Kā AI veido konsultatīvo ainavu

Nozares mākslīgais intelekts (AI) ir kļuvis ne tikai par vārdu. Tās priekšnoteikums - ka mašīnas var ieprogrammēt tā, lai domātu un rīkotos gandrīz kā cilvēki, nepārtraukti mācītos un izmantotu šīs zināšanas arvien sarežģītāku problēmu risināšanai - jau ir pierādīts, un tehnoloģija ir labi ceļā uz vispārēju pieņemšanu.

Kaut arī daudzi uzņēmumi lēnām pieņēma tehnoloģiju, daļēji strauju ieviešanas izmaksu dēļ, finanšu pakalpojumu nozarē ātri parādās AI un padziļinātas mācības. Finanšu konsultantiem un RIA, kurus jau ir pārcietušas nozares izmaiņas, ir liels risks, ka viņi tiks atstāti, ja atteiksies no šīs jaunās inovācijas.

Taustiņu izņemšana

• Tehnoloģijas vienmēr ir pieņēmušas finanšu nozare, sākot no oriģinālās lentas līdz ekrāna tirdzniecības un elektroniskajiem tirgiem.
• Tagad mākslīgais intelekts (AI) ir finanšu pakalpojumu līderis ar mašīnām, kuras var 'mācīties' un patstāvīgi pielāgoties.
• Lielākā daļa izmantoto AI tagad ir Volstrītas speciālistu vidū, taču nozares analītiķi prognozē, ka drīz tas nonāks mazumtirdzniecības finanšu konsultāciju telpā.
• Palīdzība ar klientu atbalstu, atbalsta birojiem un citiem klientu pakalpojumiem ir tā, kur AI, visticamāk, palīdz, savukārt automātiskās tirdzniecības platformas, piemēram, robo-konsultanti, parasti izmanto standarta ieguldījumu modeļus, nevis AI.

Tirdzniecības robota pieaugums

Tā kā ASV pašlaik tiek pārvaldīti vairāk nekā 250 miljardi dolāru, dažādi nozares pētījumi paredz, ka robo-konsultantu pārvaldītā summa turpinās pieaugt straujš tempā. Vienā brīdī daudzi pat paredzēja, ka robo pakalpojumi krasi samazina vai novērš vajadzību pēc tradicionālajiem konsultantiem.

Skaidrs, ka cilvēkresursu konsultanta atlaišana ir ievērojami pārspīlēta. Lai arī robo-padoms ir izjaucis konsultāciju nozari, tas nekādā ziņā nav aizstājis cilvēkus. Faktiski šī tehnoloģija parasti ir palīdzējusi uzlabot konsultāciju sniegšanu.

Piemēram, Vanguard piedāvājums, Vanguard personīgā konsultanta pakalpojumi. Vanguard platforma ir robo tehnoloģijas un cilvēku ieteikumu kombinācija, un tā ir guvusi plašus panākumus aktīvu piesaistē. Robo-investīciju pionieris Betterment tagad piedāvā iespējas, kur klienti var mijiedarboties ar konsultantiem ar cilvēkiem, kā arī platformu, kas ļauj konsultantiem cilvēkiem izmantot Betterment platformu saviem klientiem.

Robo-konsultanti līdz šim nav izmantojuši daudz AI. Faktiski vairums no tiem vienkārši automatizē portfeļa stratēģijas, kas atbilst modernās portfeļa teorijas (MPT) versijai, un izveido optimizētus pasīvus indeksētos portfeļus. Pēc tam viņi nepārtraukti skenē un līdzsvaro klientu portfeļus, bet neviena veida mašīnmācīšanās neinformē ieguldījumu stratēģiju. Tomēr šie uzņēmumi meklē veidus, kā izmantot AI, lai uzlabotu MPT, izmantojot tādas stratēģijas kā viedas beta investīcijas.

Kur AI ir vairāk izplatīta, ir Volstrītā, kur profesionālie tirdzniecības galdi to ir izmantojuši, lai modelētu ekonomiku un tirgu un prognozētu, kas notiks tuvākajā laikā. Augstas frekvences tirdzniecības (HFT) galdi arī izmanto AI, lai nākt klajā ar jaunām un novatoriskām tirdzniecības stratēģijām, kas darbojas milisekundēs. Kad tirgotāji savos HFT algoritmos izmanto AI, tirdzniecības sistēmas pašas pielāgo mainīgajiem tirgus apstākļiem, kas notiek zem cilvēka uztveres līmeņa, un bieži vien ne tirgotāji, kas tos izmanto, ne programmatūras inženieri, kas uzbūvēja šos robotprogrammatūras, faktiski nezina, kas notiek. zem kapuces vai kāpēc HFT algo dara to, ko dara!

AI parastajiem ieguldītājiem

Ja jūs neesat Volstrītas tirgotājs, jūs joprojām varat atrast veidus, kā izmantot šķietamās mākslīgā intelekta priekšrocības, savācot krājumus vai veicot laika noteikšanu tirgū, taču to nevarēs atrast vairums roboadvizoru. Tā vietā ir izveidojušies vairāki biržā tirgoti fondi (ETF), kas izmanto profesionālās AI metodes un pēc tam vienkāršajiem ieguldītājiem ļauj iegādāties šo stratēģiju, izmantojot tā ETF akcijas.

Vairāki ETF iegulda AI nozarē (uzņēmumi, kas iesaistīti AI izstrādē vai izmantošanā), bet AI neizmanto portfeļa izvēles procesā. Pirms pirkšanas uzmanīgi ņemiet vērā, kādu stratēģiju izmanto ETF.

