Darbības naudas plūsmas norma

Kas ir darbības naudas plūsmas norma

Darbības naudas plūsmas norma ir naudas plūsmas koeficients, kas mēra pamatdarbības naudu kā procentuālo daļu no pārdošanas ieņēmumiem attiecīgajā periodā. Tāpat kā darbības peļņa, tā ir uzticama uzņēmuma rentabilitātes un efektivitātes, kā arī tā ieņēmumu kvalitātes rādītāja.

Darbības naudas plūsmas norma

Darbības naudas plūsmas norma nosaka, cik efektīvi uzņēmums pārveido pārdošanu naudā. Tas ir labs ienākumu kvalitātes rādītājs, jo tajā ir iekļauti tikai darījumi, kas saistīti ar faktisku naudas pārskaitīšanu - atšķirībā no darbības rezerves, kurā ietilpst nolietojuma izdevumi -, un tas atspoguļo jebkuru apgrozāmo līdzekļu un kapitālizdevumu palielinājumu, kas vajadzīgs ražošanas uzturēšanai.

Jo naudas plūsma To ietekmē ieņēmumi, pieskaitāmie izdevumi un darbības efektivitāte, naudas plūsmas tendences var būt ļoti izteiktas, it īpaši, ja salīdzina sniegumu ar konkurentiem tajā pašā nozarē. Vai pamatdarbības naudas plūsma ir kļuvusi negatīva, jo uzņēmums investē savās darbībās, lai padarītu tās vēl ienesīgākas? Vai arī uzņēmumam ir nepieciešama ārēja kapitāla injekcija, lai nopirktu laiku, lai turpinātu darbību izmisīgā mēģinājumā mainīt biznesu?

Tāpat kā uzņēmumi var uzlabot pamatdarbības naudas plūsmas normu, efektīvāk izmantojot apgrozāmo kapitālu, tie var arī īslaicīgi glaudīt pamatdarbības naudas plūsmas normu, kavējot maksājamo kontu apmaksu, dzenoties pēc klientu maksājumiem vai izsīkstot krājumiem. Bet, ja uzņēmuma pamatdarbības naudas plūsmas rezerve gadu no gada palielinās, tas norāda, ka tā brīvā naudas plūsma uzlabojas, tāpat kā tā spēja paplašināt savu aktīvu bāzi un radīt ilgtermiņa vērtību akcionāriem.

Brīvās naudas plūsmas rezerve ir vēl viens naudas maržas pasākums, kurā ņemti vērā arī kapitāla izdevumi. Kapitāla ietilpīgās nozarēs ar augstu fiksēto un mainīgo izmaksu attiecību neliels pārdošanas pieaugums var izraisīt lielu operatīvās naudas plūsmas palielināšanos, pateicoties darbības svirai.

Darbības naudas plūsmas rezerves aprēķināšana

Darbības naudas plūsma = Neto ienākumi + Bezskaidras naudas izdevumi (nolietojums un amortizācija) + Apgrozāmo līdzekļu izmaiņas

Pieņemot, ka uzņēmums X reģistrēja šādu informāciju par pagājušā gada uzņēmējdarbību:

Pārdošana = 5 000 000 USD

Nolietojums = 100 000 USD

Amortizācija = USD 125 000

Citi bezskaidras naudas izdevumi = 45 000 USD

Apgrozāmais kapitāls = 1 000 000 USD

Neto ienākumi = 2 000 000 USD

Un reģistrēja šādu informāciju par šī gada uzņēmējdarbību:

Pārdošana = 5 300 000 USD

Nolietojums = 110 000 USD

Amortizācija = 130 000 USD

Citi bezskaidras naudas izdevumi = USD 55 000

Apgrozāmais kapitāls = 1 300 000 USD

Neto ienākumi = 2 100 000 USD

Mēs aprēķinām naudas plūsmu no pamatdarbības par kārtējo gadu. Šajā piemērā tas būtu:

Naudas plūsma no pamatdarbības = 2 100, 00 USD + (110 000 USD + 130 000 USD + 55 000 USD) + (1 300 000 USD - 1 000 000 USD) = 2 695 000 USD

Lai iegūtu pamatdarbības naudas plūsmas normu, šis skaitlis tiek dalīts ar pārdošanas apjomu:

Darbības naudas plūsmas rezerve = 2 695 000 USD / 5 300 000 USD = 50, 8%

Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.

Saistītie noteikumi

Ko nozīmē EBITDA starpība? EBITDA starpība mēra uzņēmuma peļņu procentos no ieņēmumiem. EBITDA nozīmē peļņu pirms procentiem, nodokļiem, nolietojuma un amortizācijas. vairāk Kāpēc darbības peļņas norma Darbības peļņas norma nosaka, cik lielu peļņu uzņēmums gūst no pārdošanas dolāra pēc samaksāšanas par mainīgajām ražošanas izmaksām, piemēram, algām un izejvielām, bet pirms procentu vai nodokļu samaksas. vairāk Pārmērīgas naudas plūsmas definīcija Pārmērīga naudas plūsma ir termins, kas tiek izmantots aizdevuma līgumos, un attiecas uz uzņēmuma naudas plūsmu daļu, kuru bieži vien maksā aizdevējs. Ja rodas papildu naudas plūsma, aizdevējs var pieprasīt maksājumu, kas ir 100%, 75% vai 50% no naudas plūsmas pārsnieguma summas. vairāk Izpratne par pārdošanas atdevi (ROS) Atdeve no pārdošanas (ROS) ir finanšu attiecība, ko izmanto, lai novērtētu uzņēmuma darbības efektivitāti. vairāk Naudas plūsma no pamatdarbības (CFO) Naudas plūsma no pamatdarbības (CFO) norāda naudas daudzumu, ko uzņēmums iegūst no savas pastāvīgās, regulārās uzņēmējdarbības. vairāk Ko mums saka EBITDA un pārdošanas attiecība EBITDA un pārdošanas attiecība ir finanšu rādītājs, ko izmanto, lai novērtētu uzņēmuma rentabilitāti, salīdzinot tā ieņēmumus ar tā pamatdarbības ienākumiem pirms procentiem, nodokļiem, nolietojuma un amortizācijas. vairāk partneru saišu