Investīciju politikas paziņojums (IPS)
Ieguldījumu politikas paziņojums (IPS) ir dokuments, kas sastādīts starp portfeļa pārvaldnieku un klientu un kurā aprakstīti vispārīgi pārvaldītāja noteikumi. Šis paziņojums sniedz vispārīgus klienta investīciju mērķus un uzdevumus un apraksta stratēģijas, kuras vadītājam jāizmanto šo mērķu sasniegšanai. Konkrēta informācija par tādiem jautājumiem kā aktīvu piešķiršana, riska tolerance un likviditātes prasības ir iekļauta ieguldījumu politikas pārskatā.
Investīciju politikas paziņojuma (IPS) sadalīšana
Investīciju konsultanti un finanšu konsultanti bieži - lai arī ne vienmēr - izmanto ieguldījumu politikas paziņojumus, lai dokumentētu ieguldījumu plānu ar klientu. Tas sniedz vadlīnijas informētai lēmumu pieņemšanai un kalpo gan kā veiksmīgas investīciju ceļvedis, gan kā līdzeklis pret iespējamām kļūdām vai nepareizām darbībām. Labi izstrādāta IPS, kurā ietverti tikai tie noteikumi, kurus paredzēts ievērot, var palīdzēt konsultantiem "sarunāt" klientus, kuri vēlas krasi (un potenciāli kaitīgi) mainīt sava portfeļa virzienu, kad tirgi sāk traucēt.
Ieguldījumu politikas paziņojuma pazīmes
Papildus ieguldītāja mērķu, prioritāšu un ieguldījumu preferenču precizēšanai labi pārdomāta IPS izveido sistemātisku pārskatīšanas procesu, kas ļauj investoram koncentrēties uz ilgtermiņa mērķiem, pat ja tirgus īstermiņā mežonīgi attīstās. Tajā būtu jāiekļauj visa tekošā konta informācija, pašreizējais piešķīrums, uzkrātā summa un tas, cik daudz pašlaik tiek ieguldīts dažādos kontos.
IPS ir uzskaitīti investora investīciju mērķi kopā ar viņa laika horizontu. Īpaša uzmanība jāpievērš ieguldītāja riska / ienesīguma profila aprakstīšanai, ieskaitot aktīvu klašu nosaukšanu, no kurām vajadzētu izvairīties, kā arī vēlamo aktīvu klašu nosaukšanu. Piemēram, indivīdam var būt IPS, kurā teikts, ka līdz 60 gadu vecumam viņa darbs kļūs neobligāts, un viņa ieguldījumi ik gadu atdos USD 65 000 šodienas dolāros, ņemot vērā noteiktu inflācijas līmeni. Tas būtu tikai viens no daudzajiem IPS iekļautajiem punktiem.
Paziņojums par ieguldījumu politikas izmantošanu
Labi pārdomātā IPS ietver arī aktīvu sadales mērķu sadalījumu. Piemēram, tas precizē mērķa sadalījumu starp akcijām un obligācijām, sīkāk sadalot mērķa sadalījumu apakš aktīvu klasēs, piemēram, globālie vērtspapīri pa reģioniem. Mērķiem pēc tam vajadzētu būt minimālajai un maksimālajai novirzei, kas, pārsniedzot, izraisīs portfeļa līdzsvarošanu.
IPS jāiekļauj uzraudzības un kontroles procedūras, kas jāievēro ikvienam, kas iesaistīts ieguldījumu procesā. Tas ietver uzraudzības biežuma noteikšanu, portfeļa ienesīguma salīdzināšanas etalonu noteikšanu un konkrētas procedūras IPS turpmāko izmaiņu veikšanai. Nopietni investori apsver iespējamos IPS mainīšanas iemeslus, piemēram, finanšu vai dzīvesveida izmaiņas. Vēl svarīgāk ir norādīt iemeslus, lai nemainītu savu IPS (ti, īstermiņa tirgus darbību).
Spēcīga investīciju politikas paziņojuma izstrāde nav tipisks ieguldījums lielākajai daļai investoru. Tas prasa daudz domu. Tas prasa arī izpratni par tirgus darbību, kā arī zināšanas par ieguldījumu principiem un praksi.
Investīciju kontu salīdzināšana Piegādātāja nosaukums Apraksts Reklāmdevēja atklāšana × Piedāvājumi, kas parādās šajā tabulā, ir no partnerībām, no kurām Investtopedia saņem kompensāciju.