Atkārtota pārbaude
Atkārtota pārbaude ir vispārēja metode, lai redzētu, cik labi stratēģija vai modelis būtu darbojies ex-post. Atpakaļpārbaude novērtē tirdzniecības stratēģijas dzīvotspēju, atklājot, kā tā darbotos, izmantojot vēsturiskos datus. Ja atkārtota pārbaude darbojas, tirgotājiem un analītiķiem var būt pārliecība to izmantot, turpinot darbu.
Atkārtota pārbaude var būt svarīgs solis, lai optimizētu savu tirdzniecības stratēģiju. Lai uzzinātu vairāk par diagrammu analīzes rīku izmantošanu rentablu tirdzniecības iespēju atpazīšanai, apskatiet Investtopedia akadēmijas Tehniskās analīzes kursu.
Atkārtotās pārbaudes pamati
Atpakaļpārbaude ļauj tirgotājam simulēt tirdzniecības stratēģiju, izmantojot vēsturiskos datus, lai iegūtu rezultātus un analizētu risku un rentabilitāti, pirms tiek riskēts ar reālu kapitālu.
Labi veikts atpakaļpārbaude, kas dod pozitīvus rezultātus, nodrošina tirgotājiem, ka stratēģija ir principiāli pamatota un, domājams, nesīs peļņu, ja to īstenos realitātē. Labi veikts backtest, kas nedod optimālus rezultātus, liks tirgotājiem mainīt vai noraidīt stratēģiju. Īpaši sarežģītas tirdzniecības stratēģijas, piemēram, stratēģijas, kuras ievieš automatizētas tirdzniecības sistēmas, lielā mērā paļaujas uz atkārtotu pārbaudi, lai pierādītu savu vērtību, jo tās ir pārāk liekas, lai citādi novērtētu.
Kamēr tirdzniecības ideju var izteikt skaitļos, to var atkārtoti pārbaudīt. Daži tirgotāji un investori var iegūt kvalificēta programmētāja zināšanas, lai ideju izstrādātu pārbaudāmā formā. Parasti tas ietver programmētāju, kurš kodē ideju patentētā valodā, kuru uztur tirdzniecības platforma. Programmētājs var iekļaut lietotāja definētus ievades mainīgos, kas ļauj tirgotājam "iekniebt" sistēmu. Tā piemērs varētu būt vienkāršā mainīgā vidējā krustojuma sistēma, kas minēta iepriekš. Tirgotājs varēs ievadīt (vai mainīt) divu sistēmā izmantoto mainīgo vidējo garumu. Tirgotājs varēja veikt atpakaļejošu pārbaudi, lai noteiktu, kura mainīgā vidējā garuma dati būtu bijuši vislabākie no vēsturiskajiem datiem.
Taustiņu izņemšana
- Atpakaļpārbaude novērtē tirdzniecības stratēģijas vai cenu noteikšanas modeļa dzīvotspēju, atklājot, kā tā varētu darboties, izmantojot vēsturiskos datus.
- Ja atkārtota pārbaude darbojas, tirgotājiem un analītiķiem var būt pārliecība to izmantot, turpinot darbu.
- Labi veikts atpakaļpārbaude, kas dod pozitīvus rezultātus, nodrošina tirgotājiem, ka stratēģija ir principiāli pamatota un, domājams, nesīs peļņu, ja to īstenos realitātē. Labi veikts backtest, kas nedod optimālus rezultātus, liks tirgotājiem mainīt vai noraidīt stratēģiju.
Ideālais atkārtotās pārbaudes scenārijs
Ideāls backtest izvēlas datu paraugus no attiecīgā laika perioda, kas atspoguļo dažādus tirgus apstākļus. Tādā veidā var labāk spriest, vai backtest rezultāti atspoguļo nestabilu vai stabilu tirdzniecību.
Vēsturisko datu kopā ir jāiekļauj patiesi reprezentatīvs krājumu paraugs, ieskaitot uzņēmumus, kuri galu galā bankrotēja vai tika pārdoti vai likvidēti. Alternatīva, iekļaujot tikai datus par vēsturiskajiem krājumiem, kuri joprojām ir aktuāli, nodrošinās mākslīgi augstu atdevi, veicot atkārtotu pārbaudi.
