analītiķi izmanto dažādus rīkus, daži var redzēt aktīvu, par kuru tiek pārdots lielums, savukārt citi redz aktīvu, kam vēl jākrīt.
• Pārpārdoti apstākļi var saglabāties ilgu laiku, tāpēc apdomīgi tirgotāji pirms pirkšanas nogaida, kamēr cena pazemināsies, un sāk paaugstināties.
• Pārmērīgus apstākļus identificē ar tehniskiem rādītājiem, piemēram, relatīvā stipruma indeksu (RSI) un stohastisko oscilatoru, kā arī citiem.
• Pamatprincipi var arī izcelt pārpārdoto aktīvu, piemēram, salīdzinot pašreizējās vērtības ar iepriekšējām vērtībām cenas / ieņēmumu (P / E) un nākotnes P / E izteiksmē.

Ko tev saka Oversold?

Pārdots pamattirgotājam nozīmē aktīvu, ar kuru tas tirgojas krietni zem tā tipiskās vērtības metrikas. Tehniskie analītiķi, atsaucoties uz pārdoto daudzumu, parasti atsaucas uz rādītāja rādījumiem. Abas ir pamatotas pieejas, lai gan abas grupas izmanto dažādus rīkus, lai noteiktu, vai aktīvs tiek pārdots.

Būtībā pārdots

Pamatā pārdotās akcijas (vai jebkurš aktīvs) ir tās, kuras, pēc investoru domām, tirgojas zem patiesās vērtības. Tas varētu būt sliktu ziņu par attiecīgo uzņēmumu rezultāts, sliktas nākotnes uzņēmuma perspektīvas, nelabvēlīgas rūpniecības nozare vai kopējā tirgus sagruvums.

Parasti akciju vērtības indikators ir P / E attiecība. Analītiķi un tirgotāji izmanto publiski paziņotus finanšu rezultātus vai ieņēmumu aprēķinus, lai noteiktu piemērotu cenu konkrētam krājumam. Ja akcijas P / E pazeminās līdz vēsturiskajam diapazonam vai ir zemāks par vidējo P / E sektorā, investori var redzēt akciju kā nenovērtētu. Tas var radīt iespēju iegādāties ilgtermiņa ieguldījumus.

Piemēram, akcijas, kurām vēsturiski bija P / E no 10 līdz 15 un kuras tagad tirgo ar P / E pieci, var signalizēt ieguldītājiem, lai viņi tuvāk apskatītu uzņēmumu. Ja uzņēmums joprojām ir spēcīgs, akcijas var tikt pārdotas, un kandidāts var būt labs. Tomēr ir nepieciešama rūpīga analīze, jo varētu būt pamatoti iemesli, kāpēc ieguldītājiem uzņēmums vairs nepatīk tikpat ļoti kā viņi kādreiz.

Tehniski Oversold

Tirgotāji var izmantot arī tehniskos rādītājus, lai noteiktu pārdotā apjoma līmeni. Tehniskais rādītājs aplūko tikai pašreizējo cenu attiecībā pret iepriekšējām cenām. Tas neņem vērā pamatdatus.

Džordža Lane stohastiskais oscilators, kuru viņš izstrādāja piecdesmitajos gados, pēta nesenās cenu izmaiņas, lai noteiktu izmaiņas akciju impulsā un cenu virzienā. RSI mēra cenu izmaiņu ietekmi pēdējā laika posmā, parasti 14 dienu laikā.

Zems RSI, parasti zem 30, norāda tirgotājiem, ka krājums var būt pārdots. Būtībā rādītājs saka, ka cena tiek tirgota tās nesenā cenu diapazona zemākajā trešdaļā. Tas nenozīmē, ka cena tūlīt atleks. Daudzi tirgotāji pirms pirkšanas gaida, kad indikators sāks virzīties augstāk, jo pārdoti apstākļi var ilgt ilgu laiku. Piemēram, tirgotājs pirms pirkšanas var nogaidīt, līdz pārdotā RSI atgriezīsies virs 30 punktiem. Tas liecina, ka cena tika pārdota, bet tagad sāk pieaugt.

Daži tirgotāji izmanto cenu noteikšanas kanālus, piemēram, Bollinger Bands, lai pamanītu pārpārdotos apgabalus. Diagrammā Bollingera joslas ir novietotas ar akciju standartnovirzes daudzkārtni virs un zem eksponenciāli mainīga vidējā. Kad cena sasniedz zemāko joslu, tā var būt pārdota. Atkal tirgotāji parasti pirms pirkšanas nogaida, līdz cena atkal sāk pieaugt.

1:06

Ko nozīmē Oversold?

Pārpārdoto rādītāju un pamatprincipu piemēri

Diagrammas piemērs parāda cenu diagrammu ar diviem rādītājiem zem tā. Augšējais indikators ir RSI, bet zem tā - P / E.

