Investīciju komitejas: pienākumi un atbildība

Tā kā uz pensijas plāna sponsoriem attiecas arvien lielāka regulatīvā pārbaude attiecībā uz viņu fiduciārajiem pienākumiem plāna aktīvu pārvaldīšanā, ieguldījumu komitejām ir lielāka loma investīciju lēmumu pieņemšanas procesā. Lai gan 1974. gada Likums par darbinieku pensionēšanās ienākumu drošību (ERISA) to nepieprasa, ieguldījumu komitejas izveidošana tiek uzskatīta par drošu riska pārvaldības stratēģiju plāna sponsoriem, kuriem jāuzņemas lielākā daļa fiduciārā atbildības. Izveidojot investīciju komiteju, plāna sponsori labāk spēj koncentrēties uz būtiskiem jautājumiem, kas ietekmē plāna dalībniekus.

Investīciju komitejas izveidošana

Plāna sponsors izveido investīciju komiteju, izstrādājot hartu, kurā sīki aprakstīts, kā tiek atlasīti komitejas locekļi. Hartā jānorāda komitejas mērķis, proti, oficiāla procesa izveidošana, lai pārvaldītu plāna ieguldījumu stratēģiju. Tas arī nosaka biedru lomas un atbildību un prasības dalības saglabāšanai. Hartā var noteikt, kuri komitejas locekļi ir balsstiesīgie locekļi, kuri uzņemas uzticības pienākumus, un kuri locekļi bez balsstiesībām, kuri netiek uzskatīti par pilnvarniekiem.

Komitejas locekļu loma un atbildība

Apgūstiet nepieciešamās zināšanas: Komitejas locekļiem jābūt izglītotiem par ERISA noteikumiem un viņu uzticības pienākumiem. Locekļiem ir stingri jāizprot plāna dokumentā izklāstītās procedūras plāna aktīvu pārvaldīšanai, ieskaitot plāna ieguldījumu stratēģiju. Locekļiem nav obligāti nepieciešama iepriekšēja informācija par ieguldījumiem, bet viņiem ir jāapņemas iemācīties to, kas viņiem jāzina, lai pieņemtu apzinātus lēmumus. Komitejas locekļu pienākums ir sekot līdzi izmaiņām ERISA noteikumos un tiesiskajos lēmumos, kas ietekmē plāna pārvaldību.

Izstrādājiet paziņojumu par ieguldījumu politiku: izveidojiet ieguldījumu politikas paziņojumu (IPS), kurā iekļauj ieguldījumu filozofiju un ieguldījumu stratēģiju. Pienācīgas pārbaudes procedūrām ieguldījumu iespēju izvēlei un uzraudzībai jābūt labi formulētām. IPS jāietver etaloni plāna izpildes mērīšanai. Tajā jāiekļauj arī ieguldījumu pārvaldnieku atlases un novērtēšanas process, kā arī vērtēšanas kritēriji un procedūras to aizstāšanai. IPS ir jāpārskata katru gadu, lai ņemtu vērā neatbilstības plāna pārvaldībā.

Novērtējiet ieguldījumu rezultātus: salīdziniet plāna izpildi ar IPS etaloniem. Meklējiet izmaiņas ieguldījumu vadības komandā, ieguldījumu stilā, komisijās vai pārvaldītajos aktīvos (AUM), lai noteiktu, vai tās joprojām atbilst plāna ieguldījumu mērķim un parametriem.

Finanšu pārskats: plāna finanšu operācijas jāpārskata vismaz reizi gadā ar ziņojumu, kas sagatavots uzņēmuma direktoru padomei.

Regulāras sanāksmes: Lielākā daļa šo pienākumu un funkciju tiek veiktas ieguldījumu komitejas sanāksmēs, kuras būtu jārīko divas līdz četras reizes gadā. Komitejas locekļiem pirms sanāksmes visi attiecīgie dati, ieskaitot plāna konsultanta ziņojumu, jāsniedz kopā ar darba kārtību.

Dokumentējiet visu: viens no ieguldījumu komitejas galvenajiem pienākumiem ir parādīt, ka ir izveidots piesardzīgs process un tiek ievērots lēmumu pieņemšana. Tas tiek darīts, detalizēti dokumentējot sanāksmes aktivitātes un pieņemtos lēmumus. Komitejā jāiekļauj fiduciārā audita lieta, kurā iekļauta visa ar ieguldījumiem saistītā dokumentācija.

Atbildības uzņemšanās: Visi šie pienākumi un pienākumi ir jāatzīst un jāpieņem katram komitejas loceklim. Komitejas locekļiem jāapzinās, ka neziņa vai slikta komunikācija nevar viņus atbrīvot no jebkādas fiduciāras atbildības, un ir spēkā ERISA noteikumi un noteikumi, lai aizsargātu plāna dalībniekus, nevis komitejas locekļus vai plāna sponsoru. Plāna sponsora un investīciju komitejas galvenā atbildība ir aizsargāt plāna dalībnieku intereses, ko var sasniegt, izveidojot vislabāko iespējamo plānu un pārvaldot to pēc augstākajiem fiduciārajiem standartiem.