Austrālijas dolārs: kas jāzina katram Forex tirgotājam

Ārvalstu valūtas jeb forex tirdzniecība ir aizvien populārāks tirgus investoriem un spekulantiem. Tirgi ir milzīgi un likvīdi, tirdzniecība notiek visu diennakti, un pat mazam individuālam tirgotājam ir pieejams milzīgs sviras efekts. Turklāt tā ir iespēja tirgot valstu un ekonomiku relatīvo likteni pretstatā uzņēmumu īpatnībām.

TUTORIAL: 10 veiksmīgākās tirdzniecības noteikumi

Neskatoties uz daudzajām pievilcīgajām īpašībām, valūtas tirgus ir plašs, sarežģīts un nesaudzīgi konkurētspējīgs. Tirgū dominē lielākās bankas, tirdzniecības nami un fondi, un cenā ātri tiek iekļauta jauna informācija, un valūtas tirgotājam ir tikai neiespējami zināt, ar ko viņi tirgojas konkrētā brīdī.

Ārvalstu valūtas nav tirgus nesagatavotiem vai nezinātājiem. Lai efektīvi veiktu ārvalstu valūtu tirdzniecību uz pamata pamata, tirgotājiem jābūt informētiem par septiņām galvenajām valūtām. Šīm zināšanām jāietver ne tikai pašreizējie ekonomiskie statistikas dati par valsti, bet arī attiecīgās ekonomikas pamati un īpašie faktori, kas var ietekmēt valūtas. (Mārciņa ir viena no pasaules populārākajām valūtām, un to ļoti ietekmē šie faktori. Iepazīstieties ar 5 ziņojumiem, kas ietekmē Lielbritānijas mārciņu .)

Ievads par Austrālijas dolāru Austrālija nav īpaši liela valsts, un kopš 2009. gada tā bija 13. vietā pasaulē pēc IKP un bija mazāk nekā viena desmitā daļa no Amerikas Savienoto Valstu lieluma, skaita 50 iedzīvotāju skaita un 19 skaita ziņā. attiecībā uz tā eksporta vērtību. Neskatoties uz to, Austrālijas dolārs ir viena no piecām tirgū visbiežāk tirgotajām valūtām. Interesanti, ka Aussie dolārs kopš 1983. gada ir bijusi tikai brīvi peldoša valūta.

Austrālija par savu popularitāti valūtas tirgotāju parādā ir 3 G - ģeoloģija, ģeogrāfija un valdības politika. Ģeoloģija uzņēmumam ir piešķīrusi daudz pieprasītu dabas resursu, tostarp naftu, zeltu, lauksaimniecības produktus, dimantus, dzelzs rūdu, urānu, niķeli un ogles. Ģeogrāfija ir pozicionējusi uzņēmumu kā izvēles tirdzniecības partneri daudzām strauji augošām Āzijas ekonomikām ar gandrīz negausīgām resursu vajadzībām. Valdības politika ir novedusi pie diezgan stabilām augstām procentu likmēm, stabilas valdības un ekonomikas, iejaukšanās trūkuma valūtas tirgos un Rietumu pieejas uzņēmējdarbībai un likuma varas principiem, kas ne vienmēr ir raksturīgi reģionā.

Katru no pasaules lielākajām tirdzniecības valūtām kontrolē (vai vismaz spēcīgi ietekmē) emitentvalsts centrālā banka. Austrālijas dolāra gadījumā tā ir Austrālijas Rezervju banka (RBA). RBA ir diezgan konservatīva institūcija, un tā nav pieradusi pie ļoti biežas iejaukšanās valūtas tirgū. Turklāt, lai arī gandrīz visām rezerves bankām ir pilnvaras kontrolēt inflāciju, RBA to uztver diezgan nopietni, un Austrālijai bieži ir dažas no augstākajām procentu likmēm attīstītajā pasaulē.

Pat ar to, ka salīdzinoši augstās likmes nebija pietiekamas, lai novērstu mājokļu burbuli Austrālijā. Ir arī vērts atzīmēt, ka RBA bieži izaicina preču cikla neparedzamība un tā ietekme uz apgabala tirdzniecības bilanci un kapitāla kontu.