Uz RSI ir ievietotas bultiņas, kur RSI nokrītas zem 30 un pēc tam pārvietojas atpakaļ virs tā. Tie būtu iespējamie pirkšanas punkti, kuru pamatā ir atveseļošanās no pārdotā stāvokļa. Dažu šo signālu rezultātā cena paaugstinājās, bet citi redzēja, ka kādu laiku tā turpina samazināties.

Pārdotā P / E līmenis atkarībā no krājuma atšķirsies, jo katram krājumam ir savs P / E diapazons, kurā mēdz ienākt. Šim krājumam pirkšana, kas atrodas netālu no P / E 10, parasti rada labu pirkšanas iespēju, jo cena no turienes devās augstāk.

Atšķirība starp pārpārdoto un pārpirkto

Ja pārdošana notiek tad, kad aktīvs tirgojas ar tā nesenā cenu diapazona zemāko daļu vai, pamatojoties uz pamatinformāciju, tirgojas tuvu zemākajam līmenim, tad pārpirkts ir pretējs. Pārāk nopirkta tehniskā rādītāja rādījums parādās, kad aktīva cena tiek tirgota tā pēdējā cenu diapazona augšējā daļā. Līdzīgi, pārpirkts pamata lasījums parādās, kad aktīvs tirgojas pēc tā pamata koeficienta augstākās robežas. Tas nenozīmē, ka aktīvs būtu jāpārdod. Tas ir tikai brīdinājums izpētīt notiekošo.

Pārpārdoto lasījumu izmantošanas ierobežojumi

Daži tirgotāji kļūdaini uzskata Oversold par pirkšanas signālu. Tā vietā tas vairāk ir trauksmes signāls. Tas ļauj tirgotājiem uzzināt, ka aktīvs tirgojas ar tā nesenā cenu diapazona zemāko daļu vai arī tirgojas ar zemāku pamata koeficientu, nekā tas parasti notiek. Tas nenozīmē, ka aktīvs ir jāpērk. Daudzi krājumi, kas turpina kristies, izskatās lēti līdz galam. Tas var notikt tāpēc, ka vairums pārdoto lasījumu ir balstīti uz iepriekšējiem rādītājiem. Ja investori redz drūmu nākotni akcijām vai citam aktīvam, to var turpināt pārdot, kaut arī tas, balstoties uz vēsturiskiem standartiem, izskatās lēts.

Pat ja akcija vai cits aktīvs ir izdevīgs pirkums, tas var ilgi palikt pārdots, pirms cena sāk paaugstināties. Tāpēc daudzi tirgotāji novēro pārpārdoto rādījumu rādītājus, bet pēc pirkšanas, pamatojoties uz pārtēriņa signālu, gaidiet, līdz cena sāks augt.

Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.

Saistītie noteikumi

Pārprotami definīcija Pārpērkoti attiecas uz vērtspapīru, kura tirgotāji uzskata, ka tā cena pārsniedz tā patieso vērtību un kas tuvākajā nākotnē, iespējams, saskarsies ar koriģējošu lejupvērstu spiedienu. vairāk dinamiskā impulsa indeksa definīcijas un lietojumi Dinamiskā impulsa indeksu izmanto tehniskajā analīzē, lai noteiktu, vai vērtspapīrs ir pārpirkts vai pārdots. To var izmantot, lai ģenerētu tirdzniecības signālus tirgos, kas mainās vai mainās. vairāk mainīgā vidējā konverģences novirze - MACD definīcija mainīgā vidējā konverģences novirze (MACD) tiek definēta kā tendences sekojošs impulsa indikators, kas parāda attiecības starp diviem vērtspapīra cenas mainīgajiem vidējiem rādītājiem. vairāk Stohastiskā RSI - StochRSI definīcija Stohastiskā RSI jeb StochRSI ir tehniskās analīzes indikators, kas izveidots, piemērojot stohastiskā oscilatora formulu relatīvā stipruma indeksa (RSI) vērtību kopai. Tās galvenā funkcija ir pārpārdotu un pārpārdotu apstākļu identificēšana. vairāk relatīvās stiprības indekss - RSI Relatīvā stipruma indekss (RSI) ir impulsa indikators, kas mēra neseno cenu izmaiņu apmēru, lai analizētu pārpirktos vai pārpārdotos apstākļus. vairāk Naudas plūsmas indekss - MFI definīcija un lietojumi Naudas plūsmas indekss (MFI) ir tirdzniecības oscilators, kas ietver apjoma un cenas datus. To var izmantot, lai ģenerētu tirdzniecības signālus, pamatojoties uz pārpārdotajiem un pārpārdotajiem līmeņiem, kā arī atšķirībām. vairāk partneru saišu