Mazo uzņēmumu finansēšana: parāds vai kapitāls?

Maziem uzņēmumiem bieži nepieciešama nauda. Tas jo īpaši attiecas uz uzņēmumiem attīstības sākumposmā. Uzzināt šo naudu var būt grūti. Stingrāki kreditēšanas standarti un riska kapitālisti, kas joprojām atgūstas no lejupslīdes krīzes, rada vidi, kurā finansējums ir izaicinājums. Ir divi pamata finansēšanas veidi, kas pieejami maziem uzņēmumiem - parāda finansēšana un kapitāla finansēšana. Kā mazā uzņēmuma īpašnieks jums ir vislabākais?

Parādu finansēšana

Mājas, automašīnas vai kredītkartes pirkšana ir visi parāda finansēšanas veidi. Jūs ņemat aizdevumu no personas vai uzņēmuma un apņematies to atmaksāt ar procentiem. Jūsu uzņēmuma parāda finansēšana darbojas līdzīgi. Kā uzņēmuma īpašnieks jūs varat pieteikties biznesa aizdevumam no bankas vai saņemt personīgu aizdevumu no draugiem, ģimenes vai citiem aizdevējiem, tas viss jums ir jāatmaksā. Pat ja ģimenes locekļi jums aizdod naudu par jūsu biznesu, viņiem ir jāiekasē minimālā IRS procentu likme, lai izvairītos no dāvanu nodokļa.
Parādu finansēšanas priekšrocības ir daudz. Pirmkārt, aizdevējs nevar kontrolēt jūsu biznesu. Pēc aizdevuma atmaksas jūsu attiecības ar finansistu beidzas. Pēc tam jūsu samaksātie procenti ir atskaitāmi no nodokļiem. Visbeidzot, ir viegli prognozēt izdevumus, jo aizdevuma maksājumi nemainās.
Parādu finansēšanas negatīvie punkti ir ļoti reāli ikvienam, kam ir parāds. Parāds ir likme par jūsu spēju nākotnē atmaksāt aizdevumu. Ko darīt, ja jūsu uzņēmumam ir grūti laiki vai ekonomika atkal piedzīvo sabrukumu? Ko darīt, ja jūsu bizness neaug tik strauji vai tik labi, kā jūs gaidījāt? Parāds ir izdevums, un jums ir jāmaksā izdevumi pēc regulāra grafika. Tas varētu mazināt jūsu uzņēmuma izaugsmes spēju.
Visbeidzot, lai arī jūs, iespējams, esat LLC vai cita biznesa vienība, kas nodrošina zināmu nodalīšanu starp uzņēmuma un personīgajiem līdzekļiem, aizdevējs joprojām var pieprasīt, lai jūs garantētu aizdevumu ar savas ģimenes finanšu aktīviem.
Ja jūs domājat, ka parāda finansēšana jums ir piemērota, ASV mazās uzņēmējdarbības administrācija sadarbojas ar atsevišķām bankām, lai piedāvātu garantētu aizdevumu programmu, kas maziem uzņēmumiem atvieglo finansējuma iegūšanu. Dodieties uz SBA vietni, lai uzzinātu par šīm programmām.

Kapitāla finansēšana

Sabiedrība neizprot kapitāla finansēšanu, kā arī parāda finansēšanu, jo kapitāla finansēšana ir saistīta ar ieguldītājiem. Jūs varētu piedāvāt sava uzņēmuma akcijas ģimenei, draugiem un citiem mazajiem ieguldītājiem, bet kapitāla finansēšanā bieži iesaistās riska kapitālisti vai eņģeļu investori. Populārā ABC sērija “Shark Tank” izceļ uzņēmējus, kuri prezentē savas biznesa idejas investoru grupai, cenšoties nodrošināt kapitāla finansēšanu.
Pašu kapitāla finansēšanas priekšrocība ir tā, ka ieguldītājs uzņemas visu risku. Ja jūsu uzņēmums cieš neveiksmi, jums nav jāmaksā nauda atpakaļ. Jums būs pieejams arī vairāk skaidrās naudas, jo nav aizdevuma maksājumu. Visbeidzot, investori raugās ilgtermiņā un saprot, ka biznesa izaugsme prasa laiku.
Negatīvie ir lieli. Lai iegūtu finansējumu, jums būs jāpiešķir investoram sava uzņēmuma procentuālā daļa. Jums būs jādalās ar savu peļņu un jākonsultējas ar jaunajiem partneriem katru reizi, kad pieņemat lēmumus, kas ietekmē uzņēmumu. Vienīgais veids, kā noņemt ieguldītājus, ir tos izpirkt, taču tas, iespējams, būs dārgāks nekā nauda, ​​ko viņi jums sākotnēji iedeva.

Kuru finansēšanas metodi izvēlēties?

Bieži vien jums nebūs izvēles. Formālu kapitāla finansēšanu ir grūti nodrošināt, īpaši maziem, agrīnā stadijā esošiem jaundibinātiem uzņēmumiem. Riska kapitālisti meklē uzņēmumus ar globālu mērogu. Eņģeļu investori, tie, kas finansē mazākos apjomos, bieži vēlas ieguldīt vismaz 300 000 USD un, iespējams, 50% daļu uzņēmumā, it īpaši, ja tas ir pašā sākuma posmā, teikts Entrepreneur.com publicētajā rakstā. Ja jūsu uzņēmums ir iesācējs, kas apkalpo vietējo tirgu, un tam nav nepieciešams liela mēroga finansējums, iespējams, ka labākais finansējuma veids ir parāda finansēšana. Lielāki jaunizveidoti uzņēmumi bieži apvieno parāda un kapitāla finansēšanu, lai samazinātu abu veidu negatīvos.

Grunts līnija

Jūsu meklētā finansējuma veids lielā mērā ir atkarīgs no jūsu darbības uzsākšanas. Ja jūs tikko sākat darbu, apsveriet iespēju saņemt aizdevumu no ģimenes, draugiem vai bankas. Pieaugot un sasniedzot lielāku tirgu, kapitāla finansēšana var kļūt par dzīvotspējīgāku iespēju, ja esat ar mieru atteikties no sava uzņēmuma daļas. (Papildinformāciju lasiet sadaļā "Ja uzņēmumam vajadzētu emitēt parādu vai kapitālu?")