"Mākslīgie ETF" ir inteliģenti ETF, kurus izvēlas un pārvalda datorprogrammas, kuras ievēro noteiktos noteikumus un analizē fondus, lai doto noteikumu ietvaros noteiktu labākos izpildītājus. Kopš 2017. gada ir sākuši darboties vairāki dažādi mākslīgi inteliģenti ETF, un tiem ir labi panākumi salīdzinājumā ar pārējo fondu tirgu. Milzīgais krājumu skaits, ko viņi spēj analizēt, dod viņiem priekšrocības salīdzinājumā ar tradicionāli pārvaldītajiem viedajiem ETF.

Viens piemērs ir "AI darbināms ETF" (NASDAQ: AIEQ). No fonda prospekta tajā teikts: "AIEQ izmanto mākslīgo intelektu, lai analizētu un identificētu ASV akcijas, kurām, domājams, ir visaugstākā kapitāla pieauguma iespējamība nākamo 12 mēnešu laikā, vienlaikus uzrādot nepastāvību, kas ir līdzīga kopējam ASV tirgum. Modelis piedāvā svērumus, kuru pamatā ir kapitāla pieauguma potenciāls un korelācija ar citiem iekļautajiem uzņēmumiem, ievērojot 10% maksimālo robežu vienai līdzdalībai. Ir vērts atzīmēt, ka, lai arī AIEQ ļoti paļaujas uz savu kvantitatīvo modeli, fonds tiek aktīvi pārvaldīts un tam nav indeksa. "

Ir pāragri pateikt, vai tādi AI finansēti fondi kā AIEQ ilgtermiņā pārspēs plašāko tirgu.

Raugoties nākotnē

Ir daudz spekulāciju par to, ko nākamā AI robeža pārcelsies no Volstrītas uz finanšu konsultāciju nozari. Daudzi uzskata, ka nākamais solis ir AI, lai labāk atvieglotu konsultantu attiecību pārvaldību, nevis tikai tirdzniecības lēmumu pieņemšanu. Kā piemēru konsultants varētu izmantot AI klienta sapulces laikā, lai izsauktu konkrētu informāciju par klientu un modelētu potenciālo ieteikumu izpildi - tas ir uzdevums, kas iepriekš būtu bijis jāveic analītiķu komandai vairākas stundas vai ilgāk.

Kaut arī daudzas mūsdienu finanšu plānošanas programmas patiešām piedāvā šīs iespējas, AI izaugsme kalpos tikai programmatūras analītiskās un prognozēšanas spējas paplašināšanai. To papildina AI dziļās mācīšanās iespējas, kas konsultantiem atbrīvos no pienākuma veikt lielu daļu no rote vai ikdienišķajiem uzraudzības un administratīvajiem uzdevumiem, kas šobrīd aizņem ievērojamu laika daļu. Piemēram, var izveidot uz AI balstītu sistēmu, lai uzraudzītu klientu portfeļus un nosūtītu signālu konsultantam, kad asignējumi neatbilst noteiktiem parametriem.

Kaut arī AI varētu iedomāties novērst dažas cilvēku konsultantu vai atbalsta personāla lomas, AI analītiskās iespējas, iespējams, radīs arī specializētāku, interpretējošu lomu pieaugumu. Mākslīgā intelekta ieviešana atbrīvos konsultantu laiku lielākām ar klientu saistītām darbībām: maz ticams, ka konsultanti kādreiz vēlēsies vienkārši ļaut savām sistēmām izspiest datus un analīzi tieši klientam, nepārbaudot šo iznākumu.

Klientu apkalpošanas automatizēšana

Visticamāk, ka daudzi jūsu klientu pieprasījumi ir jautājumi, kurus var izskatīt AI vadīts palīgs, vadoties pēc jūsu iestatītajiem parametriem. Šis virtuālais palīgs varētu veikt klienta jautājuma analīzi un piedāvāt dažas ieteiktās alternatīvas, kuras jūs varat pārskatīt un apspriest.

Šo sistēmu var iestatīt tā, lai jūsu klienta finansiālā aina tiktu nepārtraukti analizēta, piedāvājot iespējas, mainoties klienta situācijai. Varbūt viņiem ir aizdevums, kuru varētu refinansēt, vai arī nesen ir notikušas izmaiņas nodokļu likumos, kuru dēļ sistēma automātiski pārskata ietekmi uz visiem jūsu klientiem.

Tāpat, ja vienā vai vairākos klientu portfeļos izmantotā kopfonda vadībā notiktu būtiskas izmaiņas, jūsu palīglīdzeklis, kas balstīts uz AI, konsultantam varētu izsaukt brīdinājumu, lai noteiktu, vai šis fonds jāsaglabā vai jāaizstāj.

Izkrišanas izmaksas

Kaut arī šie scenāriji var šķist futūristiski, daudzus no tiem industrijas giganti jau īsteno. Tehnoloģiju atpalicība var radīt milzīgu risku konsultantiem, īpaši tiem, kas strādā ar nākamās paaudzes tehnoloģiski lietpratīgajiem tūkstošgadu un X paaudzes klientiem. Šīs paaudzes gatavojas būt ieguvējas no vēsturē lielākās bagātības nodošanas paaudzēm un sagaida, ka viņu padomnieki ar viņiem strādās saskaņā ar viņu noteikumiem.

Lai gan AI un ar to saistītās tehnoloģijas nav aizstājušas cilvēku finanšu konsultantus un, visticamāk, to neizdarīs, AI uzlabos konsultanta analītiskās iespējas un automatizēs vairākus ikdienišķus back-office uzdevumus, samazinot izmaksas visā pasaulē. AI un citas tehnoloģijas ir līdzeklis, un konsultantiem, kuri vēlas turpināt plaukt, būs nepārtraukti jāpaliek pie šīm tehnoloģijām un stratēģiski jāiekļauj tās savā praksē.