Agresīva ieguldījumu stratēģija

Kas ir agresīva ieguldījumu stratēģija?

Agresīva ieguldījumu stratēģija parasti attiecas uz portfeļa pārvaldības stilu, kas mēģina palielināt peļņu, uzņemoties salīdzinoši augstāku riska pakāpi. Stratēģijas, lai sasniegtu lielāku nekā vidējo ienesīgumu, parasti uzsver kapitāla vērtības pieaugumu kā galveno ieguldījumu mērķi, nevis ienākumus vai pamatsummas drošību. Tādēļ šādai stratēģijai būtu aktīvu sadale ar būtisku daļu no krājumiem un, iespējams, maz vai vispār netiktu piešķirta obligācijām vai skaidrai naudai.

Parasti tiek uzskatīts, ka agresīvas ieguldījumu stratēģijas ir piemērotas jauniem pieaugušajiem ar mazāku portfeļa lielumu. Tā kā ilgstošais investīciju horizonts ļauj viņiem izspiest tirgus svārstības, un zaudējumiem savas karjeras sākumā ir mazāka ietekme nekā vēlāk, investīciju konsultanti neuzskata šo stratēģiju par piemērotu nevienam citam, bet jauniem pieaugušajiem, ja vien šāda stratēģija netiek piemērota tikai nelielai daļai no vienas ligzdas olu ietaupījumiem. Neatkarīgi no ieguldītāja vecuma, tomēr augsta tolerance pret risku ir agresīvas ieguldījumu stratēģijas absolūts priekšnoteikums.

1:27

Gunslinger portfeļa pārvaldnieki

Taustiņu izņemšana

• Agresīvi ieguldījumi uzņemas lielāku risku, sasniedzot lielāku atdevi.
• Agresīva portfeļa pārvaldība var sasniegt savus mērķus, izmantojot vienu vai vairākas no daudzām stratēģijām, ieskaitot aktīvu izvēli un aktīvu sadali.
• Investoru tendences pēc 2012. gada parādīja, ka priekšroku dod nevis agresīvām stratēģijām un aktīvai pārvaldībai, bet gan pasīvām investīcijām indeksā.

Agresīvas ieguldījumu stratēģijas izpratne

Ieguldījumu stratēģijas agresivitāte ir atkarīga no augstas atdeves un augsta riska aktīvu šķiru, piemēram, akciju un preču, relatīvā svara portfelī.

Piemēram, A portfelis, kura aktīvu sadalījums ir 75% akciju, 15% fiksētā ienākuma un 10% preču, tiktu uzskatīts par diezgan agresīvu, jo 85% portfeļa ir svērts akcijām un precēm. Tomēr tas joprojām būtu mazāk agresīvs nekā portfelis B, kura aktīvu sadalījums ir 85% akciju un 15% preču.

Pat agresīva portfeļa kapitāla sastāvdaļās akciju sastāvs var būtiski ietekmēt tā riska profilu. Piemēram, ja pašu kapitāla sastāvdaļa sastāv tikai no “blue-chip” akcijām, to uzskatīs par mazāk riskantu nekā tad, ja portfelī būtu tikai mazas kapitalizācijas akcijas. Ja tas tā ir iepriekšējā piemērā, portfeli B var uzskatīt par mazāk agresīvu nekā portfeļu A, kaut arī tā īpatsvars agresīvajos aktīvos ir 100%.

Vēl viens agresīvas ieguldījumu stratēģijas aspekts ir saistīts ar sadali. Stratēģija, kas visu pieejamo naudu vienādi sadalītu 20 dažādos krājumos, varētu būt ļoti agresīva stratēģija, bet agresīvāka būtu visas naudas sadalīšana vienādi 5 dažādos krājumos.

Agresīvas ieguldījumu stratēģijas var ietvert arī liela apgrozījuma stratēģiju, cenšoties izsekot krājumiem, kas parāda augstu relatīvo sniegumu īsā laika posmā. Lielais apgrozījums var radīt lielāku atdevi, bet var arī paaugstināt darījumu izmaksas, tādējādi palielinot sliktas izpildes risku.

Agresīva ieguldījumu stratēģija un aktīva pārvaldība

Agresīvai stratēģijai ir nepieciešama aktīvāka vadība nekā konservatīvai “pērc un tur” stratēģijai, jo tā, iespējams, ir daudz nepastāvīgāka un tai var būt vajadzīgas biežas korekcijas atkarībā no tirgus apstākļiem. Būtu nepieciešama arī lielāka līdzsvarošana, lai portfeļu piešķīrumi atgrieztos mērķa līmenī. Aktīvu nepastāvība var izraisīt piešķīrumu ievērojamu novirzi no to sākotnējā svara. Šis papildu darbs palielina arī maksu, jo portfeļa pārvaldniekam var būt nepieciešams vairāk darbinieku, lai vadītu visas šādas pozīcijas.

Pēdējos gados ir vērojams būtisks spiediens uz aktīvo ieguldījumu stratēģiju. Daudzi investori ir izvilkuši savus aktīvus no riska ieguldījumu fondiem, piemēram, šo pārvaldītāju nepietiekamās darbības dēļ. Tā vietā daži ir izvēlējušies naudu novietot pasīviem vadītājiem. Šie pārvaldnieki ievēro investīciju stilus, kas stratēģiskās rotācijas nolūkos bieži izmanto indeksu fondu pārvaldību. Šajos gadījumos portfeļi bieži atspoguļo tirgus indeksu, piemēram, S&P 500.

Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.

Saistītie noteikumi

Portfeļa pārvaldība Definīcija Portfeļa pārvaldīšana ietver ieguldījumu kopuma un politikas izlemšanu, ieguldījumu saskaņošanu ar mērķiem, aktīvu sadali un riska līdzsvarošanu ar rezultātu. vairāk Riska pārvaldība finansēs Finanšu pasaulē riska pārvaldība ir identificēšanas, analīzes un pieņemšanas vai nenoteiktības process investīciju lēmumos. Riska pārvaldība notiek jebkurā laikā, kad ieguldītājs vai fonda pārvaldnieks analizē un mēģina noteikt ieguldījuma zaudējumu iespējamību. vairāk kapitāla pieauguma stratēģija Kapitāla pieauguma stratēģijas mērķis ir palielināt portfeļa ilgtermiņa kapitāla pieaugumu, izmantojot aktīvu ar augstu paredzamo ienesīgumu sadali. vairāk Kā darbojas pirkšanas un turēšanas stratēģija Pirkšana un turēšana ir pasīva ieguldījumu stratēģija, kurā ieguldītājs pērk akcijas un glabā tās uz ilgu laiku neatkarīgi no tirgus svārstībām. vairāk Ieguldīšanas stils Ieguldīšanas stils ir visaptveroša stratēģija vai teorija, kuru ieguldītājs izmanto, lai noteiktu aktīvu sadalījumu un izvēlētos atsevišķus vērtspapīrus ieguldījumiem. vairāk Portfeļa atdeve Portfeļa atdeve ir peļņa vai zaudējumi, ko gūst portfelis. To var aprēķināt katru dienu vai ilgtermiņā. vairāk partneru saišu