Kā tiek aplikti ar nodokli kvalificētas un nekvalificētas dividendes?

Dividendes saņem atšķirīgu nodokļu režīmu atkarībā no tā, vai Amerikas Savienoto Valstu Iekšējā ieņēmumu kodeksā tās tiek klasificētas kā kvalificētas vai nekvalificētas. Kvalificētām dividendēm tiek uzlikti nodokļi pēc tām pašām likmēm kā ilgtermiņa kapitāla pieaugumam; šīs likmes ir zemākas par parastajām ienākumu likmēm un, sākot ar 2016. gadu, nepārsniedz 20%. Nekvalificētas dividendes tiek apliktas ar nodokli kā parastie ienākumi, kas atkarībā no nodokļu kategorijas varētu nozīmēt pat 39, 6% likmi.

Kvalificētas vai nekvalificētas dividendes

Dividendes ir uzņēmuma ienākumu daļa, ko izmaksā tieši akcionāriem. Uzņēmumi, kas piedāvā dividendes, maksā fiksētu summu par akciju un šo summu var koriģēt uz augšu vai uz leju, pamatojoties uz uzņēmuma darbību. Apsveriet investoru, kam pieder 5000 uzņēmuma X akciju akcijas, kas maksā dividendes 2 USD par akciju. Pēc tam ieguldītājs saņem 10 000 USD dividenžu maksājumus par gadu. Lielākajā daļā gadījumu dividendes tiek maksātas reizi ceturksnī, tāpēc šis konkrētais ieguldītājs ik pēc trim mēnešiem saņemtu 2500 USD. 2 ASV dolāru skaitlis nav noteikts akmenī; uzņēmums var nonākt grūtos laikos un samazināt savas dividendes, vai arī palielināt to pēc liela peļņas gada.

Diemžēl investoram ir jāmaksā nodokļi par saviem dividenžu maksājumiem. Tas, cik ieguldītājs maksā, ir atkarīgs no tā, vai ieguldītāja dividendes ir kvalificētas vai nekvalificētas. Kvalificētām dividendēm, kurām piemēro labvēlīgāku nodokļu režīmu, jāatbilst dažiem kritērijiem. Tās jāizdod ASV korporācijām, kuras publiski tirgo lielākās biržās, piemēram, Dow Jones vai NASDAQ. Turklāt ieguldītājam tie jāuztur vismaz 60 dienas no 121 dienu termiņa, kas pazīstams kā turēšanas periods. Atsevišķi raksturlielumi var izslēgt dividenžu kvalifikāciju, piemēram, ja tās ir daļa no darbinieku akciju īpašumtiesību plāna (ESOP) vai ja tās izdod organizācija, kas atbrīvo no nodokļiem.

Visas dividendes, kas neatbilst kvalificēšanas kritērijiem, sauc par parastajām dividendēm vai nekvalificētām dividendēm. Starp kvalificētām un nekvalificētām dividendēm nav lielas atšķirības attiecībā uz to izmaksu. Viņu galvenā atšķirība ir nodokļu režīms.

Kvalificēta nodokļu piemērošana dividendēm

Investori bieži atbalsta kvalificētas dividendes, jo viņiem tiek uzlikti zemāki nodokļi, jo šīm dividendēm tiek uzlikti nodokļi pēc ilgtermiņa kapitāla pieauguma, nevis no parastajiem ienākumiem. Zemākas nodokļu likmes tiek piemērotas kvalificētām dividendēm, salīdzinot ar nekvalificētām dividendēm, neatkarīgi no nodokļa iekavās, kurā atrodas ieguldītājs. Tomēr visbūtiskākie ietaupījumi tiek uzkrāti ieguldītājiem divās augšējās iekavās, kur nodokļu likmju starpība starp abiem dividenžu veidiem var būt pat 20%.

Sākot ar 2016. gadu, kvalificētu dividenžu nodokļu grafikā ir tikai trīs līmeņi: 0, 15 un 20%. Investori, kas atrodas zemākajās divās nodokļu grupās, ir pilnībā atbrīvoti no nodokļu maksāšanas par kvalificētām dividendēm. Ja nodokļa likme ir 0%, tas nozīmē, ka investori ar zemiem ienākumiem var paturēt visu naudu, ko viņi nopelna caur šo ieguldījumu instrumentu. Visiem pārējiem ieguldītājiem nodokļu likme kvalificētām dividendēm ir 15%, izņemot tos, kuriem ir visaugstākā nodokļu kategorija un kuri maksā 20%. Sākot ar 2016. gadu, šo nodokļu kategoriju veidoja vienreizēji iesnieguma iesniedzēji, kas nopelnīja USD 415 050 vai vairāk, un precēti lietas dalībnieki, kuri nopelnīja 466 950 USD vai vairāk.

