Lipper vadītājs
Lipper Leader ir kopfonda panākumu rādītājs, pamatojoties uz to, vai tas atbilst mērķu kopumam, ko noteikusi Thomson Reuters, uzņēmumam, kam pieder Lipper zīmols, kurā tiek salīdzināti visumi un citi fondu analītiķi.
Lippers kopfondus vērtē pēc pieciem rādītājiem: kopējā atdeve, konsekventa atdeve, kapitāla saglabāšana, nodokļu efektivitāte un izdevumi. Labākie 20% katras kategorijas fondu saņem visaugstāko novērtējumu un tiek nosaukti par Lipper Leaders. Uzņēmums nosauc līderus trīs, piecu un 10 gadu periodiem katrai kategorijai, kā arī kopumā.
Līdzekļu pārvaldītāji, fondu uzņēmumi un finanšu starpnieki atzīst Lippera salīdzinošo novērtēšanu un klasifikāciju kā nozares standartu, tāpat kā konkurējošās Morningstar.
LAPU LAPAS LĪDZEKĻA PĀRKLĀŠANA
Lipper vadītāji palīdz ieguldītājiem izlemt, kuri fondi sasniedz viņu ieguldījumu mērķus un atbilst viņu vēlmēm, lai gan viņi nemēģina paredzēt turpmāko ienesīgumu. Drīzāk līderu klasifikācija mēģina papildināt viens otru. Piemēram, fonds ierindoja Lipper Leader gan nodokļu efektivitātes, gan kopējo izmaksu ziņā, iespējams, ir viens no viszemākajām izmaksām.
Visas kategorijas sadala fondu klasifikāciju pēc kvintiles. Katru fondu salīdzina ar vienaudžiem katrā kategorijā. Galvenie 20% ir Lipper vadītāji, Lipper ierindo nākamos 20% a 4 un nākamos 20% a 3 utt. Lipper reizi mēnesī atjauno savus vērtējumus.
No visām Lipper Leader kategorijām visplašāk citētā un skatītā ir kopējā peļņa, kurā tiek ņemtas vērā gan dividendes, gan cenu pieaugums.
Lipper vadītāju plusi un mīnusi
Tāpat kā visas šādas vērtēšanas sistēmas, iepriekšējais sniegums nevar paredzēt nākotnes rezultātus. Turklāt Lipper Leaders sistēma nevar identificēt topošos fondus ar īsākiem sasniegumiem, kas laika gaitā var pārspēt.
Jāatzīmē arī, ka nav Lipper Leader kategorijas, kas paredzētu ienākumiem, kas koriģēti pēc riska, vai arī ienesīgumu attiecībā pret katru riska vienību, ko uzņemas fonda pārvaldnieks. Klientiem jāapvieno kopējā atdeve ar kapitāla saglabāšanu un konsekventa atdeves klasifikācija, lai pat mēģinātu tuvināt šo rādītāju.
Dažiem klientiem mazāk populāri Lipper vadītāji ir īpaši ieinteresēti, atkarībā no viņu ieguldījuma stila.
Ņemiet, piemēram, Lipper Leaders par pastāvīgu atgriešanos. Šis vērtējums norāda uz fondiem, kuri veica labāku darbu salīdzinājumā ar vienaudžiem, lai izvairītos no nepastāvīgām svārstībām. Lai gan šī metrika nepalīdzēs īsāka termiņa ieguldītājiem vai tiem, kas vairāk izvairās no riska, tā ir noderīga ilgtermiņa ieguldītājiem, kuri vēlas izvairīties no fondiem, kuru lielie rādītāji ir izteikti noteiktā īstermiņa periodā, nevis atkārtoti laika gaitā.
Daži investori, kuru īpašumā ir ievērojami aktīvi ārpus 401k vai līdzīga pensiju konta, kam ir nodokļu atvieglojumi, arī nodokļu efektivitātes nolūkos lielu uzmanību pievērš Lipper Leaders.
Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.