Ar atpakaļejošu pārbaudi jāņem vērā visas tirdzniecības izmaksas, lai arī cik nenozīmīgas, jo tās var sasummēt atkārtotās pārbaudes laikā un krasi ietekmēt stratēģijas rentabilitāti. Tirgotājiem būtu jāpārliecinās, ka viņu atpakaļpārbaudīšanas programmatūra sedz šīs izmaksas. Pārbaude ārpus izlases un priekšlaicīga veiktspējas pārbaude sniedz turpmāku apstiprinājumu par sistēmas efektivitāti un var parādīt sistēmas patiesās krāsas pirms īstas naudas ienākšanas rindā. Lai noteiktu tirdzniecības sistēmas dzīvotspēju, ir būtiska laba korelācija starp atkārtotas pārbaudes, ārpus parauga un iepriekšējiem veiktspējas testēšanas rezultātiem.
Atpakaļpārbaude salīdzinājumā ar iepriekšēju veiktspējas pārbaudi
Iepriekšēja veiktspējas pārbaude, kas pazīstama arī kā papīra tirdzniecība, tirgotājiem nodrošina vēl vienu ārpuskopienas datu kopu, ar kuru palīdzību novērtēt sistēmu. Iepriekšēja veiktspējas pārbaude ir faktiskās tirdzniecības simulācija un ietver sistēmas loģikas sekošanu aktīvam tirgum. To sauc arī par papīra tirdzniecību, jo visi darījumi tiek veikti tikai uz papīra; tas ir, tiek reģistrēti tirdzniecības ienākumi un izejas, kā arī jebkāda sistēmas peļņa vai zaudējumi, bet reāli darījumi netiek veikti.
Svarīgs turpmākās veiktspējas pārbaudes aspekts ir precīzi ievērot sistēmas loģiku; pretējā gadījumā kļūst grūti, ja pat neiespējami, precīzi novērtēt šo procesa soli. Tirgotājiem jābūt godīgiem attiecībā uz jebkuru ienākšanu tirgū un iziešanu no tirgus un jāizvairās no tādas darbības kā ķiršu atlasīšanas darījumi vai neiekļaujot tirdzniecību uz papīra, racionalizējot, ka "es nekad nebūtu rīkojies šajā tirdzniecībā". Ja tirdzniecība notiktu, ievērojot sistēmas loģiku, tā jādokumentē un jānovērtē.
Atšķirība starp atkārtotu pārbaudi un scenārija analīzi
Lai gan atkārtotā pārbaude izmanto faktiskos vēsturiskos datus, lai pārbaudītu piemērotību vai panākumus, scenāriju analīzē tiek izmantoti hipotētiski dati, kas imitē dažādus iespējamos rezultātus. Piemēram, scenārija analīze simulēs īpašas izmaiņas portfeļa vērtspapīru vērtībās vai notiek galvenie faktori, piemēram, procentu likmes izmaiņas. Scenāriju analīzi parasti izmanto, lai novērtētu portfeļa vērtības izmaiņas, reaģējot uz nelabvēlīgu notikumu, un to var izmantot, lai pārbaudītu teorētisko sliktākā gadījuma scenāriju.
Dažas atkārtotas pārbaudes nepilnības
Lai nodrošinātu atkārtotu pārbaudi, lai iegūtu nozīmīgus rezultātus, tirgotājiem jāizstrādā savas stratēģijas un godprātīgi jāpārbauda, cik vien iespējams izvairoties no aizspriedumiem. Tas nozīmē, ka stratēģija jāizstrādā, nepaļaujoties uz datiem, kas izmantoti atkārtotajā pārbaudē. Tas ir grūtāk, nekā šķiet. Tirgotāji parasti veido stratēģijas, kuru pamatā ir vēsturiski dati. Viņiem ir stingri jāpārbauda, izmantojot dažādas datu kopas, nevis tās, kurās viņi trenē savus modeļus. Pretējā gadījumā backtest sniegs kvēlojošus rezultātus, kas neko nenozīmē.
Tāpat tirgotājiem jāizvairās no datu bagarēšanas, kurā viņi pārbauda plašu hipotētisku stratēģiju salīdzinājumu ar to pašu datu kopu, un tie arī nesīs panākumus reālā laika tirgos, jo ir daudz nederīgu stratēģiju, kas pārspētu tirgu vairāk nejauši noteikts laika periods.
Viens no veidiem, kā kompensēt tendenci uz datu bagarēšanu vai ķiršu izvēlēšanos, ir izmantot stratēģiju, kas izdodas attiecīgajā vai izlasē iekļautajā laika periodā, un veikt tā atpakaļejošu pārbaudi ar datiem no cita laika perioda, vai ārpus tā. Ja paraugā iekļautie un ārpus parauga iegūtie atkārtotie rezultāti dod līdzīgus rezultātus, tad tie parasti ir derīgi.
Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.