Turklāt persona, kas nopelna 200 000 USD vai vairāk, vai precēts pāris, kas nopelna 250 000 USD, maksā papildus 3, 8% no ienākumiem no ieguldījumiem, ieskaitot kvalificētas dividendes.

Nekvalificēts dividenžu nodokļu režīms

Investoriem ir jāmaksā nodokļi par ienākumiem, kas nopelnīti no nekvalificētām dividendēm, ar tām pašām likmēm, kuras tiek apliktas ar nodokli no parastiem ienākumiem, piemēram, algu vai darba algu. Laika gaitā mainās gan parastās ienākuma nodokļa likmes, gan ilgtermiņa kapitāla pieauguma likmes, parasti to nosaka politiskais klimats un valsts budžeta vajadzības. Tomēr visā nesenajā vēsturē parastās ienākumu likmes ir bijušas augstākas.

Nodokļu likmes parastajiem ienākumiem, ieskaitot nekvalificētas dividendes, svārstās no 10 līdz 39, 6% no 2016. gada. Ieņēmumu sadalījums šīm likmēm ir šāds:

10%: vienreizējie vīri, kas nopelna mazāk par 9 275 dolāriem, un precētie, kas nopelna mazāk par 18 550 dolāriem.

15%: vientuļie vīni, kas nopelna no USD 9 275 līdz USD 37 650, un precētie, kas nopelna no USD 18 550 līdz USD 75 300.

25%: vientuļie vīri, kas nopelna no USD 37 650 līdz USD 91 150, un precētie, kas nopelna no USD 75 300 līdz USD 151 900.

28%: vientuļie vīni, kas nopelna no USD 91 150 līdz 190 150, un precētie, kas nopelna no USD 151 900 līdz USD 231, 450.

33%: vientuļie vīni, kas nopelna no USD 190 150 līdz USD 413 350, un precētie, kas nopelna no USD 231 450 līdz USD 413 350.

35%: vientuļie vīni, kas nopelna no USD 413 350 līdz USD 415 050, un precētie, kas nopelna no USD 413 350 līdz 466 950.

39, 6%: vientuļnieki, kas nopelna vairāk nekā USD 415 050, un precētie, kas nopelna vairāk nekā 466 950 USD.

Balstoties uz iepriekšminētajiem skaitļiem un to, kā tie atbilst kvalificētām dividenžu nodokļa likmēm, zemākais iespējamais nodokļu ietaupījums kvalificētajām dividendēm ir 10%, bet lielākais - 20%.

Piemēri

Atgriezīsimies pie iepriekš minētā investora piemēra ar 5000 uzņēmuma X akciju akcijām, kas katram nopelna viņam 2 USD dividenžu, kopā 10 000 USD dividenžu ienākuma gadā. Pieņemiet arī, ka viņš ir vientuļnieks un nopelna USD 50 000 gadā, ievietojot viņu 25% nodokļu kategorijā par parastajiem ienākumiem. Tā kā nekvalificētām dividendēm netiek piemērots īpašs nodokļu režīms, ieguldītājs maksā 25% no nodokļiem vai USD 2500 nodokļos no savas dividendes, ja tā nav nekvalificēta. Tomēr, ja viņa dividendes tiek kvalificētas, tas nozīmē, ka viņš par to maksā 15% nodokļa likmi, pamatojoties uz saviem ienākumiem. Tad viņa nodokļu saistības par dividendēm ir 1500 USD. Šis ieguldītājs, kura ienākumi ir tuvi ASV vidējiem rādītājiem, ietaupa 10% jeb šajā scenārijā - USD 1000, kvalificējot dividenžu krājumus pretstatā nekvalificētiem dividenžu krājumiem.

Tagad apsveriet to pašu investoru, kurš joprojām ir viens, bet vidēja līmeņa amerikāņu ienākumu vietā viņš ir Silīcija ielejas uzņēmējs, nopelnot miljonu USD gadā. Pieņemiet arī, ka, tā kā viņš ir tik bagāts, viņš var atļauties 50 000 uzņēmuma X akciju tikai 5000 akciju vietā. Tāpēc viņa gada dividendes ir USD 100 000. Nodoklis tiek aplikts ar parasto ienākumu likmi 39, 6%, un tas nozīmē, ka viņš katru gadu atsakās no valdības USD 39 600, ja dividendes netiek kvalificētas. Viņa kvalificētā dividenžu likme ir 20%, kas nozīmē, ka viņš ir parādā nodokļus 20 000 ASV dolāru par tādas pašas summas kvalificētām dividendēm. Viņa ietaupījumi 19, 6% apmērā, kas šajā scenārijā ir USD 19 600, ir būtiski pat turīgam Silīcija ielejas karstajam attēlam.