Ekonomika aiz Austrālijas dolāra Pēc IKP (izteikta ASV dolāros) Austrālija ir nozīmīgāko valūtu sarakstā zemāk - tai ir 13. lielākā ekonomika. Starp attīstītajām valstīm Austrālija izceļas ar lielu paļaušanos uz precēm. Ieguves rūpniecība (ieskaitot enerģiju) veido vairāk nekā 5% no valsts IKP, īpaši uzsverot niķeli. Lauksaimniecībai ir arī būtiska nozīme, jo aptuveni 12% no IKP ir saistīti ar lauksaimniecību (un ar to saistītajām nozarēm), kur produkcija notiek ārpus valsts.

Austrālijas resursu bagātībai nav bijusi vispārēji pozitīva ietekme uz valsts ekonomiku. Pat ar 1980. gadu sākuma ekonomiskās liberalizācijas politiku Austrālijai nekad nav izdevies attīstīt plaukstošu vietējās ražošanas nozari. Tā vietā valstī ir liels tekošā konta deficīts un diezgan augsts ārvalstu parāda līmenis. Austrālija ir cietusi arī no savas valsts mājokļu burbuļa, un Austrālija izceļ dažas no augstākajām procentu likmēm attīstītajā pasaulē. (Zinot novērojamos faktorus un rādītājus, jūs varēsit iet kopsolī ar konkurences un strauji mainīgo forex pasauli. Skatiet ekonomiskos faktorus, kas ietekmē Forex tirgu .)

Austrālijas dolāra ekonomikas modeļa virzītāji, kas izstrādāti, lai aprēķinātu "pareizos" ārvalstu valūtas maiņas kursus, ir zināmi kļūdaini, salīdzinot ar reālajiem tirgus kursiem, daļēji tāpēc, ka ekonomiskie modeļi parasti balstās uz ļoti nelielu skaitu ekonomisko mainīgo (dažreiz tikai viens mainīgais, piemēram, procentu likmes). Tirgotāji tomēr savos tirdzniecības lēmumos iekļauj daudz plašāku ekonomisko datu klāstu, un viņu spekulatīvās perspektīvas pašas var mainīt likmes, tāpat kā ieguldītāju optimisms vai pesimisms var pārvietot akciju virs vai zem tā līmeņa, kādu norāda tās pamatprincipi.

Galvenie ekonomiskie dati ietver IKP izlaišanu, mazumtirdzniecību, rūpniecisko ražošanu, inflāciju un tirdzniecības bilances. Tie iznāk regulāri, un daudzi brokeri, kā arī daudzi finanšu informācijas avoti, piemēram, Wall Street Journal un Bloomberg, padara šo informāciju brīvi pieejamu. Investoriem jāņem vērā arī informācija par nodarbinātību, procentu likmēm (ieskaitot plānotās centrālās bankas sanāksmes) un ikdienas ziņu plūsmu - dabas katastrofas, vēlēšanas un jauna valdības politika - tas viss var būtiski ietekmēt valūtas maiņas kursu.

Tomēr attiecībā uz Austrāliju ir arī citi faktori, kas arī ir jāuzmana. Austrālijas ekonomiku virza preces (gan metāli, gan graudi), un ziņojumi par labības stādīšanu, laikapstākļiem, ražu, raktuvju izlaidi un metālu cenām var mainīt Aussie dolāru. Par laimi šos datus nav grūti atrast - Austrālijas Lauksaimniecības un resursu ekonomikas un zinātnes birojs (ABARES) regulāri sagatavo pārskatus, kas ir brīvi pieejami internetā.

Paralēli tam Aussie dolāra stiprums ir cieši saistīts ar tā pakļaušanu Āzijai un preču ciklu, kā arī ar nedaudz pretciklisku pozīciju attiecībā pret citu galveno valūtu valūtām. Dabas resursu pieprasījums Ķīnā, Indijā un mazākā mērā Japānā ir paaugstinājis Aussie dolāru par iepriekšējiem cikliem, tikai vēlāk krities, kad preču pieprasījums mazinās.

Vispārīgi runājot, augstākas preču cenas rada recesijas (vai vismaz inflācijas) spiedienu lielākajā daļā attīstīto valstu. Tātad, kad augstās resursu cenas tirgotājiem rada bažas par Eiropas, Ziemeļamerikas un Japānas ekonomikas veselību un izaugsmes ilgtspējību, Austrālijas ekonomika parasti izskatās veselīgāka. Tas pozicionē Austrālijas dolāru kā populāru alternatīvu tirgotājiem, kuri vēlas ilgstoši ķerties pie preču ekspozīcijas un / vai Āzijas resursu pieprasījuma, savukārt valstīm, kuras, iespējams, cietīs augstāku izejvielu izmaksu dēļ.

Unikāli Austrālijas dolāra faktori Procentu likmju un inflācijas kontroli Austrālijā sarežģī arī ļoti lielā valsts atkarība no izejvielām un salīdzinoši nelielā vietējā rūpniecības bāze. Tas ir izraisījis lielu un pastāvīgu tekošā konta deficītu lielākajā daļā Austrālijas pēc Otrā pasaules kara vēstures. Lai arī Austrālijas parāds procentos no IKP nav liels, valdības izdevumu palielināšana to rada kā potenciālas bažas.

Arī Austrālijas valūta ir retāk pretcikliska un nepastāvīga. Lielākā daļa no attīstītajām ekonomikām tirgojas tandēmā viena ar otru (vismaz daļēji pateicoties plašajām tirdzniecības saiknēm starp tām), bet Austrālijas ekonomika ir atšķirīga. Austrālija ražo samērā maz eksporta ražošanas veidu, un lielāko daļu valsts eksporta veic Āzijas augošajās ekonomikās. Neraugoties uz to, Austrālija bauda zināmu neatkarību no citām pasaules lielākajām ekonomikām, tomēr tās veselība ir daudz ciešāk saistīta ar preču cenām, un tur esošā nepastāvība ir radījusi lielu valūtas nepastāvību.

Carry Trade Australia bieži ir otra puse pārvadājumu darījumiem, kuru izcelsme ir Japānas jenās. Tā kā Japānas procentu likmes ir tik zemas, Austrālijas likmes ir tik augstas, un reģioni vairāk vai mazāk pārklājas laika joslu ziņā, Austrālijas dolāros denominētie aktīvi ir bijuši pievilcīgi turētāji komersantiem. Šīs saiknes dēļ spekulācijām par procentu likmju izmaiņām katrā valstī var būt nesamērīga ietekme uz valūtu. (Šī stratēģija var nodrošināt atdevi pat tad, ja valūtu pāris nepārvietojas par centu. Pārbaudiet valūtas pārvadāšanas darījumus 101. )

Reģionālie faktori Austrālija savā reģionā bieži izceļas ar īpaši stabilu valdību un kopumā uzņēmējdarbību atbalstošu vidi. Tomēr Ķīnas pieaugums ietekmē Austrālijas lomu reģionā; Ķīna ir dzīvotspējīgāks galamērķis investoriem Dienvidaustrumu Āzijā, kuri vēlas pārvietot aktīvus ārpus savas mītnes zemes. Ķīnai un Indijai ir arī būtiska ietekme uz Austrālijas tirdzniecību un ekonomiskajiem rādītājiem. Gan Indija, gan Ķīna ir Austrālijā ražotu preču lielie importētāji, savukārt Austrālija ir liela šajās valstīs ražotu mašīnu un patēriņa preču importētāja.

Bottom Line valūtas kursi ir ļoti grūti prognozējami, un vairums modeļu reti strādā vairāk nekā īsu laika periodu. Kaut arī uz ekonomiku balstīti modeļi reti ir noderīgi īstermiņa tirgotājiem, ekonomiskie apstākļi veido ilgtermiņa tendences.

Austrālija ir diezgan turīga valsts, taču tā ir maza un ļoti atkarīga no lauksaimniecības un kalnrūpniecības precēm. Augstās procentu likmes un nekonkurējošās izmaksas apgrūtina Austrālijas uzņēmēju konkurenci, un valstij trūkst spēcīgas ražošanas infrastruktūras. Paturot to prātā, Austrālijas dolārs, iespējams, turpinās tirdzniecību, pamatojoties uz preču cenām, lielāko Āzijas resursu importētāju veselību un tā augstajām procentu likmēm. Lai arī Austrālijas ekonomikas stāvoklim vajadzētu uztraukties austrāliešiem, maz ticams, ka Austrālijas dolārs no nozīmības izzudīs, pat ja Ķīnas juaņa kļūst nozīmīgāka reģionā.